Průměrování dolarových nákladů (DCA)

Co je průměrování dolarových nákladů (DCA)?

Průměrování dolarových nákladů (DCA) je investiční strategie, ve které investor rozdělí celkovou částku, která má být investována, na pravidelné nákupy cílového aktiva ve snaze snížit dopad volatility na celkový nákup. K nákupům dochází bez ohledu na cenu aktiva a v pravidelných intervalech; Ve skutečnosti tato strategie odstraňuje mnoho z podrobné práce při pokusu o čas na trhu, aby se nákupy akcií za nejlepší ceny. Průměrování dolarových nákladů je také známé jako konstantní plán dolaru.

1:18

Průměrování dolarových nákladů

Pochopení průměrování dolarových nákladů

Průměrování v dolarech je nástroj, který může investor použít k vytváření úspor a bohatství po dlouhou dobu. Pro investora je to také způsob, jak neutralizovat krátkodobou volatilitu na širším akciovém trhu. Dokonalým příkladem průměrování dolarových nákladů je jeho použití v plánech 401 (k), ve kterých se provádějí pravidelné nákupy bez ohledu na cenu jakéhokoli vlastního kapitálu na účtu.

V plánu 401 (k) si může zaměstnanec vybrat předem stanovenou částku svého platu, kterou chce investovat do nabídky podílových fondů nebo indexových fondů. Když zaměstnanec obdrží odměnu, částka, kterou se zaměstnanec rozhodl přispět do 401 (k), se investuje do jejich investičního výběru.

Průměrování dolarových nákladů lze použít i mimo plány 401 (k), jako jsou například podílové účty nebo účty indexových fondů. Mnoho plánů reinvestování dividend navíc umožňuje investorům pravidelně doplatit průměrné náklady v dolarech.

Klíč s sebou

• Průměrování dolarových nákladů se týká praxe rozdělení investice vlastního kapitálu do několika menších investic ve stejné výši, rozložených v pravidelných intervalech.
• Cílem průměrování dolarových nákladů je snížit celkový dopad volatility na cenu cílového aktiva; protože cena se bude pravděpodobně měnit pokaždé, když se uskuteční jedna z pravidelných investic, investice není tak silně předmětem volatility.
• Účelem průměrování dolarových nákladů je zabránit tomu, aby došlo k omylu s provedením jedné paušální investice, která je špatně načasována s ohledem na oceňování aktiv.

Příklad reálného světa průměrování dolarových nákladů

Joe pracuje v ABC Corp. a má plán 401 (k). Každé dva týdny dostává výplatu 1 000 USD. Joe se rozhodne přidělit 10% nebo 100 $ své odměny na plán svého zaměstnavatele. Rozhodl se přispět 50% své alokace do podílového fondu s velkým kapitálem a 50% do indexového fondu S&P 500. Každé dva týdny 10% nebo 100 USD z Joeho platby před zdaněním koupí každý z těchto dvou fondů v hodnotě 50 USD bez ohledu na cenu fondu.

Níže uvedená tabulka ukazuje polovinu 100 $ příspěvků Joe do indexového fondu S&P 500 během 10 výplatních období. Během deseti výplatních fondů investoval Joe celkem 500 $ nebo 50 $ týdně. Protože však cena fondu v průběhu několika týdnů vzrostla a klesla, průměrná cena Joea dosáhla 10, 48 USD. Průměr byl vyšší než jeho původní nákup, ale byl nižší než nejvyšší ceny fondu. To umožnilo Joe využít fluktuací trhu, když indexový fond rostl a klesal v hodnotě.

Porovnat poskytovatele investičních účtů Jméno Popis Zveřejnění inzerenta × Nabídky, které se objevují v této tabulce, pocházejí od partnerství, od nichž Investopedia dostává náhradu.

Související termíny

Je vaše SIP DRIP "> Systematický investiční plán zahrnuje pravidelné investování do investice, aby bylo možné využívat průměrování v dolarech. Více Průměrování hodnoty Hodnota je průměrná investiční strategie, která funguje jako průměrování dolarových nákladů, ale liší se svým přístupem k výši každého měsíčního příspěvku. více Dobrovolný plán akumulace Dobrovolný plán akumulace je způsob, jak si mohou akcionáři v průběhu času vybudovat větší postavení ve vzájemném fondu. více Definice investování Investice je akt alokace finančních prostředků na aktivum nebo zavázat kapitál k úsilí s očekáváním generování zisku nebo zisku. více Obrat portfolia Obrat portfolia se týká míry, jakou jsou cenné papíry nahrazovány v rámci fondu. více Zaměstnanecký příspěvkový plán Zaměstnanecký příspěvkový plán je spořitelní plán sponzorovaný zaměstnavatelem, kde zaměstnanci se rozhodnou uložit část každé výplaty na investiční účet. více Partnerské odkazy