Nejlepší zásoby pro malé kapitály roku 2018

Akcie kótovaných společností, které mají tržní kapitalizaci v rozmezí 300 až 2 miliard USD, se považují za akcie s malou kapitalizací. Vzhledem k tomu, že cena akcií takových společností je náchylná k velkým výkyvům v krátkém časovém období, lze také mnoho společností s tržní kapitalizací do 10 miliard USD nalézt ve vesmíru s malou kapitalizací. Tyto společnosti mohou nebo nemusí mít žádný obchodovatelný produkt (produkty) nebo službu (služby), mohou být zapojeny pouze do projektů založených na výzkumu, nesmí dosahovat zisku a nesmí vyplácet žádné dividendy. Přestože jsou tyto akcie s malou kapitalizací považovány za rizikovější než velké nebo dokonce kapitálové, přicházejí s potenciálem pro větší zisky pro investory. Zásoba 10-ti členné biotechnologické společnosti, která zkoumá léčbu rakoviny proti průniku, se může objevit jako multi-bagger, pokud podnik uspěje, nebo malý tým počítačových odborníků pracujících na robotické technologii s umělou inteligencí (AI) může zajistit dlouhodobý patent, který vede k neočekávaným ziskům vedoucím k masivnímu běhu býka v jeho ceně akcií.

Díky malé klasifikaci tvoří velké množství společností patřících do všech průmyslových odvětví vesmír s malou kapitalizací. Existuje řada předních indexů trhu s malou kapitalizací, které představují celkovou výkonnost sektoru s nízkou kapitalizací. Mezi oblíbené indexy s malou kapitalizací patří index Russell 2000, index MSCI USA Small Cap Index nebo index S&P Small Cap 600 Index, z nichž každá obsahuje dlouhý seznam společností.

Na základě ročních výnosů generovaných předními společnostmi s malou kapitalizací během roku 2018 představuje tento článek vybraný seznam nejlepších vítězů z vesmíru s malou čepicí. Seznam zahrnuje společnosti, které dosáhly ročního výnosu přesahujícího 100 procent, mají tržní omezení alespoň 2 miliardy dolarů a jsou od psaní součástí indexu Russell 2000. Na základě procentních zisků realizovaných mezi 2. lednem 2018 a 31. prosincem 2018 je výkonnost jednotlivých akcií porovnána s výkonem indexu Russell 2000, který se během roku 2018 snížil přibližně o 12, 5 procenta.

Seznam nejlepších 5 společností s malou kapitalizací

1. The Trade Desk, Inc. (TTD)

• Tržní omezení: 6, 38 miliard USD
• Výkon: 150, 08% roční výnos

2. World Wrestling Entertainment, Inc. (WWE)

• Tržní limit: 6, 22 miliardy USD
• Výkon: 136, 20% roční výnos

3. Etsy Inc (ETSY)

• Tržní limit: 6, 33 miliardy USD
• Výkon: 125, 64% roční výnos

4. Alteryx Inc (AYX)

• Tržní limit: 4, 19 miliardy USD
• Výkon: 123, 61% roční výnos

5. Amedisys Inc. (AMED)

• Tržní limit: 4, 31 miliardy USD
• Výkon: 113, 39% roční výnos

Obchodní stůl

Ventura, Kalifornie Trade Desk je globální technologická společnost. Poskytuje samoobslužnou platformu založenou na cloudu, která umožňuje svým klientům nakupovat a spravovat digitální reklamní kampaně v různých formátech reklamy. V souladu s potřebami profesionálů a podniků v oblasti značky a médií nabízí reklamní služby napříč zobrazovacími, video a sociálními platformami a na řadě zařízení, která zahrnují počítače, mobilní zařízení a připojené inteligentní televizory.

Zatímco cena akcií se během prvních několika měsíců roku příliš nezměnila, investice společnosti do reklamní platformy pro připojenou televizi začaly vykazovat výsledky od poloviny roku. Desetinásobný nárůst realizovaný v připojeném televizním proudu, trojnásobný nárůst příjmů ze zvukových reklam a přibližně 66 procentní nárůst mobilních reklam se stal hlavními hnacími silami rally, která následovala během třetího čtvrtletí roku. Silná čísla druhého a třetího čtvrtletí, která přesvědčivě překonala očekávání ulice, podpořila pohyb cen akcií.

Přestože existují obavy z ohrožení hospodářské soutěže v propojeném televizním prostoru a drahé oceňování akcií, částečný pokles pozorovaný v prosinci učinil akcie atraktivní. Očekává se, že v roce 2019 budou obchodní aktivity společnosti všesměrové toky příjmů, globální plány expanze, stabilní záznamy o vysoké retenci zákazníků o 95 procent za posledních několik čtvrtletí a její nejnovější produkty a inovativní nabídky.

Světová zápasová zábava

Nejpopulárnější pro své wrestlingové akce byla Stamfordská světová zápasová zábava založená v Connecticutu založená v roce 1987 a působí jako integrovaná mediální a zábavní společnost. Její podnikání zahrnuje produkci a distribuci obsahu založeného na více kanálech, smlouvy o televizních právech, časové plány událostí placených za sledování, živé události a filmy, licencování a prodej různých produktů a značek s tématem WWE.

