Triple Top
Trojitý vrchol je typ grafu, který se používá v technické analýze k predikci zvratu v pohybu ceny aktiva. Tvoří-li se tři vrcholy, trojitá nejvyšší hodnota signalizuje, že aktivum se již neshromažďuje a že nižší ceny jsou na cestě.
Ve všech časových rámcích se mohou vyskytovat trojité vrcholy, ale aby byl vzor považován za trojitý vrchol, musí se vyskytnout po vzestupném trendu. Opakem trojnásobku je trojité dno, což znamená, že cena aktiva již neklesá a mohla by být vyšší.
Jak funguje Triple Top
Trojitý top vzorec nastane, když cena aktiva vytvoří tři vrcholy na téměř stejné cenové hladině. Plocha vrcholů je odpor. Tahy mezi vrcholy se nazývají houpací minima. Pokud po třetím vrcholu dojde k poklesu ceny pod klesající minima, bude se tento model považovat za úplný a obchodníci sledují další posun k nevýhodě.
Tři po sobě jdoucí vrcholy dělají trojitý vrchol vizuálně podobný vzoru hlavy a ramen; v tomto případě je však střední vrchol téměř stejný jako ostatní vrcholy, než aby byl vyšší. Vzor je také podobný dvojitému hornímu vzoru, když se cena dvakrát dotkne oblasti odporu a vytvoří před pádem dvojici vysokých bodů.
S trojitými vrcholy se obchoduje v podstatě stejným způsobem jako se vzory hlav a ramen.
Řekněme, že cena akcií dosahuje maxima na 119 USD, stáhne se zpět na 110 USD, shromáždí se na 119, 25 USD, stáhne se zpět na 111 USD, shromáždí na 118 USD, poté klesne pod 111 USD, což je trojnásobný vrchol a signalizuje, že akcie pravděpodobně míří níže. Vypadalo by to takto:
Význam Triple Top
Technicky trojitý top model ukazuje, že cena nemůže proniknout do oblasti vrcholů. To se promítá do skutečných událostí, což znamená, že po několika pokusech není aktivum schopno najít v dané cenové kategorii mnoho kupujících. Jak cena klesá, vyvíjí se tlak na všechny obchodníky, kteří během vzoru kupovali, aby začali prodávat. Pokud cena nemůže stoupnout nad odpor, existuje jen omezený ziskový potenciál. Jak cena klesne pod kolísající minima vzoru, prodej může eskalovat, když bývalí kupující opouštějí ztrátu dlouhých pozic a noví obchodníci skočí do krátkých pozic. To je psychologie vzoru a to, co pomáhá pohánět selloff po dokončení vzoru.
Žádný vzor funguje neustále. Někdy se vytvoří a doplní trojitá horní část, vedoucí obchodníci budou věřit, že aktiva bude i nadále klesat. Pak se však cena může zotavit a pohybovat se nad oblastí odporu. Z důvodu ochrany mohl obchodník umístit stop stop na krátké pozice nad nejnovější vrchol, nebo nad nedávné výkyvy vysoko ve vzoru. Tento krok omezuje riziko obchodu, pokud cena neklesne a místo toho se shromáždí.
Klíč s sebou
- Trojitý vrchol je tvořen třemi vrcholy pohybujícími se ve stejné oblasti, s protahováním mezi nimi.
- Trojitá horní část je považována za úplnou, což znamená další pokles ceny, jakmile se cena pohybuje pod podporu vzoru.
- Obchodník odejde po dokončení trojitého vrcholu nebo po něm vstoupí do krátkých kalhot.
- Při obchodování se vzorkem lze nad odpor (vrcholy) umístit stop stop.
- Odhadovaný downside cíl pro vzor je výška vzoru odečtená od bodu průniku.
Obchodování se třemi nejlepšími vzory
Někteří obchodníci vstoupí do krátké pozice nebo vystoupí z dlouhé pozice, jakmile cena aktiva klesne pod podporu vzoru. Podpůrná úroveň vzoru je poslední výkyv nízký po druhém píku, nebo alternativně může obchodník spojit výkyvné minima mezi píky s trendovou čarou. Pokud cena klesne pod trendovou linii, bude se tento model považovat za úplný a očekává se další pokles ceny.
Abychom přidali potvrzení vzoru, budou obchodníci sledovat, jak prudce klesá cena díky podpoře. Objem by měl vyzvednout, což ukazuje silný zájem o prodej. Pokud se objem nezvýší, je vzorec náchylnější k selhání (rally cen nebo neklesá podle očekávání).
Vzor poskytuje cíl dolů, který se rovná výšce vzoru odečteného od úlomku. Tento cíl je odhad. Někdy cena klesne mnohem méně, než je cíl, jindy nedosáhne cíle.
Ve spojení s trojitou střechou lze použít i jiné technické ukazatele a vzory grafů. Obchodník může například sledovat třetí medvědí přechod MACD po třetím vrcholu, nebo může RSI vypadnout z překoupeného území, aby pomohl potvrdit pokles cen.
Příklad skutečného světa trojitého vrcholu
Následující tabulka ukazuje příklad trojitého vrcholu v Bruker Corp. (BRKR). Cena dosahuje při třech po sobě jdoucích pokusech téměř 36, 50 USD. Cena se táhne zpět mezi každým pokusem a vytvoří trojitý top pattern. Akcie se rychle zlomily pod podporu trendové linie na 34 USD a pokračovaly v poklesu na stupňujícím se objemu.
Obchodníci by mohli vstoupit krátké nebo ukončit, když cena klesne pod podporu na 34 USD. Ztráta zastavení mohla být zpočátku umístěna těsně nad oblastí hlavního odporu.
Odhadovaný cíl pro pokles je výška vzoru, asi 3, 25 $, odečtená z útržku 34 $. Proto je cílem 30, 75 $. Cíle bylo dosaženo dříve, než cena začala odrážet, i když to se vždy nestane.
Zvláštní úvahy pro trojitý vrchol
Stejně jako u dvojitých vrchů a spodků je poměr rizika a odměny nevýhodou těchto trojitých vzorců. Protože jak ztráta zastavení, tak cíl jsou založeny na výšce vzoru, jsou zhruba stejné. Většina profesionálních obchodníků upřednostňuje vzorce, ve kterých je potenciální zisk větší než riziko. Umístěním stop stop do vzoru místo nad (trojitý vrchol) nebo pod ním (trojitý spodek) zlepšuje odměnu vzhledem k riziku. Riziko je založeno pouze na části výšky vzoru, zatímco cíl je založen na plné výšce vzoru.
V závislosti na tom, které vstupní body se používají - trendová linie nebo nedávná nízká zpětná vazba -, je možné mít dva cíle zisku, protože výška vzoru může být přidána k jednomu z těchto úlomků. Obchodníci si mohou vybrat, kterou cílovou úroveň útěku preferují, aby z obchodu získali větší zisk.
Porovnat poskytovatele investičních účtů Jméno Popis Zveřejnění inzerenta × Nabídky, které se objevují v této tabulce, pocházejí od partnerství, od nichž Investopedia dostává náhradu.