Chraňte peníze na důchod před volatilitou trhu

Rostoucí závislost Ameriky na 401 (k) a dalších penzijních účtech s definovaným příspěvkem je něco jako dvojsečný meč. Na jedné straně, protože investoři (nikoli správci důchodů) rozhodují o tom, jak budou prostředky investovány, mají větší kontrolu nad prostředky, které budou potřebovat během jejich pozdějších let.

Ale pryč jsou dny, kdy většina investorů může počítat s předvídatelným tokem příjmů z definovaných dávek, jakmile jejich kariéra skončí. Pokud se trh v nesprávný čas otočí špatně, může to znamenat ztrátu let těžce vydělaných úspor.

Pokud jde o dlouhodobé investování, může být stupeň opatrnosti ctností. Ti, kteří plánují příští medvědí trh před jeho příchodem, jsou v lepší pozici, aby absorbovali šok a udrželi si svůj současný životní styl.

Tady je to, co můžete udělat nyní pro ochranu svého hnízda vejce před nevyhnutelnou volatilitou trhu.

Udržujte správný mix portfolia

Jedinou nejdůležitější věcí, kterou můžete udělat pro zmírnění rizika, je diverzifikace vašeho portfolia. Někteří investoři věří, že jejich úspory ve vzájemném fondu znamenají, že jsou v dobré formě. Bohužel to není tak jednoduché.

Každý investor by měl využít dva klíčové typy diverzifikace. Prvním je alokace aktiv. To je částka každé třídy aktiv - ať už se jedná o akcie, dluhopisy nebo „peněžní ekvivalenty“, jako jsou fondy peněžního trhu - které vlastníte.

Obecně platí, že chcete snížit expozici vůči rizikovějším podílům (např. Akcie s malou kapitalizací), jakmile se dostanete blíže k odchodu do důchodu. Tyto cenné papíry bývají volatilnější než dluhopisy vysoké kvality nebo fondy peněžního trhu, takže mohou investovat do větší díry, když ekonomika jde na jih. Starší dospělí, na rozdíl od mladších pracovníků, prostě nemají čas čekat na zotavení, když zásoby zasáhnou.

Proto je důležité spolupracovat s finančním poradcem a určit alokaci aktiv, která nejlépe odpovídá vašemu věku a investičním cílům. Protože kategorie aktiv v průběhu času porostou nebo klesnou různým tempem, je vhodné pravidelně bilancovat svůj účet, aby bylo přidělení konzistentní.

Řekněme, že vlastníte portfolio s 55% podílů na akciích a 45% v dluhopisech. Předpokládejme, že zásoby měly skvělý rok a kvůli těmto ziskům nyní představují 60% vašeho účtu. Opětovné vyrovnání znamená prodej některých akcií a nákup dostatečných dluhopisů, aby byl zachován celkový rizikový profil.

Chraňte peníze na důchod před volatilitou trhu

„Vlastnění portfolia s dluhopisovými fondy může vyvážit volatilitu trhu. Zároveň dostatečné množství akciových fondů může pomoci zachovat hlavní a protiváhu inflace, “říká Daniel Schutte, MBA, Credo Wealth Management, Denver, Colo.

K jinému typu diverzifikace dochází v rámci každé kategorie aktiv. Pokud je 50% vašeho portfolia věnováno akciím, hledejte příjemnou rovnováhu mezi akciemi s velkým a malým kapitálem a mezi fondy zaměřenými na růst a hodnotu. Většina poradců navrhuje, aby byla vystavena i mezinárodním fondům, částečně proto, že tlumí ránu amerického hospodářského propadu.

Mějte na paměti, že ne všechny svazky jsou vytvořeny rovnocenné. Například dluh společností s nízkým úvěrovým ratingem - známý jako „nezdravé dluhopisy“ - je těsněji korelován s výkonností na akciovém trhu než dluhopisy vysoké kvality. Z tohoto důvodu představují lepší protiváhu k zásobám na vašem účtu.

„Většina z nás ve finančním světě je obeznámena s třídou aktiv„ přikrývka “- obrázek se všemi barevnými rámečky, který ukazuje, která třída aktiv se v daném roce chovala nejlépe. No, nazývá se to deka z nějakého důvodu ... různé barvy - třídy aktiv - jsou rozptýleny všude z roku na rok! Například rozvíjející se trhy byly v roce 2007 na vrcholu, v roce 2008 na samém dně a v roce 2009 na vrchol. V posledních 10 až 15 letech bylo mnoho různých tříd aktiv na prvním místě, “říká Carol Berger, CFP®, Berger Wealth Management, Peachtree City, Ga. „Proč by se někdo pokusil předpovědět, který z nich překoná? To je jeden ze způsobů, jak vysvětlím svým klientům význam diverzifikace. “

Cílem je mít správnou kombinaci aktiv, která historicky nevzrůstají ani nespadají přesně ve stejnou dobu.

Mějte po ruce nějaké peníze

Ti, kteří jsou již v důchodu, musí zachovávat delikátní rovnováhu. Většina finančních plánovačů navrhuje držet alespoň některé akcie, aby nedošlo k přežití jejich aktiv.

