Deriváty energie

Co jsou energetické deriváty

Energetické deriváty jsou finanční nástroje, u nichž je podkladové aktivum založeno na energetických produktech včetně ropy, zemního plynu a elektřiny a obchoduje se na burze nebo na přepážce. Energetické deriváty mohou být mimo jiné opční, futures nebo swapové dohody. Hodnota derivátu se bude lišit v závislosti na změnách ceny podkladového energetického produktu.

SNÍŽENÍ DOLŮ Energetické deriváty

Energetické deriváty lze použít jak pro spekulace, tak pro účely zajištění. Společnosti, ať už prodávají nebo jen používají energii, mohou nakupovat nebo prodávat energetické deriváty, aby se zajistily proti výkyvům v pohybu základních cen energie. Spekulanti mohou pomocí derivátů profitovat ze změn základní ceny a mohou tyto zisky zvýšit pomocí pákového efektu.

Energetické deriváty obchodují na přepážce i na komoditních burzách. K mimoburznímu obchodování dochází přímo mezi dvěma protistranami mimo rámec zavedené komoditní burzy. Dvě z nejznámějších komoditních burz ve Spojených státech jsou Chicago Mercantile Exchange (CME) Group a New York Mercantile Exchange (NYMEX), která je ve skutečnosti součástí CME Group. CME Group je předním a nejrozmanitějším trhem derivátů na světě a zpracovává 3 miliardy kontraktů v hodnotě přibližně 1 kvadrilionu dolarů ročně.

Obchodníci a uživatelé energetických derivátů

Obchodníci s energetickými deriváty jsou formou obchodníka s komoditami. Obchodník s komoditami se zaměřuje na obchodování s futures nebo opčními kontrakty s fyzickými látkami, jako je ropa a zlato. Nejčastěji tito obchodníci obchodují se surovinami používanými na začátku výrobního hodnotového řetězce, jako je měď pro stavebnictví nebo zrna pro krmení zvířat. Energetické produkty, jako je ropa, zemní plyn a elektřina, jsou součástí tohoto širšího komoditního komplexu.

Společnosti, které používají a vyrábějí energii, často používají energetické deriváty, aby pomohly snížit cenové riziko. Riziko cen komodit je nejistota vyplývající ze změn cen, které mají nepříznivý dopad na finanční výsledky těch, kteří tuto komoditu používají i vyrábějí. Riziko cen komodit může mít stejný dopad na výrobce komodity, nejen na uživatele. Energetické deriváty slouží na trhu zásadnímu účelu ke snížení tohoto rizika a poskytují všem stranám cenovou jistotu potřebnou pro plánování obchodních operací.

Porovnat poskytovatele investičních účtů Jméno Popis Zveřejnění inzerenta × Nabídky, které se objevují v této tabulce, pocházejí od partnerství, od nichž Investopedia dostává náhradu.

Související termíny

Burza komodit Burza komodit je právnická osoba, která určuje a prosazuje pravidla a postupy pro obchodování s komoditami a souvisejícími investicemi. více Definice futures Exchange Futures Exchange je ústřední tržiště, fyzické nebo elektronické, kde se obchoduje s futures a opcemi na futures. více Chicago Mercantile Exchange (CME) Chicago Mercantile Exchange je futures burza, která obchoduje s úrokovými sazbami, měnami, indexy a zemědělskými produkty. více New York Mercantile Exchange (NYMEX) New York Mercantile Exchange je největší futures na burzy fyzických komodit na světě a je součástí Chicago Mercantile Exchange Group. více Derivát - jak funguje Konečná hra na zajištění Derivát je sekuritizovaná smlouva mezi dvěma nebo více stranami, jejichž hodnota závisí na jednom nebo více podkladových aktivech nebo je z nich odvozena. Jeho cena je určena kolísáním tohoto aktiva, kterým mohou být akcie, dluhopisy, měny, komodity nebo tržní indexy. více Mezinárodní ropná burza (IPE) Mezinárodní ropná burza (IPE) byla londýnská burza futures a opcí na několik komodit souvisejících s energií. více partnerských odkazů