Sledovací fond
Sledovací fond je indexový fond, který sleduje široký tržní index nebo jeho segment. Sledovací fondy jsou známé také jako indexové fondy. Tyto fondy se snaží replikovat držení a výkonnost určeného indexu. Fondy společnosti Tracker jsou navrženy tak, aby investorům poskytovaly expozici celému indexu za nízkou cenu. Fondy sledovače obvykle kupují jednotlivé cenné papíry v indexu, který se snaží replikovat. Fondy pro sledování mohou být také vytvořeny z ETF nebo alternativních investic, aby bylo dosaženo cíle sledování fondu.
VYDÁVÁNÍ DOLŮ Tracker Fund
Pojem „fond sledování“ se vyvinul z funkce sledování, která řídí správu fondu indexů. Fondy společnosti Tracker se snaží replikovat výkonnost tržního indexu. Inovace trhu významně rozšířila počet sledovacích fondů dostupných na investovatelném trhu.
Investování do indexového fondu je formou pasivního investování. Původně byly zavedeny indexové fondy s cílem poskytnout investorům nízkonákladový investiční nástroj, který umožňuje vystavení mnoha cenných papírů zahrnutých do tržního indexu. Hlavní výhodou této strategie je nižší poměr nákladů na indexový fond. Mezi oblíbené indexy pro expozici na americkém trhu patří S&P 500, Dow Jones Industrial Average a Nasdaq Composite. Investoři často volí tradiční fondy pro sledování, protože většina správců investičních fondů nedokáže trvale porazit široké tržní indexy.
Jak se trhy postupem času vyvíjely, investiční společnosti se snažily uspokojit komplexní požadavky vývojem nových a inovativních fondů a indexů, které uspokojí investory. Výsledkem je, že mnoho investičních společností nyní spolupracuje se specializovanými poskytovateli indexů nebo si vytváří vlastní přizpůsobené indexy pro použití v pasivně spravovaných fondech. S tímto vývojem na trhu nyní prostředky pro sledování nyní zahrnují mnohem širší definici.
Pasivně spravované fondy sledovače nyní zahrnují přizpůsobené indexy pro tržní segmenty, sektory a témata. Strategie fondu pro sledování se také rozšířily nad rámec tradičních strategií růstu a hodnotového indexu tak, aby zahrnovaly indexy prověřované na širokou škálu charakteristik a základů. Přizpůsobené sledovací fondy se stále snaží sledovat předdefinovaný tržní index, ale poskytují mnohem cílenější investice. Díky relativně nízkým nákladům pro investory jsou schopni udržet nižší celkové výdaje fondu pokračováním v používání strategie replikace indexů a získáváním mnoha výhod aktivního řízení fondů prostřednictvím prověřovaných indexů. Tyto fondy potřebují provádět významné transakce s fondy pouze tehdy, když se upravený index rekonstituuje, což je obvykle jednou ročně. Přizpůsobené fondy pro sledování nabízejí investorům širší škálu možností a zároveň zmírňují řadu významných výzev pro manažery fondů při porážení trhu.
Investice do fondu sledování
Investoři najdou dostupné prostředky pro sledování pro téměř každý tržní index na světě. Jedním z nejpopulárnějších sledovacích fondů je SPDR S&P 500 ETF (SPY). Fond má ve správě aktiv 249, 2 miliard USD. Má poměr nákladů 0, 0945%. K 21. listopadu 2017 měla průměrný denní objem 62, 04 milionu akcií. Meziroční výnos SPDR S&P 500 ETF do 21. listopadu 2017 úzce odpovídal návratnosti S&P 500 na 16, 31%. (Viz také: 4 nejlepší indexové fondy S&P 500)
Mnoho společností si také může vytvořit své vlastní indexy se zadanými kritérii pro fondy sledovače. Příkladem je faktor věrnosti kvality ETF (FQAL). Fond sleduje přizpůsobený index vytvořený společností Fidelity s názvem Fidelity US Quality Factor Index. Fidelity Quality Factor ETF usiluje o replikaci držení a výkonu indexu Fidelity US Quality Factor Index. Index používá metodiku screeningu k identifikaci vysoce kvalitních zásob velkých a středních kapitaliz. Investoři se vystavují vysoce kvalitním americkým akciím s velkým a středním kapitálem v USA, zatímco fond vyžaduje nižší náklady díky své konstrukci replikace indexů. Od 21. listopadu 2017 Fidelity Quality Factor ETF pečlivě sledoval návratnost svého indexu benchmarku na 17, 51%. Mezitím fond překonává široký americký vesmír s velkými a středními čepicemi reprezentovaný společností Russell 1000, která má meziroční návratnost 16, 11%.
Porovnat poskytovatele investičních účtů Jméno Popis Zveřejnění inzerenta × Nabídky, které se objevují v této tabulce, pocházejí od partnerství, od nichž Investopedia dostává náhradu.