Federální spoření a půjčka
Federální spořitelní a úvěrová instituce je typem sportu, který se historicky zaměřuje na hypotéky na bydlení. Tyto společnosti jsou obvykle soukromé podniky, které jsou ve vzájemném vlastnictví jejich zákazníků. Mohou však být také veřejně obchodovány.
Jak funguje federální spoření a půjčka
Federální spoření a půjčky mají své kořeny ve stavebních a úvěrových asociacích, které byly významné před velkou depresí. Stejně jako jejich předchůdci se S & L zaměřují na zpřístupňování úvěrů na bydlení jednotlivcům a rodinám střední třídy.
Mnoho stavebních a úvěrových sdružení byly vzájemně drženými institucemi - to znamená, že jsou ve vlastnictví jejich členů. Z velké části se spoléhali na model akumulace akcií, kdy se členové zavázali ke koupi akcií ve sdružení a následně měli právo půjčit si proti hodnotě těchto akcií za účelem koupě domu.
Když však mnoho z těchto institucí začalo během deprese bojovat, přistoupily Hooverovy a Rooseveltovy administrativy k přepracování tohoto odvětví. Vláda poskytla charty na federální spoření a půjčky a založila federální systém bankovnictví pro domácí půjčky, aby zajistila, že tito noví - nebo přinejmenším rebrandingovaní - půjčovatelé budou mít dostatečnou likviditu.
Klíč s sebou
- Federální spořitelní a úvěrové instituce vznikly v důsledku regulačního hnutí, které následovalo po Velké hospodářské krizi.
- Tyto subjekty se zaměřují na levné financování hypoték a na spořicí a kontrolní účty.
- V důsledku krize spoření a půjček začal úřad Thrift Supervision tyto instituce regulovat od roku 1989 do roku 2011.
- Od roku 2011 jsou vklady S&L chráněny FDIC.
Vklady ve federálně pronajatých S & L byly pojištěny novou federální spořitelní a úvěrovou pojišťovací společností (FSLIC), jejímž cílem bylo poskytnout vkladatelům ujištění, že nebudou přijímat ztráty.
S & Ls versus banky
Federální spořitelny a úvěrové podniky jsou provozovány jedním ze dvou způsobů. Podle modelu vzájemného vlastnictví vlastní S&L jeho vkladatelé a vypůjčovatelé. Alternativně může společnost S&L zřídit skupina akcionářů, kteří vlastní všechny akcie na spoření.
To se liší od komerčních bank, které obvykle vlastní a řídí správní rada vybraná akcionáři. Komerční banky jsou také diverzifikovány, pokud jde o nabídky, které poskytují. Velká část jejich půjček je zaměřena na podniky a stavební projekty. Často také poskytují spotřebitelům širší škálu služeb, jako jsou kreditní karty a řešení správy majetku.
Naproti tomu jsou S & L mnohem více zaměřeny na hypoteční trh s bydlením. Ze zákona mohou půjčovat až 20% svých aktiv na komerční půjčky. Kromě toho, aby se S & L kvalifikovaly pro půjčky Federal Home Loan Bank, musí prokázat, že 65% jejich aktiv je investováno do hypoték na bydlení a dalších aktiv souvisejících se spotřebitelem.
Historie federálních úspor a půjček
Boom po druhé světové válce znamenal vrchol vlivu sporů, přičemž celkový počet S & L dosáhl 6 071 do roku 1965. Tento růst by však byl ohrožen, když v roce 1966 Kongres omezil úrokové sazby, které S & Ls a komerční banky mohly umístit na depozitních účtech. Když v 70. letech úrokové sazby vzrostly, spotřebitelé začali vybírat své finanční prostředky a uvádět je na účty, které nabízejí vyšší výnos. Stagnující ekonomika navíc znamenala, že na sporech bylo méně dlužníků, kteří se mohli kvalifikovat pro půjčku.
Za účelem řešení těchto výzev zákonodárci na začátku 80. let schválili zákony, které deregulují S & Ls. Nyní měli například možnost nabízet širší škálu produktů a používat méně omezující účetní postupy. Zdálo se však, že zákony spíše než zmírňují problémy sporů, přispívají k několika případům špatného řízení a podvodu později v desetiletí. Do roku 1990 vláda odhadla, že nesprávné chování společnosti S&L stálo americkou veřejnost až 75 miliard dolarů.
V reakci na rostoucí platební neschopnost spořicího a úvěrového průmyslu vláda v roce 1989 obnovila silnější dohled a vytvořila úřad Thrift Supervize. Tento regulační orgán, sám divize ministerstva financí, pomohl zajistit bezpečnost a stabilitu členských úspor a půjček. Byl rozpuštěn v roce 2011 a jeho funkce byly zařazeny do jiných agentur. Úspory a vklady z úvěrů spadaly pod ochranu Federální korporace pojištění vkladů (FDIC) a zůstávají tak i dnes.
Zatímco S & Ls přežily krizi, jejich prevalence se od jejich zenitu v 60. letech 20. století významně zmenšila. K 31. 12. 2018 existovalo 691 spořitelen FDIC pojištěných.