6 způsobů, jak investovat do zahraničních akcií

Dnešní investiční příležitosti nejsou geograficky vázány. Pokud vás zajímají zprávy o rozvíjejících se ekonomikách a prudkém růstu v mnoha zemích po celém světě, možná budete do některých z nich možná chtít investovat. Musíte jen vědět, jak začít. Existuje šest způsobů, jak investovat do zahraničního růstu, které jsou dostupné každému investorovi:

• Americké depozitní příjmy (ADR)
• Globální depozitní příjmy (NDR)
• Přímé investování
• Podílové fondy
• Fondy obchodované na burze
• Mezinárodní korporace

Zvýšení a snížení investic

Pro většinu investorů jsou hlavními body investování do zahraničních akcií diverzifikace jejich portfolií a podíl na růstu ostatních ekonomik.

Většina finančních odborníků a poradců považuje zahraniční akcie za zdravý doplněk portfolia investora. Doporučují alokaci 5 až 10% pro konzervativní investory až do maxima 25% pro agresivní investory.

Stejně jako většina věcí, i mezinárodní investování má své obrácené stránky. Měřené z hlediska volatility se zahraniční akcie obecně považují za rizikovější. Mají sklon k dramatickým změnám tržní hodnoty. V některých případech může politické riziko náhle posílit národní hospodářství. A je třeba poznamenat, že mnoho zahraničních trhů je méně regulováno než trhy v USA, což zvyšuje riziko manipulace nebo podvodu.

Dnešní investoři mají mimořádný přístup k 24hodinovým globálním zprávám, existuje však riziko nedostatečných informací ze scény vzdálené tisíce kilometrů. To může omezit schopnost investora interpretovat nebo porozumět událostem.

Nakonec existuje měnové riziko, které vyplývá ze změn směnného kurzu vůči domácí měně investora. Měna se samozřejmě pohybuje oběma způsoby a tah může být také ve prospěch investora.

Pokud jste na úrovni příležitosti a rizika mezinárodního investování, existuje šest způsobů, jak získat expozici zahraničnímu růstu.

1. Americké depozitní příjmy - ADR

Americké depozitní příjmy (ADR) jsou pohodlným způsobem nákupu zahraničních akcií.

Zahraniční společnosti využívají ADR jako příležitost k vytvoření americké přítomnosti a někdy ke zvýšení kapitálu. Největší IPO na světě, Alibaba Group Holding Limited (BABA), je příkladem čínského obra získávajícího kapitál prostřednictvím IPO a obchodujícího v USA jako ADR.

ADR mohou být sponzorovány nebo sponzorovány a mohou mít několik úrovní.

• ADR úrovně 1 nelze použít ke zvýšení kapitálu a obchodují se pouze na přepážce.
• ADR úrovně 2 a úrovně 3 jsou všechny kótovány na zavedených burzách cenných papírů, jako jsou NYSE nebo AMEX, ale k získání kapitálu lze použít pouze ADR úrovně 3.

Aby bylo možné vyrovnat jeho cenu v domovské zemi a ve vydávající zemi, představuje každé ADR v poměru poměr podkladových akcií. Například každá Vodafone Group plc ADR (VOD) představuje 10 kmenových akcií, zatímco japonská společnost Sony Corporation má poměr 1: 1 (SNE).

Tyto společnosti jsou kótovány, obchodovány a vypořádány stejně jako americké akcie. Díky tomu je pro průměrného investora výhodným způsobem držet zahraniční akcie.

2. Globální depozitní příjmy - NDR

Globální depozitní potvrzení (GDR) je dalším typem depozitních potvrzení. V tomto případě depozitní banka vydává akcie zahraničních společností na mezinárodních trzích, obvykle v Evropě, a poskytuje je investorům v USA i mimo USA.

Většina NDR je denominována v amerických dolarech, i když některé používají euro nebo britskou libru. Obvykle se obchodují, zúčtují a vypořádávají stejným způsobem jako tuzemské akcie.

