Co je to Fibonacciho retracement a odkud pocházejí jeho poměry?

Fibonacciho retracement je populárním nástrojem mezi technickými obchodníky. Vychází z klíčových čísel identifikovaných matematikem Leonardo Fibonacci ve 13. století. Fibonacciho posloupnost čísel není tak důležitá jako matematické vztahy, vyjádřené jako poměry, mezi čísly v řadě.

V technické analýze je Fibonacciho retracement vytvořen získáním dvou extrémních bodů (obvykle hlavní vrchol a koryto) na burzovní grafu a dělením vertikální vzdálenosti klíčovými Fibonacciho poměry 23, 6%, 38, 2%, 50%, 61, 8% a 100%. Jakmile jsou tyto úrovně identifikovány, jsou nakresleny vodorovné čáry a použity k identifikaci možných úrovní podpory a odporu.

Klíč s sebou

• Fibonacciho retracement je populární nástroj, který mohou obchodníci použít k identifikaci úrovní podpory a odporu a zadávání příkazů stop-loss nebo cílových cen.
• Fibonacciho retracement je vytvořen získáním dvou extrémních bodů na burzovní grafu a dělením vertikální vzdálenosti klíčovými Fibonacciho poměry 23, 6%, 38, 2%, 50%, 61, 8% a 100%.
• Retrace Fibonacci trpí stejnými nevýhodami jako ostatní univerzální obchodní nástroje, takže se nejlépe používají ve spojení s jinými ukazateli.

Fibonacciho retracement

Jak Fibonacciho sekvence funguje

Než pochopíme, proč byly tyto poměry zvoleny, podívejme se na číselnou řadu Fibonacci.

Fibonacciho posloupnost čísel je následující: 0, 1, 1, 2, 3, 5, 8, 13, 21, 34, 55, 89, 144 atd. Každý člen v této posloupnosti je prostě součet dvou předchozích termíny a sekvence pokračuje nekonečně. Jednou z pozoruhodných charakteristik této číselné posloupnosti je to, že každé číslo je přibližně 1, 618krát větší než předchozí číslo. Tento společný vztah mezi každým číslem v řadě je základem společných poměrů používaných v retracementových studiích.

Klíčový Fibonacciho poměr 61, 8% je nalezen vydělením jednoho čísla v řadě číslem, které následuje. Například 21 děleno 34 se rovná 0, 6176 a 55 děleno 89 se rovná 0, 6179.

Poměr 38, 2% se zjistí vydělením jednoho čísla v řadě číslem, které se nachází na dvou místech vpravo. Například 55 děleno 144 se rovná 0, 3819.

Poměr 23, 6% se zjistí vydělením jednoho čísla v řadě číslem, které je tři místa vpravo. Například 8 děleno 34 se rovná 0, 2352.

Fibonacciho retracement a predikce cen akcií

Z důvodů, které nejsou jasné, se zdá, že tyto Fibonacciho poměry hrají důležitou roli na akciovém trhu, stejně jako v přírodě, a lze je použít k určení kritických bodů, které způsobí změnu ceny aktiv.

Retrace Fibonacci jsou nejrozšířenější ze všech obchodních nástrojů Fibonacci. Je to částečně kvůli jejich relativní jednoduchosti a částečně kvůli jejich použitelnosti na téměř jakýkoli obchodní nástroj. Mohou být použity k identifikaci a potvrzení úrovně podpory a odporu, zadávání stop-loss příkazů nebo cílových cen a dokonce mohou působit jako primární mechanismus v protistraně obchodní strategii.

Úrovně retence Fibonacci používají vodorovné čáry k označení, kde jsou možné úrovně podpory a rezistence. Každá úroveň je spojena s jedním z výše uvedených poměrů nebo procent, což ukazuje, kolik procent z předchozího tahu se cena vrátila. Směr předchozího trendu bude pravděpodobně pokračovat, jakmile se cena aktiva vrátí k jednomu z výše uvedených ukazatelů.

Následující tabulka ukazuje, jak se objevuje Fibonacciho retracement. Většina moderních obchodních platforem obsahuje nástroj, který se automaticky nakreslí do vodorovných čar. Všimněte si, jak cena mění směr, když se přibližuje k úrovni podpory / odporu.

Kromě výše popsaných poměrů mnoho obchodníků také rád používá 50% úroveň.

Úroveň návratnosti 50% není ve skutečnosti Fibonacciho poměr, ale obchodníkům se to často líbí, protože drtivá tendence aktiva pokračovat v určitém směru po dokončení 50% návratu.

Fibonacci Retracement Klady a zápory

Navzdory popularitě Fibonacciho retracementů, nástroje mají některé koncepční a technické nevýhody, které by si obchodníci měli být vědomi, když je používají.

Použití Fibonacciho retracementu je subjektivní. Tento technický ukazatel mohou různí obchodníci používat různými způsoby. Obchodníci, kteří jsou ziskové pomocí Fibonacciho retracementu, ověřují jeho účinnost; ti, kdo přijdou o peníze, tvrdí, že je to nespolehlivé. Někteří tvrdí, že technická analýza je případem seberealizujícího proroctví. Pokud všichni obchodníci sledují a používají stejné úrovně nebo stejné technické ukazatele, může cenová akce tuto skutečnost odrážet.

Základním principem jakéhokoli nástroje Fibonacci je numerická anomálie, která není podložena žádným logickým důkazem. Poměry, celá čísla, sekvence a vzorce odvozené od Fibonacciho sekvence jsou pouze produktem matematické nepravidelnosti. To není ze své podstaty špatné, ale může to být nepohodlné pro obchodníky, kteří chtějí pochopit důvody obchodní strategie.

Kromě toho může Fibonacciho retracementová strategie poukazovat pouze na možné korekce, zvraty a protisměrné odrazy. Tento systém se snaží potvrdit jakékoli jiné ukazatele a neposkytuje snadno identifikovatelné silné nebo slabé signály.

Sečteno a podtrženo

Obchodní nástroje Fibonacci trpí stejnými problémy jako jiné univerzální obchodní strategie, jako je například teorie Elliott Wave. Mnoho obchodníků však najde uplatnění pro Fibonacciho retracementy a našlo úspěchy při jejich použití k tomu, aby transakce umístily do větších cenových trendů.

Fibonacciho retracement může být ještě silnější, když je použit ve spojení s jinými indikátory nebo technickými signály. Kurz technické analýzy Investopedia Academy pokrývá tyto ukazatele a také to, jak transformovat vzorce do akčních obchodních plánů.