Zároveň musí být důchodci opatrnější ohledně svých investic, protože nemají dlouhý časový horizont, který mladší investoři dělají. V zájmu ochrany před ekonomickými propady navrhují někteří odborníci v oblasti investic hotovost nebo ekvivalenty hotovosti, jako jsou krátkodobé dluhopisy, vkladové certifikáty a státní pokladniční poukázky, až na pět let.

"Když odejdete do důchodu, většina vašich výdajů by měla být relativně stabilní." Občas se však mohou neočekávaně vyskytnout velké výdaje. Když k tomu dojde, nemůžete to kompenzovat prací více hodin. Tyto náklady budete muset řešit ponořením do svých úspor. Poslední věcí, kterou chcete udělat, je vytěžit peníze z vašich investic, když dočasně poklesly kvůli tržním podmínkám, “říká Kirk Chisholm, manažer bohatství v inovativní poradenské skupině v Lexingtonu, Massachusetts.

Pokud se obáváte, že míra inflace poroste a sníží vaši kupní sílu, zvažte některé z vašich „peněžních ekvivalentů“ ve formě cenných papírů chráněných před inflací nebo TIPS. Zatímco úroková sazba na tyto cenné papíry je pevná, nominální hodnota se zvyšuje s indexem spotřebitelských cen. Pokud tedy míra inflace dosáhne 4% ročně, vaše investice roste spolu s ní.

„Pokud z TIPu můžete získat slušnou úroveň současného příjmu, komponenta úpravy inflace udržuje kupní sílu jistiny nedotčenou. Pamatujte však, že pokud si koupíte TIP za prémii a zadáme období deflace, budoucí úpravy inflace mohou být záporné, “říká Stephen J. Taddie, CBE ™, CFM, řídící partner, Stellar Capital Management, LLC, Phoenix, Ariz.

Dbejte na výběr

Jednoduše řečeno, čím více peněz jste veverky pryč, tím lepší pozici budete v případě, že se objeví medvědí trh. Může to znít jednoduše, ale příliš mnoho důchodců utrácí do důchodu, což vede ke špatným investičním rozhodnutím, která jsou učiněna zoufalstvím.

Protijed: kázeň ve vašich výdajových návycích. Většina odborníků navrhuje, aby v roce odchodu do důchodu bylo vybráno maximálně 3% až 5% vašich finančních prostředků, aby byl zachován udržitelný životní styl. Odtud můžete upravit svůj roční výběr tak, aby držel krok s inflací. Pokud tedy zjistíte, že v prvním roce můžete uzavřít 2 000 dolarů měsíčně a spotřebitelské ceny se každoročně zvýší o 3%, vaše přidělení by vzrostlo na 2 060 dolarů za druhý rok.

Plánováním příspěvku na výběr eliminujete potřebu likvidace velké částky aktiv za ceny prodeje ohně jednoduše za účelem placení účtů. „Chyby důchodců nejčastěji pocházejí z přílišného odebrání jejich důchodových aktiv a panikaření, když se trhy potýkají. Ujistěte se, že máte solidní plán a držte se ho, “říká Patrick Traverse, zakladatel společnosti MoneyCoach, Mt. Příjemné, SC

Nenechte převzít emoce

Pokud existuje jedna tendence, kterým se při ukládání do důchodu vyhnout, je to impulzivita. Když akcie klesnou, je lákavé pokusit se snížit své ztráty prodejem akcií. Většinu času se však investoři rozhodnou jednat poté, co je pokles dobře.

Je lepší zůstat v kurzu, když jsou věci drsné. Pokud pravidelně obnovujete rovnováhu svého hnízda, můžete si ve skutečnosti, když trh klesá, koupit více akcií, abyste si udrželi svou alokaci pod kontrolou. Nákupem za nízké - nebo téměř nízké - jste připraveni maximalizovat zisky, když se trh nakonec odrazí.

Stejně důležité je mít stabilní ruku, když ekonomika bzučí. Pokud stále šetříte kvůli odchodu do důchodu, odolajte nutkání snížit, když vaše 401 (k) překračuje očekávání. Trh bude mít vždy vzestupy i pády. Ti, kteří před medvědím trhem čekají před očekáváním, budou mít vždy snadnější manipulaci se spadem.

"Většina lidí považuje riziko za" velikost pravděpodobnosti, že se může stát něco špatného ". Nesouhlasím. Rizikem je velikost pravděpodobnosti, že se může stát něco neočekávaného, a neočekávané události jsou stejně dobré. Je to zvonová křivka, “říká John R. Frye, CFA, hlavní investiční ředitel, Crane Asset Management, LLC, Beverly Hills, Kalifornie.„ Pokud dokážete přežít krátkodobé účinky poklesu, můžete si dovolit riskovat a neměli byste upadat za představu, že byste měli zaplatit vysokou cenu, abyste ji zajistili. Mám tucty klientů v důchodu, kteří zůstali plně investováni (do akcií) prostřednictvím nádherného trhu v letech 2008-2009. Všichni jsou vděční, že ano. “

Sečteno a podtrženo

Ekonomika bude ze své podstaty vždy zažívat cykly rozmachu a krachu. Investoři, kteří používají disciplinovaný přístup a diverzifikují své portfolio, jsou téměř vždy v lepší pozici, když se objeví další medvědí trh.