Penzijní plán Pay-As-You-Go
Pojistný penzijní plán je penzijní připojištění, kdy příjemci plánu rozhodují o tom, kolik chtějí přispívat, buď pravidelným odečtením stanovené částky ze své výplaty, nebo přispěním požadované částky jednorázově. Vyplácený penzijní plán je podobný jako 401 (k). Zaměstnanec si může vybrat mezi různými investičními možnostmi a rozhodnout se, zda chce vyšší návratnost investováním do rizikovějšího nebo bezpečnějšího fondu, který poskytuje stabilní výnosy.
To je na rozdíl od plně financovaných penzijních plánů nebo plánů definovaných dávek, kde je důchod financován spíše zaměstnavatelem než jeho budoucími příjemci. Plány průběžného financování jsou někdy označovány jako „předfinancované penzijní plány“.
Klíč s sebou
- Penzijní plán průběžně vyžaduje, aby jednotlivci financovali svůj vlastní důchodový spořicí účet částmi svého výdělku.
- Penzijní plány typu pay-as-you-go na rozdíl od plně financovaných nebo definovaných dávkových programů nezaručují, kolik peněz obdržíte při odchodu do důchodu.
- Plány 401 (k) a jiné penzijní plány s definovaným příspěvkem jsou příklady průběžných důchodů.
Jak fungují penzijní plány typu pay-as-you-go
Jednotlivé společnosti i vlády mohou zřídit průběžné důchody. Jedním z nejznámějších příkladů vládního plánu, který má prvky průběžného financování, je Kanadský důchodový plán (CPP).
Pokud společnost, pro kterou pracujete, nabízí penzijní plán průběžně, pravděpodobně se rozhodnete, kolik peněz si chcete odečíst z výplaty a investujete do svých budoucích důchodových dávek. V závislosti na podmínkách plánu můžete buď nechat vytáhnout stanovenou částku peněz za každé výplatní období nebo částku přispět jednorázovou částkou. To je podobné tomu, jak jsou financovány plány definovaných příspěvků, jako je 401 (k).
Když příjemce podnikového průběžného penzijního plánu dosáhne věku odchodu do důchodu, může se často rozhodnout, že bude pobírat své dávky buď jednorázově, nebo jako doživotní renta, kde budou dávky vypláceny měsíčně po zbytek život příjemce.
Úroveň kontroly prováděná jednotlivými účastníky však závisí na struktuře plánu a na tom, zda je plán soukromě nebo veřejně provozován. Plány průběžných důchodů řízené vládami mohou používat slovo „příspěvek“ k popisu peněz, které jdou do svěřeneckého fondu, ale obvykle jsou tyto příspěvky založeny na stanovené daňové sazbě a pracovníci ani jejich zaměstnavatelé nemusí mít jakoukoli volbu, zda nebo kolik zaplatí do plánu. Naproti tomu soukromé průběžné důchody obvykle nabízejí účastníkům větší flexibilitu.
Při odchodu do důchodu můžete mít na výběr, zda pobíráte svůj důchod jednorázově nebo měsíčně po celý život.
Zvláštní úvahy
Jedním z hlavních problémů, kterým čelí vládní průběžné penzijní systémy, jsou jejich politická rizika. Takové plány podléhají rozhodnutím politiků, kteří mohou být omezeni svými tradičně krátkými horizonty plánování, často čtyřmi nebo méně - časový horizont je mnohem kratší, než může vyžadovat průběžný důchodový systém. Průběžné důchodové systémy také zpravidla vyžadují pravidelné úpravy z důvodu demografické a ekonomické nejistoty. Tyto úpravy musí být často provedeny na základě diskrečních právních předpisů, které nemusí zohledňovat nejlepší dlouhodobé zájmy přispěvatelů a příjemců.
Vládně poskytované penzijní plány typu pay-as-you-go obvykle nenabízejí ani mnoho možností na straně výplaty. Obecně je příjemcům sděleno, kdy jsou považováni za důchodce, a dostali jen několik možností, jak dostávat své platby v důchodu.
Soukromé důchody na druhé straně obvykle umožňují příjemci volit buď jednorázové rozdělení, nebo celoživotní měsíční příjem po odchodu do důchodu. Pokud zvolíte jednorázovou platbu, správce plánu vám zkrátí - nebo finanční instituci, kterou určíte - šek na celou vaši částku důchodu. Přebíráte úplnou kontrolu a potom sami zodpovídáte za správu svých důchodových aktiv. Pokud zvolíte měsíční platbu, bude správce pravděpodobně používat vaše penzijní aktiva na nákup doživotní anuitní smlouvy, která vám bude platit měsíční příjem a může i nadále získávat úroky v průběhu času.
Porovnat poskytovatele investičních účtů Jméno Popis Zveřejnění inzerenta × Nabídky, které se objevují v této tabulce, pocházejí od partnerství, od nichž Investopedia dostává náhradu.