Čerpání v bankovnictví vs. čerpání v obchodování: Jaký je rozdíl?

Termín „čerpání“ se objevuje jak v bankovním, tak v obchodním světě, ale v každém kontextu má velmi odlišné významy. V bankovnictví se čerpání týká postupného přístupu k úvěrovým prostředkům, zatímco v obchodování se čerpání týká snížení vlastního kapitálu.

Klíč s sebou

• V bankovnictví se čerpání týká postupného přístupu k úvěrovým prostředkům.
• V obchodování se čerpání týká snížení vlastního kapitálu.
• Velikost čerpání označuje částku peněz nebo vlastního kapitálu, kterou obchodník ztratí během období čerpání.

Čerpání v bankovnictví

V kontextu bankovnictví se čerpání obvykle týká postupného přístupu k části nebo celé úvěrové linii. Ujednání s bankou může být osobní nebo obchodní.

Příkladem využití čerpání pro jednotlivého dlužníka je majitel domu, který žádá o úvěrovou linku u banky, která má v úmyslu provést významné domácí vylepšení. Vzhledem k tomu, že neplánuje vykonávat veškerou práci najednou, je výhodou pro vypůjčovatele, aby čerpal prostředky podle potřeby z úvěrové linky, která mu banka poskytuje. Jediným výběrem peněžních prostředků podle potřeby si jednotlivec udržuje úroveň svého dluhu na minimu a platí pouze úroky z vypůjčených prostředků, které skutečně použil. Bylo by to neefektivní řízení kapitálu, které by stálo dlužníka zbytečných úrokových poplatků, kdyby si půjčoval celkovou částku najednou, a tím by vznikl maximální stupeň zadlužení dříve, než bude znát skutečnou částku, kterou potřebuje k dokončení navrhovaného zlepšení nebo dříve, než potřebuje peníze.

Poskytovatel úvěru a podnik mohou učinit podobné opatření. Například stavební společnost může být schválena pro financování výstavby bytové výstavby, ale k finančním fondům přistupuje pouze postupně, když dokončuje části projektu. Věřitel může na takové ujednání stanovit čas nebo omezení dokončení projektu. Příkladem časového omezení by bylo ustanovení, že dlužník má přístup pouze k určitému procentu finančních prostředků každé tři měsíce. Omezení dokončení projektu by vyžadovala, aby dlužník před uvolněním dodatečného financování prokázal dokončení určité částky celkového projektu.

Čerpání v bankovnictví může být buď osobní nebo obchodní.

Čerpání v obchodování

Pokud jde o obchodování, čerpání se týká poklesu vlastního kapitálu na účtu obchodníka. Čerpání je obecně definováno jako pokles z vysokého vrcholu na nízký výnos konkrétní investice nebo vlastního kapitálu na účtu obchodníka. Čerpání se však přesněji dívá od vrcholu k nejnižšímu minimu k novému vrcholu. Důvodem této metody měření je to, že žlaby nelze absolutně identifikovat, dokud není dosaženo nového maxima píku nebo návratu na původní maximum.

Poradci pro obchodování s komoditami často používají čerpání k určení rizika, kterému finanční investice čelí, a mohou ji prozkoumat ze dvou různých úhlů - buď podle množství peněz (velikost) nebo podle období (trvání).

Velikost čerpání označuje částku peněz nebo vlastního kapitálu, kterou obchodník ztratí během období čerpání. Výše čerpání je vyjádřena jako procento vlastního kapitálu. Vypočítává se od vrcholu vlastního kapitálu účtu po nejnižší minimum. Pokud obchodník založí účet se 40 000 $ a poté ztratí 4 000 $, obchodník zažil 10% čerpání.

Čerpání může být i na obchodním účtu, který je celkově ziskový. Předpokládejme, že obchodník, který vložil 10 000 $, vytvořil účet až do 20 000 USD, ale poté utrpěl řadu ztrát, které snížily zůstatek na 15 000 USD. Přestože by obchodník měl 50% zisk ze svého počátečního kapitálu, stále by mu bylo přiznáno, že utrpěl 25% čerpání z maximální úrovně 20 000 USD.

Trvání čerpání se vztahuje na období, které obchodník potřebuje ke zvýšení účtu na nejvyšší úroveň po ztrátě. Pokud obchodník, který zažil 10% čerpání, když jeho účet 40 000 $ klesl na 4 000 $ na úroveň 36 000 $, trvalo dva měsíce, než účet vrátil na 40 000 $, pak by obchodník zažil dvouměsíční čerpání.

Potenciální čerpání je zvláště důležité při obchodování s vysoce zadluženými nástroji, jako jsou forexové nebo futures kontrakty.