Full-Service Brokerage nebo DIY Investice?

Při výběru investičního účtu je důležité znát rozdíl mezi poradci, zprostředkovateli full-service makléřů a dalšími zprostředkovateli slev. Každý z těchto typů zprostředkovatelů má jiné výhody, ale výběr toho, který z nich je nejlepší, by měl odpovídat konkrétním potřebám investora.

Oba zprostředkovatelé full-service a diskontů vám umožňují nakupovat a prodávat akcie, dluhopisy, podílové fondy, fondy obchodované na burze a další investiční produkty. Mezi různé faktory, které je třeba při rozhodování mezi nimi zvážit, patří cena provizí a poplatků, minimum pro otevření účtu, dostupné služby a funkce, přístup k investičnímu výzkumu a nástroje. Nejdůležitější jsou investorské preference, znalosti a úroveň pohodlí, pokud jde o investování.

Full-service makléři

Tradiční makléři s úplnými službami vám nabízejí své investiční znalosti, rady a služby výměnou za provize a poplatky. Součástí služby je také řada administrativních funkcí. Pokud klient schválí nákup nebo prodej cenného papíru, zprostředkovatelská firma provede obchod a zajistí řádné vypořádání. Firma se také stará o potvrzení, výkazy, dividendy, účetnictví příjmů a dodávání daňových údajů na konci roku.

Kromě budování, monitorování a správy investičních portfolií nabízejí full-service makléři obvykle také další služby a produkty, které se dotýkají různých částí života jejich klientů. To může zahrnovat osobní finanční plánování, pojištění, plánování nemovitostí, plánování odchodu do důchodu, účetní služby, daňové poradenství a další.

Náklady na tuto plnou službu poradenství, správy portfolia a správy pro klienta jsou vyšší poplatky, které se obvykle pohybují od 1% do 2% spravovaných aktiv ročně. Kromě toho mohou společnosti poskytující full-service účtovat poplatek za provizi při každém nákupu nebo prodeji cenného papíru.

V ideálním případě jsou rady a služby, které obdržíte, komplexní a přizpůsobené vašim individuálním potřebám; to je to, za co platíte.

Sleva Brokers

Investiční společnosti poskytující komplexní služby existují již od počátku moderních akciových trhů a byly většinou využívány bohatou společností, která si je mohla dovolit. Dominovali v retailovém investičním prostředí, dokud v polovině sedmdesátých a osmdesátých let nepřišli diskontní makléři jako Vanguard a Charles Schwab, čímž se investice více zpřístupnily lidem s různou úrovní příjmu.

S diskontními makléři se sami rozhodujete, jaká by měla být vaše celková investiční strategie, a můžete si vybrat vlastní akcie a dluhopisy (správa portfolia). Chováte se jako váš vlastní poradce a manažer portfolia.

Tyto typy zprostředkovatelů někdy nabízejí bezplatné vzdělávací a výzkumné nástroje, které vám pomohou s vašimi investičními rozhodnutími, a mohou vám nabídnout více rad za příplatek. Zprostředkování slev se bude i nadále starat o správu účtu - jako je provádění a vypořádání obchodů, poskytování potvrzení a výpisů a jakékoli zákonem požadované zprávy.

Zprostředkovatelé slev mohou stále účtovat poplatky, ale obvykle jsou nižší než u makléřů s plným servisem - často pod 1%. Někteří z těchto brokerů mohou účtovat vyšší poplatky a zároveň poskytovat lepší investiční nástroje, zatímco jiní mohou účtovat velmi nízké poplatky a poskytovat pouze základní investiční nástroje.

Úvahy

Pokud se rozhodnete pro plnohodnotnou trasu, udělejte si čas na vyhodnocení makléřů: Jakou kvalifikaci musí makléř poskytnout kromě strategických investičních rad? Je certifikovaným finančním plánovačem (CFP)? Jaké kvalifikace musí makléř v oblasti výběru cenných papírů vyvinout pro efektivní celkové portfolio? Je to autorizovaný finanční analytik (CFA)?

Uvědomte si také, že struktura kompenzace provizí za obchodování je někdy vnímána jako součást střetu zájmů: Je rada poskytována skutečně v nejlepším zájmu klienta nebo je poškozena potřebou generovat příjem pro makléře? Jakmile si vyberete zprostředkovatele, měli byste nadále sledovat, jak se jim daří, a rozhodnout, zda cena stojí za to.

Další věc, kterou je třeba zvážit, je minimální množství peněz, které je třeba otevřít u každého makléře. Někteří makléři nemají žádné minimum nebo velmi nízké a jiní vyžadují tisíce dolarů. Tato minima se liší v závislosti na full-service a slevy makléři.

Obecně jsou makléři s úplnými službami vhodné pro investory, kteří chtějí lidský dotek a vedení a necítí se pohodlně při investičním rozhodování sami. Diskontní makléři jsou vhodnější pro investory, kteří hledají levnější investice a rádi si užijí svůj investiční výzkum.

Než se rozhodnete, je důležité zvážit náklady a přínosy pro každého makléře, kterého zvažujete. Skvělým místem pro začátek kontroly pozadí a zkušeností různých brokerů je webová stránka FINRA BrokerCheck.