Hlavní » obchodní vedoucí » 5 hlavních investorů, kteří těžili z globální finanční krize

5 hlavních investorů, kteří těžili z globální finanční krize

obchodní vedoucí : 5 hlavních investorů, kteří těžili z globální finanční krize

Přestože doporučení koupit, když je v ulicích krev, bylo připisováno více než jednomu bohatému podnikateli, jedná se o solidní přístup k vytváření značného bohatství. Další často citovanou citací, o jejímž skutečném původu se diskutuje, je, že trh může zůstat iracionální déle, než můžete zůstat solventní. Znamená to, že nákup, když je ve vzduchu panika, je mnohem jednodušší říci než udělat.

Chcete-li zmínit ještě jedno klišé, existují určité problémy s chycením padajícího nože nebo investováním do akcií, dluhopisů nebo jiných cenných papírů, když cena klesá. Existují však určití jednotlivci, kteří na to mají talent. V tomto článku jsme nastínili pět investorů, kteří prokázali pozoruhodné načasování tím, že během úvěrové krize investovali velké investice a díky tomu jsou na dobré cestě k obrovským ziskům.

Klíč s sebou

  • Finanční krize v letech 2008–09 způsobila pokles trhů a vymazala biliony dolarů bohatství po celém světě.
  • Důvěryhodní investoři poznali jedinečnou příležitost k nákupu a akcie mnoha společností byly prodány za hluboké slevy.
  • Díky zotavení trhů z Velké recese si tito investoři uvědomili ohromné ​​zisky ze svých asertivních manévrů.

Krize

Opravdu nemůžete pochopit filozofie a činy úspěšných investorů, aniž byste se nejprve zabývali finanční krizí. To, co se stalo v době před pádem a recesí, která následovala, je stále v popředí mnoha investorů a společností.

Finanční krize v letech 2007-2008 byla pravděpodobně nejhorší na svět od pádu akciového trhu v roce 1929. V roce 2007 se americký hypoteční trh s hypotékami zhroutil a na celém trhu vyslal šokové vlny. Účinky se projevily po celém světě a dokonce způsobily selhání několika velkých bank, včetně Lehman Brothers.

Následovala panika, s lidmi, kteří věřili, že ztratí víc, pokud nebudou prodávat své cenné papíry. Mnoho investorů zaznamenalo pokles hodnoty portfolia až o 30%. Tržby vedly k maximálním cenám a vymazaly veškeré potenciální zisky, které by investoři obvykle dosáhli bez krize. Zatímco mnoho lidí to vidělo jako příležitost k prodeji, jiní to viděli jako šanci zvýšit své pozice na trhu s velkou slevou.

Někteří investoři viděli masivní výprodej jako šanci zvýšit své pozice na trhu s velkou slevou.

Warren Buffett

(Fotografie: Shutterstock)

V říjnu 2008 Warren Buffett zveřejnil článek v opačné části The New York Times, v níž prohlašuje, že kupuje americké akcie během poklesu kapitálu způsobeného úvěrovou krizí. Jeho odvozením nákupu, když je v ulicích krev, je „bát se, když jsou ostatní chamtiví, a být chamtivý, když se ostatní bojí.“

Buffett byl zvláště kvalifikovaný během úvěrového debaklu. Mezi jeho nákupy patřil nákup 5 miliard dolarů ve věčně upřednostňovaných akciích v Goldman Sachs (GS), který mu zaplatil 10% úrokovou sazbu, a také zahrnoval opce na nákup dalších akcií Goldman. Goldman měl také možnost odkoupit cenné papíry za 10% prémii. Tato dohoda byla uzavřena mezi Buffettem a bankou, když uzavřeli dohodu v roce 2008. Banka v roce 2011 akcie odkoupila zpět.

Buffett udělal totéž s General Electric (GE), koupil 3 miliardy dolarů ve věčně preferovaných akcích s 10% úrokovou sazbou a splatný za tři roky s 10% prémií. Koupil také miliardy konvertibilních upřednostňovaných akcií ve společnostech Swiss Re a Dow Chemical (DOW), z nichž všechny vyžadovaly likviditu, aby je mohly dostat přes bouřlivou úvěrovou krizi. V důsledku toho si Buffett vydělal miliardy pro sebe, ale také pomohl nasměrovat tyto a další americké firmy v mimořádně obtížném období.

