Makro riziko
Makro riziko je druh politického rizika, které může ovlivnit všechny podniky působící v národě. Makro riziko může být politické povahy nebo může být způsobeno makroekonomickými faktory nebo událostmi mimo vládnoucí vládní vládu. Mezi běžné příklady makro rizik patří změny měnové politiky, změny v regulačním nebo daňovém režimu a politické nebo občanské nepokoje.
Pochopení rizika maker
Makro riziko ovlivňuje všechny třídy aktiv, které jsou vystaveny určité zemi nebo regionu. Představte si například zemi, která si zvolila vládu s platformou, která je proti cizímu vlivu a rušení. Každá společnost, která se podílí na přímých zahraničních investicích nebo má provozy v zemi, by čelila obrovskému makro riziku, protože vláda má potenciál vyvlastnit jakékoli a všechny zahraniční operace, bez ohledu na průmysl. Existuje mnoho organizací, které poskytují zprávy a informace o míře makro rizika, které země může mít. Společnosti mají navíc možnost zakoupit pojištění politického rizika od různých organizací, aby zmírnily možné ztráty.
Makro riziko a dopad na trh
Makro riziko je krátkodobým i dlouhodobým zájmem finančních plánovačů, obchodníků s cennými papíry a investorů. Mezi makroekonomické faktory, které mohou ovlivnit makro riziko, patří míra nezaměstnanosti, úrokové sazby, směnné kurzy a dokonce i ceny komodit. Některá makro rizika budou mít větší dopad na konkrétní odvětví než na ostatní. Například změny v předpisech v oblasti životního prostředí mají tendenci ovlivňovat těžební a energetický průmysl více než jiná průmyslová odvětví, ale bolest v těchto průmyslových odvětvích se pak může zvlnit ekonomikou, pokud je těžba a energie významným zdrojem investic a pracovních míst.
Makro riziko je důležitým faktorem pro obchodníky s akciemi a institucemi, které je třeba vzít v úvahu ve svých finančních a rizikových modelech. Většina makro rizik je řešena v oceňovacích modelech, jako je teorie arbitrážních cen a moderní modely modelů portfolií. Oceňovací modely a úzce související základní modely analýzy také považují makro riziko jako faktor. Pochopení toho, jak makro riziko ovlivňuje vnitřní hodnotu konkrétní investice, je důležité, protože když faktory mění hodnoty, mohou být do odpovídajících prognóz vnitřní hodnoty zavedeny chyby.
Makro riziko a mezinárodní investiční toky
Investoři také zkoumají makro riziko, aby posoudili politickou stabilitu a obecné možnosti růstu v jiných zemích. Existuje několik typů ročních mezinárodních žebříčků zemí, které poskytují pohled na jejich relativní politickou a sociální stabilitu a jak to souvisí s potenciálním ekonomickým růstem. Investoři mohou jednat buď přímým investováním do země, nebo investováním do regionálně orientovaných fondů. U některých rozvíjejících se trhů může být příběh růstu přesvědčivý, i když jsou makro rizika značná. Je-li investor diverzifikován na dostatečném počtu trhů, je makro riziko jakéhokoli konkrétního z pohledu portfolia lépe zvládnutelné.
Porovnat poskytovatele investičních účtů Jméno Popis Zveřejnění inzerenta × Nabídky, které se objevují v této tabulce, pocházejí od partnerství, od nichž Investopedia dostává náhradu.