Platí podílové fondy dividendy nebo úroky?

V závislosti na typu investic zahrnutých do portfolia mohou podílové fondy vyplácet dividendy, úroky nebo obojí.

Druhy podílových fondů

Existují čtyři hlavní kategorie podílových fondů a každá kategorie vyhovuje různým investičním cílům. Akciové fondy zahrnují pouze investice na akciovém trhu. Pokud některá z těchto akcií vyplácí dividendy, pak podílový fond také vyplácí dividendy.

Podobně dluhopisové fondy zahrnují pouze investice do podnikových a státních dluhopisů. Většina dluhopisů každý rok vyplácí garantované částky úroků, tzv. Výplaty kupónů. Protože dluhopisy platí úrok, dluhopisové fondy také.

Vyvážené fondy investují do akcií a dluhopisů. Vyvážené fondy jsou proto téměř garantovány k výplatě úroků a mohou také vyplácet dividendy v závislosti na konkrétních zásobách zahrnutých do portfolia.

Fondy peněžního trhu jsou považovány za nejstabilnější typ podílového fondu a zahrnují pouze investice do velmi krátkodobých dluhových nástrojů, jako jsou komunální dluhopisy. Fondy peněžního trhu platí také úroky, i když míra návratnosti je obecně nižší než u jiných typů fondů.

Proč podílové fondy vyplácejí dividendy a úroky?

Aby se zabránilo placení daní z investičních výnosů, jsou podílové fondy povinny rozdělit téměř veškerý výnos akcionářům. To znamená, že pokud akcie nebo dluhopisy v portfoliu fondu vyplácejí dividendy nebo úroky, musí být peníze rozdělovány akcionářům fondu, aby fond nemusel zahrnout je jako výnos. Jednotliví akcionáři pak hlásí, že investiční příjem ze svých daní za rok. Totéž platí, pokud fond dosáhne zisku z prodeje aktiva, které se nazývá kapitálový zisk.

Načasování rozdělení podílových fondů, včetně výplaty dividend a úroků, je na uvážení každého jednotlivého fondu a může se značně lišit. Obecně platí, že fondy, které generují dividendy nebo úroky, musí vyplácet akcionářům alespoň jednou ročně.

Statistiky poradce

Dan Stewart, CFA®
Revere Asset Management, Dallas, TX

Distribuce podílových fondů jsou klasifikovány podle typu a charakteru distribuce. Podílové fondy tak mohou platit úroky, dividendy a / nebo kapitálové zisky prostřednictvím rozdělení, které určí výši daně, kterou musíte zaplatit.

Například dluhopisový fond obvykle zaplatí úroky, ale také kapitálové zisky při prodeji dluhopisů. Vyvážený fond drží akcie i dluhopisy, a proto můžete mít všechny tři typy rozdělení.

Důvodem je to, že podílový fond jednoduše prochází distribucemi, které dostává od cenných papírů, aby nedošlo k dvojímu zdanění (na úrovni fondu a poté na akcionáře). Pokud jsou však vaše investice drženy na IRA nebo na jiném penzijním účtu, nejsou daňové důsledky relevantní, protože jsou odloženy na dani.