Breakpoint Sale
Breakpoint sale je prodej podílového fondu za stanovenou částku dolaru, která umožňuje držiteli fondu přejít do nižšího limitu prodejních poplatků. Pokud v okamžiku investice není investor schopen poskytnout prostředky potřebné k tomu, aby se kvalifikoval pro nižší poplatek, může podepsat dopis o záměru, který slibuje dosažení celkové částky nebo bodu přerušení, ve stanoveném časovém období.
VYDÁVÁNÍ DOLŮ Breakpoint Sale
Breakpoint sales poskytuje investorům slevy na základě úrovně breakpointů stanovené společností fondu. Společnosti fondů jsou odpovědné za strukturování prodejních nákladů a harmonogramů přerušení. Tyto poplatky a body přerušení jsou podrobně uvedeny v prospektu fondu a dohodnuty zprostředkovateli.
Prodejní zatížení a harmonogramy přerušení
Otevřené podílové fondy prováděné prostřednictvím makléře s úplnými službami jsou povinny platit prodejní zatížení zprostředkovatelům za službu identifikace, doporučení a transakce fondu. Zátěž prodeje podílových fondů může být front-end, back-end nebo level. Časové harmonogramy jsou úrovně stanovené vzájemným fondem, které umožňují investorovi získat slevu při prodeji. Slevy z bodů přerušení se obvykle používají u fondů s front-end prodejní zátěží, ale mohly by se vztahovat na všechny akcie fondu.
Slevy na breakpoint často začínají na 25 000 USD, přičemž slevy se postupně zvyšují na maximální úroveň. Kromě maximální úrovně zlomu podílového fondu již nebudou investorům účtovány poplatky za prodej. Finanční poradci jsou povinni poskytnout úplné zveřejnění harmonogramů přestávek a zajistit, aby investoři věděli, kdy je může minimální dodatečná investice kvalifikovat pro vyšší slevu.
Níže je uveden příklad harmonogramu přerušení poskytovaný Úřadem pro regulaci finančního průmyslu:
Investiční a prodejní poplatek
Méně než 25 000 $: 5, 00%
Nejméně 25 000 $, ale méně než 50 000 $: 4, 25%
Nejméně 50 000 $, ale méně než 100 000 $: 3, 75%
Nejméně 100 000 $, ale méně než 250 000 $: 3, 25%
Nejméně 250 000 $, ale méně než 500 000 $: 2, 75%
Nejméně 500 000 $, ale méně než 1 milion $: 2, 00%
1 milion dolarů nebo více: Žádné prodejní poplatky
Po výše uvedeném harmonogramu přerušení by investor, který plánuje investovat počátečních 40 000 $ do front-endového fondu, obdržel slevu a čelil poplatku 4, 25%, tj. 1 700 USD. Pokud bude investor řádně poučen, bude mu sděleno, že přidání 10 000 USD za celkovou investici 50 000 USD by způsobilo prodej za nižší prodejní poplatek 3, 75%.
Akumulační oprávnění
Většina podílových fondů bude zahrnovat oprávnění k akumulaci ve svých prodejních nákladech a harmonogramech přerušení. Oprávnění k akumulaci umožňují, aby prodejní poplatek investora z harmonogramu zlomu byl založen na jeho celkové investici do fondu. Například pokud investor z výše uvedeného investuje dalších 15 000 $ o šest měsíců později, bude mít nárok na stejný prodejní poplatek ve výši 3, 75% z transakce 15 000 $.
Dopisy o záměru
Společnosti podílových fondů s prodejními zátěžemi a harmonogramy zlomu obvykle také obsahují ustanovení o záměru. Tato dokumentace umožňuje investorovi zastavit určitou investici do fondu a získat poplatek za prodejní prodej za svou komplexní investici.
Porovnat poskytovatele investičních účtů Jméno Popis Zveřejnění inzerenta × Nabídky, které se objevují v této tabulce, pocházejí od partnerství, od nichž Investopedia dostává náhradu.