3 Vanguard Funds Hodnoceno 5 hvězdičkami od Morningstar

Přední fondy, včetně fondů obchodovaných na burze (ETF) a podílových fondů, umožňují investorům získat expozici na akciových a dluhopisových trzích za přiměřené náklady s vysoce konkurenceschopnými výdajovými poměry v odvětví fondů. Vanguardské fondy obvykle přicházejí bez poplatků a mnoho z nich je k dispozici bez transakčních poplatků prostřednictvím mnoha platforem investičních brokerů.

Ratingový systém Morningstar je navržen tak, aby zvážil různé faktory fondu, jako je minulá výkonnost, správa, poplatky a proces, který fond používá k výběru svých podílů. Některé fondy Vanguardu mají hodnocení od pěti hvězdiček od Morningstar.

Příjmový fond Vanguard Wellesley

Fond příjmů Vanguard Wellesley se snaží dosáhnout dlouhodobého růstu příjmů a udržitelné úrovně současných příjmů. Fond se může pochlubit pětihvězdičkovým hodnocením za poslední tříletá, pětiletá a desetiletá období své výkonnosti. Fond přiděluje přibližně 60% svých aktiv na americké státní dluhopisy, dluhopisy státní agentury a cenné papíry zajištěné hypotékou (MBS). Téměř všechny držby dluhopisů Vanguard Wellesley Income Fund mají investiční stupeň. Protože má fond průměrnou splatnost 8, 9 let, jeho držba dluhopisů podléhá úrokovému riziku. Zbytek aktiv fondu je investován do amerických akcií s alokací 30% a do mezinárodních akcií s alokací 6%. Vanguard Wellesley Income Fund vybírá akcie, které mají nadprůměrné dividendy, u nichž se očekává, že v budoucnu porostou.

Vanguard Wellesley Income Fund má zkušenost s vedením, které má prokazatelně dobré výsledky. Od roku 2005 do roku 2015 dosáhl fond průměrného ročního výnosu 6, 72% a standardní odchylky 6, 25%, což mělo za následek Sharpeův poměr 0, 86. V budoucnu se může významná alokace dluhopisů fondu ukázat jako překážka pro jeho budoucí výkonnost vzhledem k rostoucímu růstu úrokových sazeb ze strany Federálního rezervního systému USA. Fond má velmi nízký poměr výdajů 0, 25% a 30denní výnos SEC 2, 83%. Je nejvhodnější pro investory, kteří mají zájem o investování výnosů za velmi nízké náklady.

Vanguard High-Yield Daňový osvobozený fond

Vanguardský fond osvobozený od daně z vysokých výnosů investuje svá aktiva do komunálních dluhopisů s běžným příjmem osvobozeným od federální daně z příjmu. Fond má velmi konzervativní alokaci, která upřednostňuje vysoce hodnocené komunální dluhopisy s ratingem A nebo vyšším. Pouze méně než 26% všech dluhopisů je ohodnoceno na BBB nebo méně, zatímco zbývajících 74% podílů fondu je na A nebo vyšší. Fond osvobozených od daní s vysokým výnosem má průměrnou splatnost 6, 8 let, což je poněkud citlivé na úrokové riziko. Od října 2015 činí 30denní výnos fondu za SEC 2, 75%.

Od roku 2005 do roku 2015 vytvořil Vanguardský fond osvobozený od daně z vysokých výnosů průměrnou roční výnosnost 4, 79% a standardní odchylku 5, 31%, což mělo za následek Sharpeův poměr 0, 66. Podle společnosti Morningstar fond překonal ostatní v kategorii komunálních střednědobých dluhopisů o více než 90 bazických bodů. Fond má velmi nízký výdajový poměr 0, 2% a za poslední tříletá, pětiletá a desetiletá období obdržel od společnosti Morningstar pětileté hodnocení. Fond osvobozených od daní s vysokým výnosem je nejvhodnější pro investory, kteří jsou ve velmi vysokých daňových pásmech a chtěli by získat expozici vysoce kvalitním dluhopisům osvobozeným od federálních daní.

Vanguardský strategický akciový fond s malou kapitalizací

Vanguardský strategický akciový fond s malou kapitalizací usiluje o dlouhodobý kapitálový zisk investováním do amerických akcií s malou tržní kapitalizací. Asi 22% jejích aktiv je investováno do akcií se střední kapitalizací, zatímco na akcie s malou kapitalizací připadá 55%. Akcie micro-cap mají alokaci 23%. Fond pečlivě vybírá své podíly na základě relativního potenciálu návratnosti akcií, který bere v úvahu rovnováhu mezi očekávaným růstem akcie a jejím oceněním ve vztahu k jejím průmyslovým partnerům. Vanguardský strategický akciový fond pro malé kapitály provádí kvantitativní hodnocení všech akcií z indexu MSCI US Small Cap 1750 Index na základě svých výběrových kritérií. Fond je dobře diverzifikován napříč různými průmyslovými odvětvími USA a žádný podíl fondu nepřesahuje 1%.

Od roku 2010 do roku 2015 vykazuje fond průměrnou roční návratnost 14, 98% a standardní odchylku 15, 62%. Podle Morningstar fond překonal své vrstevníky v kategorii malých směsí o 400 bazických bodů při srovnatelné míře volatility. Fond má poměr výdajů 0, 38%, což je výrazně méně, než je průměr fondů malých směsí 1, 26%. Za tři a pět let získala hodnocení od Morningstar pěti hvězdičkami. Vanguardský strategický akciový fond pro malé a střední podniky je nejvhodnější pro investory, kteří hledají riskantní a agresivní alokaci do amerických akcií s nízkou kapitalizací při nízkých nákladech.