Analýza objemu

Co je to objemová analýza

Objemová analýza je přezkoumání počtu akcií nebo smluv o cenném papíru, které byly obchodovány v daném časovém období. Analýza objemu je používána technickými analytiky jako jeden z mnoha faktorů, které informují o jejich obchodních rozhodnutích. Analýzou trendů v objemu ve spojení s pohybem cen mohou investoři určit významnost změn ceny cenného papíru.

BREAKING DOWN Analýza hlasitosti

Objemovou analýzu provádějí všechny typy analytiků, kteří sledují konkrétní cenné papíry na finančních trzích. Obecně se objem týká počtu transakcí uskutečněných za den. Pochopení objemu obchodování na celém trhu versus objem jednoho podílu může být jedním důležitým porovnáním, které analytikům pomáhá rozeznat trendy objemu.

Objemové závěry

Často mohou velké objemy obchodování vypovídat hodně o výhledu investorů na trhu nebo o cenných papírech. Například výrazný nárůst cen spolu s výrazným nárůstem objemu by mohl být věrohodným znakem pokračujícího býčího trendu nebo býčího zvratu. Nepříznivě může být výrazný pokles cen s výrazným zvýšením objemu známkou pokračujícího medvědího trendu nebo naopak medvědího trendu. (Viz také: Jak používat objem ke zlepšení obchodování)

Obecně může být pro technické analytiky důležité zahrnout objemové grafy do denních grafů. Grafy objemu jsou obvykle k dispozici pod standardním svícenovým grafem. Tyto grafy také obvykle zobrazují klouzavé průměrné trendové linie. Začlenění objemu do obchodního rozhodnutí může investorovi pomoci získat vyváženější pohled na všechny široké tržní faktory, které by mohly mít vliv na cenu cenného papíru, což pomůže investorovi učinit informovanější rozhodnutí.

Indikátory objemu

V technické analýze existují dva ukazatele určené speciálně na podporu investorů, kteří začleňují objem do svých obchodních rozhodnutí. Pozitivní objemový index (PVI) a záporný objemový index (NVI) byly vyvinuty Paulem Dysartem ve 30. letech 20. století. Tyto indexy vzrostly v popularitě v roce 1975, když byly diskutovány v knize 1976 s názvem „Logika akciového trhu“ od Normana Fosbacka.

PVI a NVI jsou založeny na objemu obchodování předchozího dne a tržní ceně cenného papíru. Když se objem obchodování zvýší od předchozího dne, upraví se PVI. Když objem obchodování klesne od předchozího dne, upraví se NVI. Tyto základní výpočty indexů ukazují, jak objem ovlivňuje cenu. Když PVI roste nebo klesá, znamená to, že změny cen jsou způsobeny vysokými objemy. Naopak, když NVI roste nebo klesá, znamená to, že ceny kolísají s malým vlivem na objem.

Index kladného objemu:

Pokud je aktuální objem větší než předchozí den:

PVI = PVIprevious + (CPdnes − CPyesterdayCPyesterday) ∗ PVIpreviouswhere: PVIprevious = Předchozí PVICPdoday = Dnešní konečná cenaCPprevious = Předchozí závěrečná cena \ begin {zarovnáno} a \ text {PVI} = \ text {PVI} _ {previous} + \ left (\ frac {\ text {CP} _ {dnes} - \ text {CP} _ {včera}} {\ text {CP} _ {včera}} \ vpravo) * \ text {PVI} _ {předchozí} \\ & \ textbf {where:} \\ & \ text {PVI} _ {previous} = \ text {Předchozí PVI} \\ & \ text {CP} _ {today} = \ text {Dnešní závěrečná cena} \\ & \ text {CP} _ {předchozí} = \ text {Předchozí závěrečná cena} \\ \ end {zarovnáno} PVI = PVIprevious + (CPyesterday CPtoday −CPyesterday) ∗ PVIprevious kde: PVIprevious = The previous PVICPtoday = Dnešní zavírací cenaCPprevious = Předchozí zavírací cena

Pokud je aktuální hlasitost nižší než předchozí den, PVI se nezmění.

Index záporného objemu:

Pokud je aktuální hlasitost menší než hlasitost předchozího dne:

NVI = NVIprevious + (CPdnes − CPyesterdayCPyesterday) ∗ NVIpreviouswhere: NVIprevious = Předchozí NVICPdoday = Dnešní konečná cenaCPprevious = Předchozí závěrečná cena \ begin {zarovnáno} a \ text {NVI} = \ text {NVI} _ {previous} + \ left (\ frac {\ text {CP} _ {dnes} - \ text {CP} _ {včera}} {\ text {CP} _ {včera}} \ vpravo) * \ text {NVI} _ {předchozí} \\ & \ textbf {kde:} \\ & \ text {NVI} _ {předchozí} = \ text {Předchozí NVI} \\ & \ text {CP} _ {dnes} = \ text {Dnešní závěrečná cena} \\ & \ text {CP} _ {předchozí} = \ text {Předchozí uzavírací cena} \\ \ end {zarovnáno} NVI = NVIprevious + (CPyesterday CPtoday −CPyesterday) ∗ NVIprevious kde: NVIprevious = The previous NVICPtoday = Dnešní závěrečná cenaCPprevious = Předchozí uzavírací cena

Pokud je aktuální hlasitost vyšší než předchozí den, NVI se nezmění.

Mnoho investorů se domnívá, že obchodování s hlukem je významným faktorem pro pozitivní objemový index. Index negativního objemu je proto často sledován kvůli jeho vhledu na tržní činnost profesionálních obchodníků.

Porovnat poskytovatele investičních účtů Jméno Popis Zveřejnění inzerenta × Nabídky, které se objevují v této tabulce, pocházejí od partnerství, od nichž Investopedia dostává náhradu.

Související termíny

Co je tržní dynamika je měřítkem celkového sentimentu na trhu, který může podpořit nákup a prodej s a proti tržním trendům. více Up Volume Definice Up volume se obecně týká zvýšení objemu akcií obchodovaných na trhu nebo cenném papíru, což vede ke zvýšení hodnoty. více Definice Down Volume Down Down Volume dochází, když cena cenných papírů klesá s velkým objemem obchodování. více Index negativního objemu (NVI) Index negativního objemu je technická indikační linie, která integruje objem a cenu a graficky ukazuje, jak jsou pohyby cen ovlivňovány od dnů poklesu objemu. více Definice a použití pozitivního objemového indexu (PVI) Pozitivní objemový index (PVI) je ukazatel používaný v technické analýze, který poskytuje signály pro změny cen na základě pozitivního zvýšení objemu obchodování. Pomáhá posoudit sílu trendu a potvrdit změnu ceny. více Poměr nahoru / dolů Vzestupný / dolní poměr je ukazatelem šířky trhu, který ukazuje vztah mezi objemy postupujících a klesajících emisí na burze. více partnerských odkazů