Přestaňte lovit
Stop lov je strategie, která se snaží některé účastníky trhu vytlačit ze svých pozic tím, že cenu aktiva posune na úroveň, kde se mnoho jednotlivců rozhodlo nastavit příkazy stop-loss. Spuštění mnoha stopových ztrát najednou obecně vede k vysoké volatilitě a může představovat jedinečnou příležitost pro investory, kteří se snaží obchodovat v tomto prostředí.
1:09Příkaz Stop Loss
Pochopení Stop Hunting
Skutečnost, že cena aktiva může zažít ostré pohyby, když se spustí mnoho stop stop, je přesně důvodem, proč se obchodníci zabývají stop lovem. Cenová volatilita je pro obchodníky užitečná, protože představuje potenciální obchodní příležitosti.
Předpokládejme například, že akcie společnosti ABC Company se obchodují za 50, 36 USD a vypadá, že by mohly směřovat níže. Je možné, že mnoho obchodníků umístí své stopové ztráty těsně pod 50 USD, na 49, 99 USD, aby mohli stále držet akcie a těžit z pohybu směrem vzhůru a zároveň omezovat nevýhody. Pokud cena klesne pod 50 USD, obchodníci očekávají záplavu příkazů k prodeji, protože se spustí mnoho ztrát při zastavení. To pak tlačí cenu dolů a poskytne některým obchodníkům příležitost profitovat z poklesu a možná dokonce otevře býčí pozici při očekávaném oživení k předchozímu rozmezí.
Klíč s sebou
- Stop lov znamená obchodní akci, kde hrozí, že objemová a cenová akce spustí zastávky na obou stranách podpory a odporu.
- Když dojde k zastavení, dochází k větší volatilitě cenových akcí v případě dalších objednávek, které zasáhly trh.
- Volatilita vytváří pro obchodníky příležitosti k otevření dlouhé pozice se slevou nebo hromadu na krátkou pozici.
Zastavte lov a zastavte ztrátu
Stop-loss příkazy jsou typy příkazů, které jsou o něco složitější než tradiční tržní příkaz nebo limitní příkaz. V případě příkazu stop-loss investor zadá u svého makléře pokyn k prodeji cenného papíru, když dosáhne určité ceny. Pokud například vlastníte akcie společnosti XYZ Inc., která se v současné době obchoduje za 70 USD, a chcete se zajistit proti významnému poklesu, jednou z možností by bylo zadat příkaz stop-loss a prodat své podíly XYZ za 68 USD.
Pokud XYZ klesne pod 68 USD, spustí se váš příkaz stop-loss a převede se na tržní příkaz. Vaše pozdržení XYZ bude zlikvidováno za nejbližší dostupnou cenu. Příkazy Stop Loss jsou určeny k omezení ztrát investorů na dlouhé pozici. Příkaz stop-loss může chránit i krátkou pozici.
Nalezení objednávek Stop-Loss při zastavení lovu
Jednou ze zajímavých věcí o zastavení lovu je to, že je relativně jednoduché. Jakékoli aktivum s dostatečně významným tržním objemem se bude pohybovat ve více či méně definované obchodní zóně s oblastmi podpory a odporu. Ztráty pro zpomalení růstu mají tendenci být seskupeny v těsném pásmu těsně pod odporem, zatímco vzhůru nohama sedí těsně nad podporou. Větší obchodníci, kteří chtějí přidat nebo vystoupit z pozice, mohou posunout cenovou akci u objemových obchodů, které činí zastavení lovu kvůli jejich dopadu na trh.
Obecně to bude na grafech signalizováno zvýšením hlasitosti s jasným směrovým tlakem. Například, cena akce může odrazit podporu dvakrát na rostoucí objem před prorazením. Menší obchodníci skočí na toto zastavení loveckého chování, aby si uvědomili zisky z volatility, kterou v krátkodobém horizontu vytvoří. V závislosti na tom, jaké jsou vaše strategie a ukazatele, se můžete podílet na stop lovu v nevýhodě s krátkou pozicí nebo ji využít jako příležitost k otevření dlouhé pozice za cenu nižší, než je nedávný obchodní rozsah.
Porovnat poskytovatele investičních účtů Jméno Popis Zveřejnění inzerenta × Nabídky, které se objevují v této tabulce, pocházejí od partnerství, od nichž Investopedia dostává náhradu.