Expozice úvěru
Úvěrová expozice se vztahuje na celkovou částku úvěru, kterou věřitel poskytuje dlužníkovi. Rozsah úvěrové angažovanosti ukazuje, do jaké míry je věřitel vystaven riziku ztráty v případě, že dlužník nesplácí úvěr. Úvěrová expozice může být minimalizována nákupem swapů úvěrového selhání a jiných typů finančních nástrojů.
Pochopení expozice úvěru
Úvěrová expozice je maximální částka peněz, která bude ztracena, pokud protistrana ve smlouvě nesplní úvěr. Pokud například banka poskytla společnosti A krátkodobé a dlouhodobé půjčky v celkové výši 100 milionů USD, její úvěrová angažovanost vůči tomuto podnikání je přímo 100 milionů USD.
Banky se obecně snaží maximalizovat svou úvěrovou angažovanost vůči zákazníkům s vysokými úvěrovými ratingy a zároveň minimalizovat svou expozici vůči klientům s nižšími úvěrovými ratingy. Pokud se klient setká s neočekávanými finančními problémy, může se banka pokusit snížit svou úvěrovou angažovanost ve snaze zmírnit riziko ztráty, která může vzniknout z potenciálního selhání.
Při analýze úvěrové angažovanosti mohou banky při analýze úvěrové angažovanosti sledovat celkový objem úvěrových aktivit u daného zákazníka; spotřebitel, který provedl včasné platby jak na půjčku na auto, tak na hypotéku, například může mít snadnější čas, než dostane souhlas s žádostí o osobní půjčku.
Jak věřitelé kontrolují úvěrovou expozici
Věřitelé mají řadu metod kontroly úvěrové expozice. Některé postupy jsou jednoduché, například společnost vydávající kreditní karty, která stanoví úvěrové limity, na základě vyhodnocení pravděpodobné schopnosti dlužníka splatit dlužnou částku. Je například logické, aby společnost vydávající kreditní karty uvalila na studenta vysoké školy úvěrový limit 300 USD bez úvěrové historie, dokud neprokáže prokazatelně dobré výsledky provádění včasných plateb.
Na opačném konci spektra může být stejná společnost vydávající kreditní karty strategicky odůvodněna tím, že nabízí zákazníkovi s vysokými příjmy 100 000 USD limit s FICO skóre vyšším než 800. V první řadě společnost vydávající karty omezuje svou kreditní expozici na dlužník s vyšším rizikem. Ve druhém případě společnost prudce zvyšuje svou expozici vůči dlužníkovi z papíru A.
Složitější metody omezování úvěrové angažovanosti zahrnují nákup swapů úvěrového selhání, které účinně přenášejí úvěrové riziko na třetí stranu. Swapový kupující provádí platby pojistného prodávajícímu, který souhlasí s převzetím rizika dluhu, a odškodní kupujícího úrokovými platbami - a zároveň vrátí své pojistné, pokud dlužník selže. Swapy úvěrového selhání hrály ve finanční krizi v roce 2008 hlavní roli, protože prodejci nesprávně posoudili riziko dluhu, který převzali při vydávání swapů na balíčky hypoték na nižší riziko.
Klíč s sebou
- Úvěrová expozice je termín používaný k popisu rozsahu, v jakém je věřitel zranitelný vůči možné ztrátě, pokud půjčka protistrany splácí úvěr.
- Společnosti vydávající kreditní karty snižují riziko, že nabízím rozdílné úvěrové limity různým spotřebitelům na základě jejich pravděpodobné schopnosti včas splácet své dluhy.
- Mezi další metody snižování úvěrové angažovanosti patří použití swapů úvěrového selhání, ve kterých třetí strana účinně absorbuje úvěrové riziko.
Úvěrová expozice vs. úvěrové riziko
Pojmy „úvěrová expozice“ a „úvěrové riziko“ se často používají zaměnitelně. Ve skutečnosti je však úvěrová expozice součástí úvěrového rizika, které měří potenciální velikost ztráty v případě selhání.
Pravděpodobnost selhání měří pravděpodobnost, že dlužník nebude schopen nebo ochoten splatit dluh. Míra vymáhání kvantifikuje část ztráty, která bude pravděpodobně získána v rámci konkurzního řízení nebo jiného inkasního úsilí.
Porovnat poskytovatele investičních účtů Jméno Popis Zveřejnění inzerenta × Nabídky, které se objevují v této tabulce, pocházejí od partnerství, od nichž Investopedia dostává náhradu.