Technická analýza definice zásob a trendů
Technická analýza zásob a trendů je studium historických údajů o trhu, včetně ceny a objemu. Techničtí analytici využívají jak behaviorální ekonomii, tak kvantitativní analýzu, použití minulých výkonů k předpovídání budoucího tržního chování. Dvě nejběžnější formy technické analýzy jsou diagramy a technické (statistické) ukazatele.
- Technická analýza zásob a trendů se pokouší předpovídat budoucí pohyby cen a poskytuje obchodníkům informace potřebné k dosažení zisku.
- Obchodníci používají nástroje technické analýzy pro grafy, aby identifikovali vstupní a výstupní body pro potenciální obchody.
- Základním předpokladem technické analýzy zásob a trendů je to, že trh zpracoval všechny dostupné informace a že se to odráží v cenovém grafu.
Co vám říká technická analýza zásob a trendů?
Technická analýza je všeobecný termín pro různé strategie, které závisí na interpretaci cenové akce v akciích. Většina technických analýz je zaměřena na určení, zda současný trend bude pokračovat, a pokud ne, kdy se obrátí. Někteří techničtí analytici přísahají trendovými liniemi, jiní používají svícenové formace a jiní dávají přednost kapelám a krabicím vytvořeným pomocí matematické vizualizace. Většina technických analytiků používá určitou kombinaci nástrojů k rozpoznání potenciálních vstupních a výstupních bodů pro obchody. Sestava grafu může například naznačovat vstupní bod pro krátkého prodejce, ale obchodník se bude dívat na klouzavé průměry pro různá časová období, aby potvrdil, že je pravděpodobné rozdělení.
Stručná historie technické analýzy zásob a trendů
Technická analýza zásob a trendů se používá již stovky let. V Evropě přijal Joseph de la Vega techniky rané technické analýzy k předpovědi nizozemských trhů v 17. století. Ve své moderní podobě však technická analýza těžce náleží Charlesi Dowovi, Williamovi P. Hamiltonovi, Robertovi Rhea, Edsonovi Gouldovi a mnoha dalším - včetně tanečnice baletu jménem Nicolas Darvas. Tito lidé představovali novou perspektivu na trhu jako příliv, který se nejlépe měří ve výškách a minimech na grafu, spíše než podle údajů o podkladové společnosti. Rozptýlená sbírka teorií od raných technických analytiků byla shromážděna a formalizována v roce 1984 vydáním technické analýzy trendů akcií Robert D. Edwards a John Magee.
Svícenské vzory se datují od japonských obchodníků, kteří dychtí po odhalení obchodních vzorců pro jejich sklizeň rýže. Studium těchto starověkých vzorců se stalo populárním v 90. letech v USA s příchodem internetového denního obchodování. Investoři analyzovali historické burzovní grafy, které touží objevit nové vzory pro použití při doporučování obchodů. Zejména obracecí svícny jsou pro investory kriticky důležité pro identitu a existuje několik dalších běžně používaných vzorů svícen. Doji a pohlcující vzorec se používají k predikci bezprostředního medvědího zvratu.
Jak používat technickou analýzu zásob a trendů
Základním principem technické analýzy je, že tržní cena odráží všechny dostupné informace, které by mohly mít dopad na trh. V důsledku toho není třeba se zabývat ekonomickým, fundamentálním nebo novým vývojem, protože již jsou ceněny v dané bezpečnosti. Techničtí analytici obecně věří, že ceny se pohybují v trendech a historie má tendenci se opakovat, pokud jde o celkovou psychologii trhu. Dva hlavní typy technické analýzy jsou vzory grafů a technické (statistické) ukazatele.
Vzory grafů jsou subjektivní formou technické analýzy, kde se technici pokoušejí identifikovat oblasti podpory a odporu v grafu při pohledu na specifické vzory. Tyto vzorce podporované psychologickými faktory jsou navrženy tak, aby předpovídaly, kam směřují ceny, po útěku nebo rozdělení z určitého cenového bodu a času. Například vzestupný trojúhelníkový graf je vzestupný graf, který ukazuje klíčovou oblast odporu. Prolomení tohoto odporu by mohlo vést k výraznému pohybu ve velkém objemu.
Technické ukazatele jsou statistickou formou technické analýzy, kde technici aplikují různé matematické vzorce na ceny a objemy. Nejběžnějšími technickými ukazateli jsou klouzavé průměry, které vyhlazují údaje o cenách, což usnadňuje vyhledávání trendů. Složitější technické ukazatele zahrnují klouzavý průměr konvergenční-divergence (MACD), který zkoumá souhru mezi několika klouzavými průměry. Mnoho obchodních systémů je založeno na technických ukazatelích, protože je lze kvantitativně vypočítat.
Rozdíl mezi technickou analýzou zásob a trendů a fundamentální analýzou
Základní analýza a technická analýza jsou dvě velké frakce ve financích. Zatímco techničtí analytici věří, že nejlepším přístupem je sledovat trend, jak se formuje prostřednictvím tržních akcí, základní analytici se domnívají, že trh často přehlíží hodnotu. Základní analytici budou ignorovat trendy v grafu ve prospěch kopání rozvahy a tržního profilu společnosti při hledání skutečné hodnoty, která se v současné době neodráží v ceně. Existuje mnoho příkladů úspěšných investorů, kteří používají základní nebo technickou analýzu k vedení svého obchodování, a dokonce i ti, kteří začleňují prvky obou. Celkově se však technická analýza hodí k rychlejšímu investičnímu tempu, zatímco jako základní analýza má obecně delší časový rozvrh pro rozhodování a dobu držení z důvodu doby do provedení hloubkové analýzy.
Omezení technické analýzy zásob a trendů
Technická analýza má stejné omezení na jakoukoli strategii založenou na konkrétních obchodních spouštěčích. Graf může být nesprávně interpretován. Formace může být predikována na malém objemu. Období, které se používají pro pohyblivé průměry, mohou být příliš dlouhé nebo příliš krátké pro typ obchodu, který chcete provést. Ponecháme-li stranou, technická analýza zásob a trendů má fascinující omezení, které je samo o sobě jedinečné.
Jakmile se zavede více strategií, nástrojů a technik technické analýzy, mají to významný dopad na cenovou akci. Jsou například tyto tři černé vrány utvářeny proto, že ceny za informace odůvodňují medvědí obrat nebo že obchodníci se všeobecně shodují na tom, že by za nimi měl následovat medvědí obrat a dosáhnout toho přijetím krátkých pozic? Ačkoli je to zajímavá otázka, skutečnému technickému analytikovi se ve skutečnosti nezajímá, dokud obchodní model nadále funguje.
Porovnat poskytovatele investičních účtů Jméno Popis Zveřejnění inzerenta × Nabídky, které se objevují v této tabulce, pocházejí od partnerství, od nichž Investopedia dostává náhradu.