Kapitálové zisky vs. výnosy z investic: Jaký je rozdíl?

Zdrojem zisku je rozdíl mezi kapitálovými zisky a jinými druhy investičních výnosů. Pochopení rozdílu je důležité z hlediska všeho od podání daní až po plánování strategie odchodu do důchodu.

Kapitál se vztahuje na počáteční investovanou částku. Kapitálový zisk je tedy zisk realizovaný, když je investice prodána za vyšší cenu, než je původní nákupní cena. Investiční příjem je zisk, který pochází z výplaty úroků, dividend, kapitálových zisků získaných v důsledku prodeje cenných papírů nebo jiných aktiv a dalších zisků získaných prostřednictvím investičního nástroje jakéhokoli druhu.

Zisky jsou rozděleny mezi více investorů konkrétním způsobem v závislosti na tom, jak byly investovány.

Zde je pohled na rozdíl mezi kapitálovými zisky a investičními příjmy.

Kapitálové zisky

Kapitálový zisk je zvýšení hodnoty kapitálového aktiva - investice nebo nemovitosti -, které mu dává vyšší hodnotu než původní kupní cena. Investor nemá kapitálový zisk, dokud není investice prodána za zisk.

Předpokládejme například, že investor koupil 100 akcií akcií ve společnosti ABC za 10 USD na akcii. Kapitálové výdaje (CapEx) jsou tedy 10 x 100 nebo 1 000 USD.

Nyní předpokládejme, že hodnota každé akcie vzroste na 20 $, takže celková investice dosáhne 2 000 $ (20 x 100 = 2 000 $). Pokud investor prodá akcie za tržní hodnotu, celkový příjem je 2 000 USD. Kapitálový zisk z této investice se pak rovná celkovému příjmu mínus počáteční kapitál (2 000 - 1 000 $ = 1 000 $).

Příjmy z kapitálového majetku

Jednotlivci většinou vydělávají čistý příjem prostřednictvím příjmu ze zaměstnání, ale investice na finančních trzích mohou také přinést další příjem, tzv. Investiční příjem. Některé výnosy z investic lze připsat kapitálovým ziskům. Příjmy, které nejsou výsledkem kapitálových zisků, se však týkají získaných úroků nebo dividend.

Na rozdíl od kapitálových výnosů není výše návratnosti těchto investic závislá na počátečních kapitálových výdajích. V příkladu kapitálových zisků předpokládejme, že společnost ABC vyplatí dividendu ve výši 2 $ za akcii za každou ze 100 akcií, které investor koupil. Pokud jsou dividendy vypláceny před prodejem akcií, generovaný investiční výnos je 2 x 100 nebo 200 USD.

Pokud použijeme jiný příklad, spořicí účet v celkové výši 5 000 USD s roční úrokovou sazbou 6% vytvoří v prvním roce investiční příjem ve výši 300 USD (5 000 x 0, 06 = 300 $).

Zvláštní úvahy

Jedním z klíčových rozdílů mezi kapitálovými zisky a jinými druhy investičních výnosů jsou sazby, za které jsou zdaněny. Sazby daně se liší v závislosti na druhu investice, výši generovaného zisku a délce trvání investice.

Kapitálové zisky jsou klasifikovány jako krátkodobé, pokud jsou realizovány na aktivu drženém po dobu kratší než jeden rok. V tomto případě by se krátkodobé kapitálové zisky zdanily jako běžný příjem v daném daňovém roce. Aktiva držená déle než jeden rok před jejich prodejem by byla považována za dlouhodobý kapitálový zisk při prodeji.

Daň se počítá pouze z čistých kapitálových výnosů za daný daňový rok. Čisté kapitálové zisky jsou určeny odečtením kapitálových ztrát - výnosů z investic, které byly prodány za méně, než za co byly zakoupeny - od kapitálových zisků za rok. Většina investorů zaplatí daň z kapitálových výnosů nižší než 15%.

Klíč s sebou

• Kapitálové zisky a ostatní investiční výnosy se liší v závislosti na zdroji zisku.
• Kapitálové zisky jsou zisky získané, když je investice prodána za cenu vyšší, než je její nákupní cena.
• Investiční příjem je zisk z výplaty úroků, dividend, kapitálových zisků a všech ostatních zisků získaných prostřednictvím investičního nástroje.
• Daň z kapitálových výnosů má buď krátkodobou, nebo dlouhodobou klasifikaci v závislosti na tom, zda byl podíl delší než jeden rok.