Burzy cenných papírů v Londýně a Lucembursku jsou nejčastějšími místy pro kótování NDR, ale byly také kótovány na burzách v Singapuru, Frankfurtu a Dubaji.

NDR jsou většinou nabízeny institucionálním investorům prostřednictvím soukromých nabídek.

3. Přímé zahraniční investice

Investoři mohou dvěma způsoby nakupovat zahraniční akcie přímo. Můžete si otevřít globální účet u makléře ve vaší domovské zemi. Tuto službu nabízejí Fidelity, E * TRADE, Charles Schwab a Interactive Brokers. Druhým je otevření účtu u místního makléře v cílové zemi. Obchodní platforma Boom v Hongkongu nebo OCBC Securities v Singapuru patří mezi makléře, kteří nabízejí služby zahraničním investorům.

Přímý směr není vhodný pro příležitostného investora. Systém je složitý, zahrnuje náklady, daňové důsledky, potřeby technické podpory, měnové převody, přístup k výzkumu a další. Stručně řečeno, do tohoto procesu by se měli ponořit pouze aktivní a seriózní investoři.

Investoři musí být také opatrní vůči podvodným makléřům, kteří nejsou registrováni u regulátora trhu v domovské zemi, srovnatelné s Komisí pro cenné papíry a burzy (SEC) v USA.

4. Globální podílové fondy

Investoři, kteří chtějí prozkoumat mezinárodní trhy bez větších potíží, se mohou rozhodnout investovat do mezinárodních podílových fondů. Tyto fondy jsou jako všechny podílové fondy, pokud jde o výhody, které nabízejí a jak fungují, kromě toho, že mají spíše portfolio zahraničních akcií než tuzemské.

Tyto fondy přicházejí v různých příchutích s něčím pro každého, od agresivních až po konzervativní investory. Zahrnují globální fondy, mezinárodní fondy, fondy specifické pro region nebo zemi a mezinárodní indexové fondy.

Stejně jako jiné mezinárodní investice mají tyto fondy tendenci mít vyšší náklady než jejich domácí protějšky.

5. Fondy obchodované na burze - ETF

Mezinárodní fondy obchodované na burze nabízejí investorům pohodlný přístup na zahraniční trhy. Získání správných fondů obchodovaných na burze (ETF) je pro investory snazší než sestavit portfolio akcií sami.

Zatímco jeden ETF může nabídnout způsob, jak investovat globálně, existují ETF, které nabízejí více zaměřené sázky, například na konkrétní zemi. Existuje také široká škála mezinárodních ETF v kategoriích, jako je tržní kapitalizace, geografický region, investiční styl a odvětví.

Významné ETF pocházejí od poskytovatelů, mezi jinými, včetně iShares, SPDR, Vanguard, FlexShares, Schwab, Direxion, First Trust, Guggenheim, Invesco, WisdomTree a Market Market.

Investoři by měli před nákupem mezinárodního ETF prozkoumat náklady, likviditu, poplatky, objem obchodování, zdanění a portfolio.

6. Nadnárodní společnosti - MNC

Investoři, kteří nejsou spokojeni s přímým nákupem zahraničních akcií a kteří jsou dokonce obeznámeni s ADR nebo podílovými fondy, mohou hledat domácí společnosti, které mají většinu svých prodejů a příjmů v zahraničí.

Nejvhodnějšími společnostmi pro tento účel jsou nadnárodní společnosti (MNC). Pro amerického investora by to mohly být akcie společnosti Coca-Cola Company (KO) nebo McDonald's Corporation (MCD), které stále více generují většinu svých příjmů ze svých globálních operací.

Tento přístup je zadním vchodem a neposkytuje skutečnou mezinárodní diverzifikaci. Investorovi to ale dává podíl na mezinárodním růstu.

Sečteno a podtrženo

Znalost politických a ekonomických podmínek v zemi, do které investujete, je nezbytná pro pochopení faktorů, které by mohly mít vliv na návratnost vašich investic.

Investoři se jako vždy musí soustředit na své investiční cíle, náklady a budoucí výnosy a tyto faktory vyvážit s jejich tolerancí k riziku.