Po mírném prvním čtvrtletí se cena akcií v květnu zvýšila na základě zprávy, že společnost otevírá prodej své franšízy „Smackdown“ různým sítím. Nová dohoda by společnosti WWE umožnila účtovat za svůj obsah statnou prémii, a to poté, co společnost NBCUniversal odmítla smlouvu obnovit. Akcie dosáhly rekordního maxima v červenci po oznámení několika nových televizních obchodů, včetně „Raw“, které pokračovaly v Comcast, zatímco „SmackDown“ šel do Fox Sports. Zisk za třetí čtvrtletí vykázaný v říjnu viděl, že společnost chybí odhady konsensu, což vede k částečné ztrátě výnosů z YTD. Uprostřed obav z konkurence Amazon Prime a dalších televizních nabídek na vyžádání vstoupí 2018 do historie jako nejlepší rok pro WWE, pokud jde o společnost, která v příštích pěti letech uzavírá vysoce lukrativní televizní obchody.

Etsy

Etsy v New Yorku funguje jako otevřený offline a online trh, který usnadňuje připojení lidí z celého světa k vytváření, nákupu a prodeji zboží prostřednictvím online a offline kanálů.

Cena akcií vykázala velké zisky YTD přesahující 100 procent na základě silné čtvrtletní zprávy v únoru, vysokého růstu zaznamenaného pro zapojení uživatelů a spuštění nového souboru nástrojů pro uživatele společnosti v červnu. Plánované investiční a růstové iniciativy týkající se zlepšování metrik zapojení, globálních plánů expanze a nových monetizačních iniciativ zavedených v červnu také podpořily vzestupnou dynamiku. Září a listopad viděly, že cena akcií se dotkla dvou nových historicky vysokých maxim po solidní kartě finančních výkazů za čtvrtletí. Očekává se, že implementace nové cenové struktury a další pokrok při přechodu na Google Cloud povedou k budoucímu podnikání společnosti.

Alteryx

Společnost Alteryx se sídlem v Irvinu v Kalifornii byla založena v roce 2011 a působí jako samoobslužný poskytovatel softwaru pro analýzu dat. Pomáhá organizacím přijímat rozhodnutí na základě údajů získáváním, přípravou, konsolidací a analýzou dat z několika relevantních zdrojů prostřednictvím bezpečné a škálovatelné platformy založené na předplatném.

Velká podpora nastala v květnu a poté v srpnu, kdy společnost oznámila lepší než očekávané výsledky za první a druhý čtvrtletí. Výsledky podpořilo výrazné zlepšení počtu zákazníků, které během druhého čtvrtletí vzrostlo o 40 procent. Přestože se společnost ještě musí stát ziskovou, v každém čtvrtletí opakovaně zlepšovala výhled příjmů, což podpořilo dynamiku. Společnost očekává, že se příjmy ve čtvrtém čtvrtletí fiskálního roku 2018 zlepší o dalších 48 procent, a investoři budou dychtivě čekat na vyhlášení výsledků v tomto měsíci.

Amedisys

Společnost Amedisys byla založena v roce 1994 a je zdravotnickou společností poskytující služby v oblasti domácího zdraví, hospice a osobní péče. Vlastní a provozuje několik středisek domácí zdravotní péče s certifikací Medicare, střediska hospicové péče s certifikací Medicare a střediska osobní péče ve 35 státech USA.

Cena akcií společnosti Amedisys se během prvních devíti měsíců roku 2018 trvale zvyšovala. Akciové zisky rostly po lepších než očekávaných čtvrtletních výsledcích oznámených v květnu a srpnu za první a druhé čtvrtletí. Jeho včasné akvizice společnosti East Tennessee Personal Care Service (ETPCS), poskytovatele osobní péče se sídlem v Knoxville, Tennessee, a Bring Care Home, poskytovatele osobní péče v severovýchodních Massachusetts, v květnu a červenci, mu pomohly rozšířit svou stopu v segment osobní péče. Společnost také zlepšila svou „klinickou kvalitu“, jak ukazuje ukázka skóre STAR v CMS.

Očekává se, že stárnoucí demografie americké populace a potřeba lepší péče v domácím pečovatelském prostředí zvýhodní podnikání společnosti. Tito poskytovatelé domácí zdravotní péče však závisejí na svých příjmech od Medicare a jakékoli změny platebních návrhů vydaných úřady mohou mít vážný dopad na cenu akcií.

Cenová výkonnost akcií s malou kapitalizací

S laskavým svolením grafu: Yahoo! Finance

Zabalení sektoru s malým víčkem

Kategorie s malou kapitalizací zahrnuje společnosti, které jsou malé z hlediska tržní hodnoty, jsou obvykle ve fázi růstu a jsou náchylné k velkým výkyvům v ceně akcií. Zatímco výše uvedené zásoby přinesly pozitivní návratnost přesahující 100 procent, velké množství dalších akcií s malou kapitalizací skončilo hluboko v červené barvě. Small cap jsou riskantnější sázkou ve srovnání s big cap nebo mid cap, a investoři by měli jednat opatrně při investování do těchto akcií.