Timberland Investment
Investoři, kteří chtějí diverzifikovat své portfolio akcií a produktů s pevným výnosem, mohou investovat do lesů. V USA jsou miliony akrů lesů vlastněných penzijními fondy, charitativními fondy, jednotlivými investory a univerzitami. Investoři mohou nakupovat lesy prostřednictvím různých investičních vozidel, která mají podíl v lesích.
Investiční nástroje pro těžbu dřeva využívají především velké institucionální investory, jako jsou veřejné a soukromé penzijní fondy, přičemž dvěma hlavními podkladovými aktivy jsou lesní hospodářství a obhospodařované přírodní lesy.
Jak investovat do investice ze dřeva
Investoři mohou zaujmout pozici ve dřevě investováním do dřeva ETF (fondy obchodované na burze), které jsou složeny z mnoha společností, které vlastní lesy a produkují produkty související se dřevem. Investoři mohou také investovat do REIT (trustů pro investice do nemovitostí), které obsahují jednoho vlastníka zalesněné půdy a produkují produkty související se dřevem.
Vydělávejte s Timberlandem
Existuje několik způsobů, jak mohou investoři dosáhnout návratnosti investice do dřeva.
Biologický růst
Biologický růst znamená, že s růstem stromů roste jejich hmotnost a hustota. Jak biologický růst zvyšuje objem, stromy se stávají cennějšími na tunu.
Růst hodnoty produktu
K posunu třídy produktů směrem nahoru dochází, když stromy v průběhu času rostou a dozrávají, počet aplikací na dřevo roste. Například stromy, které se používají k výrobě papíru, obvykle rostou déle než deset let, než je lze použít pro papírové výrobky.
Ocenění půdy
Ocenění půdy může nastat, pokud se dřevo nachází na cenné nemovitosti. Například, pokud se zalesněná půda nachází v blízkosti obydlené oblasti, mohla by být půda přeměněna na golfové hřiště nebo nákupní centrum poté, co bylo vytěženo dřevo.
Ocenění ceny
S růstem poptávky po bydlení může dojít k posílení cen dřeva. Měkké dřevo se obvykle používá při stavbě domů. V důsledku toho by expanzivní ekonomika a trh s bydlením mohly vést ke zvýšení dřeva, protože poptávka po měkkém dřevu by byla vysoká.
Stabilní růst je jedním z důvodů, proč se lesní půda používá k diverzifikaci portfolia a jako zajištění inflace.
Další výhody investice do dřeva
Výhody investic do lesů vyplývají z tendence investic k dlouhodobému nárůstu a netrpí korekcemi na akciovém trhu, které mohou ovlivnit jiné investiční nástroje, jako jsou akcie a dluhopisy. Stabilní růst je jedním z důvodů, proč se lesní půda používá k diverzifikaci portfolia a jako zajištění inflace.
Jak se ceny v ekonomice zvyšují, návratnost zásob se obvykle snižuje. Protože dřevo v průběhu času roste, investice umožňuje portfoliu těžit z inflace cen dřeva.
Rizika investice do dřeva
Investice do dřeva nejsou dokonalými investicemi, což znamená, že jsou citlivé na rizika, která mohou zahrnovat:
- Vysoké nákupní ceny, které mohou časem snížit návratnost, pokud byla investice do lesa zpočátku nadhodnocena.
- Přírodní katastrofy mohou zničit lesy narušující investice.
- Poklesy na trhu s bydlením mohou poškodit poptávku po dřevě, což má za následek nižší ceny.
Klíč s sebou
- Velké institucionální investoři, jako jsou veřejné a soukromé penzijní fondy, používají především investiční nástroje pro lesní hospodářství.
- Dřevěné ETF (fondy obchodované na burze) se skládají z mnoha společností, které vlastní lesy a produkují produkty související se dřevem.
- Existuje několik způsobů, jak mohou investoři dosáhnout návratnosti investice do dřeva, včetně biologického růstu a zhodnocení ceny a půdy.
- Guggenheim Timber (CUT) je ETF, která se skládá z více než dvou desítek společností vyrábějících výrobky ze dřeva nebo vlastní lesní porosty.
Příklady skutečného světa investic do dřeva
Jak již bylo uvedeno, existuje řada způsobů, jak investovat do lesů, kromě nákupu půdy jako samostatného investora. Některé z těchto investičních nástrojů zahrnují:
Guggenheim Timber (CUT) je ETF, která se skládá z více než dvou desítek společností vyrábějících výrobky ze dřeva nebo vlastní lesní porosty. Dividendový výnos tohoto globálního fondu pro dřevo je obvykle vyšší než 3% ročně.
Globální index lesnictví a lesnictví iShares ETF (WOOD) sleduje globální index lesnictví a lesnictví S&P a obvykle vytváří dividendový výnos přes 2, 5%.
Weyerhaeuser Company (WY) je REIT, který investuje do lesních porostů za účelem výroby, prodeje a distribuce lesních produktů. Weyerhaeuser Co. je jedním z největších vlastníků lesů na světě.
Je důležité si uvědomit, že REIT bude mít obvykle větší volatilitu nebo kolísání cen, protože investuje do jedné společnosti ve srovnání s lesní ETF, která je více diverzifikovaná. Výnosy se však mohou také lišit pro každou z výše uvedených investic. Jak vždy, každá investice do lesů by měla být součástí vyváženého portfolia investic.
Porovnat poskytovatele investičních účtů Jméno Popis Zveřejnění inzerenta × Nabídky, které se objevují v této tabulce, pocházejí od partnerství, od nichž Investopedia dostává náhradu.