Prodloužená korekce signálu Netflix by mohla signalizovat hlubokou korekci

Akcie společnosti Netflix, Inc. (NFLX) zaznamenaly v úterním zasedání největší jednodenní procentuální pokles od července 2016, který byl zachycen v technologickém propadu, který by mohl po mnoha měsících historických zisků předpovídat mnohem nižší ceny. Streamující zábavní gigant byl nejsilnějším členem FANG v roce 2018, získal za více než 70% za méně než tři měsíce, ale nyní se mohl vzdát dobrého kusu toho vzhůru.

Finanční média obviňují obchodní obavy a debakl společnosti Facebook, Inc. (FB) za nevolnost tech, ale mohou být v práci jednodušší síly. Sektor vůdců byl v posledních měsících zakoupen příliš agresivně, přičemž dav v maloobchodě skákal z drahých akcií bez ohledu na výhled zisku nebo výnosů. Příliv se nyní otáčí, s průměrnou reverzí hledající úrovně podpory, zatímco potřásá slabými rukama, po dlouhém pozorování, že čím větší je tah, tím širší základna . (Viz také: Zásoby Netflixu se mohly rozšířit před základy: Stifel .)

Dlouhodobý graf NFLX (2004 - 2018)

Šestiměsíční uptrend se v lednu 2004 vrcholil na 5, 68 USD, jen dva týdny před tím, než společnost vydala první rozdělení akcií. Postavil malý vrchol na této úrovni a zhroutil se, v roce 2005 vykázal minimum 1, 27 USD a znovu se otočil výš. Rally se zastavila pod předchozím maximem v roce 2006, což znamenalo odpor, který popřel další vzhůru až do roku 2009, dva roky poté, co společnost představila svou nesmírně populární streamingovou službu.

Vyšší trend zaznamenal dramatické zisky do druhé poloviny roku 2011 a dosáhl nízkých 40 dolarů před prudkým poklesem, který zasáhl jednociferné číslice v roce 2012. Ve druhé polovině roku dosáhl dna kolem 7, 50 USD a v září 2013 dosáhl předchozího maxima, před útěkem, který se rychle dostal do obchodního rozmezí mezi nízkými 40 a 60 USD. Nárůst nákupu ve druhé polovině roku 2015 odstranil bariéru, ale také se rychle zastavil a vyřezal vyšší rozsah, který akcionářům přinesl bezesné noci.

Odtrhávací mezera v říjnu 2016 znamenala konec cenové akce na schodišti, čímž se vytvořil zdravý vývoj trendu, který se uvolnil v rostoucím kanálu 2017. V lednu 2018 vypukla nad odporem kanálu, získala více než 100 bodů na historicky nejvyšší hodnotu v polovině března na 333, 98 $ a od té doby se sympatizuje s ostatními členy FANG. Měsíční stochastický oscilátor zůstává navzdory poklesu ještě přilepený k překoupené úrovni, ale týdenní ukazatel klesl do prvního cyklu prodeje od prosince 2017.

[ Další informace o určení, zda je populace technicky překoupena nebo přeprodána v kapitole 4 kurzu technické analýzy na Investopedia Academy ]

Krátkodobý graf NFLX (2016 - 2018)

Fibonacciho mřížky napnuté přes prosinec 2017 až březen 2018 a únor až březen rally rally organizují vertikální cenové akce, zvýrazněné nevyplněnou mezerou 23. ledna mezi 228 a 248 $. Akcie během únorového poklesu pronikly mezerou o 12 bodů a zanechaly osmibodovou díru, která mohla přitahovat magnetické nabídky. Tento výprodej se obrátil na úrovni zpětného vzestupu 0, 618 širokého vzestupného trendu, což naznačuje, že cenová zóna 235 až 250 $ označuje klíčové bojiště pro býky a medvědy.

Objem bilance (OBV) dosáhl vrcholu v červnu 2015, kdy akcie obchodovaly o více než 200 bodů níže a vstoupily do distribuční vlny, která skončila v únoru 2016. Kupní síla od té doby neodpovídá cenové energii, přičemž ukazatel právě dosahuje předchozí vysoká (modrá čára) v lednu 2018. Zlověstně selhání nad touto úrovní selhalo, což nám říká, že tato medvědí divergence objemu může nyní uplatňovat svou značnou sílu. (Více viz: Amazon, Netflix Prodej za „bláznivé“ ceny připravené na velký výprodej .)

Sečteno a podtrženo

Netflix se poprvé obchoduje pod 20denním jednoduchým klouzavým průměrem poprvé od prosince 2017 a před přilákáním kupujících dipů by mohl otestovat 50denní exponenciální klouzavý průměr za 284 USD. Přestávka na této úrovni podpory by mohla vyrazit k dlouhodobějším prodejním signálům, čímž by se otevřely dveře k prudkému poklesu, který by mohl technologického gigana zahodit do 220 dolarů. (Pro další čtení se podívejte na: Netflix Banned From Cannes Film Festival .)