Hlavní » makléři » Inteligentní ETF

Inteligentní ETF

makléři : Inteligentní ETF
CO JE Inteligentní ETF

Inteligentní ETF je fond obchodovaný na burze (ETF), který využívá aktivní investiční strategii založenou na širokém indexu, jako je S&P 500 nebo sektorový index. Fond se může rozhodnout vyloučit některé akcie z indexu a zároveň zvýšit nebo snížit procentuální váhu ostatních akcií. Většina inteligentních ETF nese vyšší poměr nákladů než standardní ETF a také podstatně vyšší poměry obratu.

Inteligentní ETF je také známý jako inteligentní ETF.

2:13

4 důvody, proč investovat do ETF

SNÍŽENÍ DOLŮ Inteligentní ETF

Inteligentní ETF je typ fondu obchodovaného na burze (ETF), který se aktivně obchoduje podle souboru pravidel, která se u každého fondu liší. Většina běžných ETF jsou fondy, které odrážejí indexy, což znamená, že mají tendenci být váženy tržní kapitalizací. To znamená, že čím větší je zásoba, tím větší je váha v ETF. I když to zní dobře, v praxi to znamená, že nadhodnocené akcie se v ETF rychle váží a když burstují, investoři v ETF ztratí více peněz, než by měli, pokud by v tom přeceňovaném nebylo tolik váhy skladem. V zásadě toto vážení tržních limitů vytváří problém a pak problém prohlubuje.

Inteligentní ETF tento problém zmírňují vytvořením souboru pravidel používaných pro výběr akcií pro fond a jejich vážení. Tato pravidla mohou souviset s oceňováním zásob pomocí interních metrik nebo systémů black boxu, jako jsou fundamenty společnosti nebo výkon akcií nebo nějaký jiný faktor. Snižují však vliv příliš velké váhy na nadhodnocené akcie na černé labutě tím, že nutí manažery, aby brali v úvahu něco jiného než pouhé tržní omezení. Mnoho z těchto „inteligentních“ nebo „inteligentních“ ETF vzniklo v důsledku trhu s medvědy 2000–2002 jako prostředek k nadhodnocení tohoto trhu.

Jakýkoli ETF nebo indexový fond, který nereplikuje základní index, není pasivním investováním, což znamená, že výnosy fondu se mohou výrazně lišit od výnosů benchmarkového indexu. Některé inteligentní ETF mají interní nebo proprietární indexy, které jsou replikovány pouze v rámci ETF, ale to je stále aktivní investování a mnoho z interních indexů nelze snadno prozkoumat.

Umělé inteligentní ETF

Dalo by se argumentovat, že dalším logickým krokem v inteligentních ETF jsou umělé ETF. Umělé ETF jsou inteligentní ETF, které jsou vybírány a spravovány počítačovými programy, které dodržují nastavená pravidla a analyzují fondy, aby nalezly nejlepší výkony v rámci omezení daných pravidel. Od roku 2017 začalo několik různých umělých inteligentních ETF, které se dobře chovají proti zbytku trhu fondů. Samotný počet zásob, které jsou schopny analyzovat, jim dává výhodu oproti tradičně spravovaným inteligentním ETF.

Porovnat poskytovatele investičních účtů Jméno Popis Zveřejnění inzerenta × Nabídky, které se objevují v této tabulce, pocházejí od partnerství, od nichž Investopedia dostává náhradu.

Související termíny

Jak Smart Beta ETF funguje, výhody a rizika Inteligentní Beta ETF je typ fondu obchodovaného na burze, který používá systém založený na pravidlech pro výběr investic, které mají být do fondu zahrnuty. více PowerShares PowerShares je značkové jméno rodiny domácích a mezinárodních burzovních fondů spravovaných investiční společností Invesco Ltd. více Definice benchmarku Benchmark je standard, na jehož základě může být výkonnost bezpečnostního, podílového fondu nebo investičního manažera měřeno. více Porozumění tržním indexům a jejich využití pomáhá investorům Tržní index je hypotetické portfolio investičních účastí, které představuje segment finančního trhu. více Co je fond obchodovaný na burze (ETF)? Akciový fond obchodovaný na burze (ETF) je cenný papír, který sleduje určitý soubor akcií nebo indexů, ale obchoduje jako akcie na burze. více Model Black Box Model Black Box je systém využívající vstupy a výstupy k vytváření užitečných informací, aniž by věděl o svých interních funkcích. více partnerských odkazů
Doporučená
Zanechte Svůj Komentář