John Paulson

(Foto: Adobe Stock)

Hedge manager fondu John Paulson dosáhl slávy během úvěrové krize za velkolepou sázku proti americkému trhu s bydlením. Tato aktuální sázka učinila jeho firmu Paulson & Co. odhadem 2, 5 miliardy dolarů během krize. V roce 2009 rychle přeřadil rychlostní stupně, aby vsadil na následné zotavení, a v Bank of America (BAC) vytvořil pozici několika miliard dolarů a také pozici Goldman Sachs přibližně 100 milionů dolarů. V té době také vsadil na zlato velké peníze a také investoval do Citigroup (C), JP Morgan Chase (JPM) a hrsti dalších finančních institucí.

Paulsonovy celkové výnosy hedgeového fondu za rok 2009 byly slušné, ale ve velkých bankách, do kterých investoval, zaznamenal obrovské zisky. Sláva, kterou vydělal během úvěrové krize, také pomohla přinést miliardy dalších aktiv a lukrativní poplatky za správu investic pro něj i pro jeho firmu.

Jamie Dimon

(Foto: Thinkstock)

Jamie Dimon sice nebyl skutečným individuálním investorem, ale během úvěrové krize využil strachu ke své výhodě a JP Morgan získal obrovské zisky. Na vrcholu finanční krize použil Dimon sílu rozvahy své banky k získání Bear Stearns a Washington Mutual, což byly dvě finanční instituce, které byly zničeny obrovskými sázkami na americké bydlení. JPMorgan získal Bear Stearns za 10 USD za akcii, nebo zhruba 15% své hodnoty od začátku března 2008. V září téhož roku také získal WaMu. Výkupní cena byla také za zlomek hodnoty WaMu na začátku roku. Od svého minima v březnu 2009 se akcie JP Morgan téměř ztrojnásobily a učinily akcionáře a jeho generální ředitel docela bohatými.

Ben Bernanke

(Foto: AP)

Stejně jako Jamie Dimon není Ben Bernanke individuálním investorem. Ale jako šéf Federálního rezervního systému (Fed) byl v čele toho, co se ukázalo jako zásadní období pro Fed. Akce Fedu byly podniknuty za účelem ochrany jak amerických, tak globálních finančních systémů před zhroucením, ale odvážné kroky tváří v tvář nejistotě fungovaly dobře pro Fed a základní daňové poplatníky.

Nedávný článek podrobně uváděl, že zisky ve Fedu dosáhly v roce 2010 výše 82 miliard dolarů. Patří sem zhruba 3, 5 miliardy dolarů z nákupu aktiv společnosti Bear Stearns, AIG, 45 miliard dolarů ve výnosech 1 bilionu USD při nákupu cenných papírů zajištěných hypotékou (MBS) a 26 miliard dolarů z držby vládního dluhu. Rozvaha Fedu se ztrojnásobila z odhadovaných 800 miliard USD v roce 2007, aby absorbovala depresi ve finančním systému, ale zdá se, že pěkně propracovala, pokud jde o zisky, když se podmínky vrátily k normálu.

Carl Icahn

(Foto: Thinkstock)

Carl Icahn je dalším legendárním investorem fondu s hvězdnou historií investic do ohrožených cenných papírů a aktiv během poklesu. Jeho odbornost je v oblasti nákupu společností a zejména herních společností. V minulosti získal tři herní vlastnosti v Las Vegas během finančních potíží a prodal je se statným ziskem, když se zlepšily průmyslové podmínky.

Aby dokázal, že Icahn zná tržní vrcholy a koryty, prodal v roce 2007 tři nemovitosti za přibližně 1, 3 miliardy dolarů - mnohokrát svou původní investici. Během úvěrové krize začal znovu vyjednávat a byl schopen zajistit úpadek majetku Fontainebleau ve Vegas za přibližně 155 milionů dolarů, neboli přibližně 4% odhadovaných nákladů na stavbu nemovitosti. Icahn nakonec v roce 2017 prodal nedokončenou nemovitost za téměř 600 milionů dolarů dvěma investičním společnostem, čímž téměř čtyřikrát převýšil svou původní investici.

Sečteno a podtrženo

Zachování něčí perspektivy v době krize je klíčovým rozlišovacím faktorem pro výše uvedené investory. JP Morgan a Fed jsou jistě velké instituce, které jednotliví investoři nemohou doufat, že zkopírují do svých vlastních portfolií, ale obě nabízejí lekce o tom, jak využít trhu, když je v panice. Když se vrátí normalizovanější podmínky, mohou důvtipní investoři zanechat značné zisky a ti, kteří jsou schopni opakovat své dřívější úspěchy v následných poklesech, nakonec bohatí.

Porovnat poskytovatele investičních účtů Jméno Popis Zveřejnění inzerenta × Nabídky, které se objevují v této tabulce, pocházejí od partnerství, od nichž Investopedia dostává náhradu.
Doporučená
Zanechte Svůj Komentář