Resetovat datum
Datum resetování je okamžik, kdy se počáteční pevná úroková sazba hypotéky s nastavitelnou sazbou (ARM) změní na nastavitelnou sazbu. Toto datum je obvykle jeden až pět let od data zahájení hypotéky. Po počátečním datu resetování se úroková sazba mění a mění se podle podmínek stanovených v úvěrové smlouvě dlužníka.
U některých půjček ARM se datum vynulování může vztahovat na více dat po celou dobu trvání půjčky, když je úroková sazba dlužníka resetována. U úvěrů, které se resetují podle stanoveného plánu, se může vyskytnout více termínů resetování, obvykle jednou ročně, zatímco v části úvěru s proměnlivou sazbou.
Hypotéky s nastavitelnou sazbou mají obvykle 3, 5 nebo 7 let s pevnou sazbou před vstupem do období s pohyblivou sazbou v den resetování.
Jak obnovit datum Funguje
Datum resetování je důležitou vlastností hypoték s nastavitelnou sazbou. Hypotéky s nastavitelnou sazbou nabízejí dlužníkům některé výhody produktu s pevnou sazbou i produktu s proměnlivou sazbou. Datum resetování poskytuje definovaný časový okamžik, kdy investor může očekávat, že se jeho sazby začnou měnit s tržním prostředím. Může se také odkazovat na určený časový rámec, když se půjčka resetuje po celou dobu trvání variabilní sazby.
ARM jsou oblíbeným typem hypotečního produktu nabízeného tradičními věřiteli. Mohou být alternativou ke standardním konvenčním hypotečním úvěrům vyžadujícím fixní sazby po celou dobu trvání úvěru. Investoři si obvykle vyberou půjčky ARM, protože věří, že sazby v budoucnu poklesnou.
Klíč s sebou
- U hypoték s nastavitelnou sazbou bude datum resetování prvním dnem, kdy hypotéka začne sledovat nastavitelnou (pohyblivou) tržní sazbu.
- V den resetování je sazba nastavena podle předem stanoveného indexu plus rozpětí. Hypotéky s nastavitelnou sazbou jsou obvykle indexovány na LIBOR nebo na americkou státní pokladnu.
- Amortizační struktury hypoték s nastavitelnou sazbou jsou obvykle stejné jako u úvěrů s pevnou sazbou - jedinou změnou je úroková sazba.
Typy resetovacích dat
Hypotéky s nastavitelnou úrokovou sazbou jsou strukturovány s úrokem s pevnou úrokovou sazbou v prvních několika letech úvěru, po kterém následuje období s proměnlivou sazbou. V části půjček s pevnou úrokovou sazbou dlužníci platí pevnou sazbu se standardním splátkovým kalendářem. Platby jsou standardizovány tak, aby zahrnovaly jistinu a úrokovou sazbu.
Variabilní sazby
Jakmile investor dosáhne data resetování, je zbytek úvěru založen na variabilní sazbě. V části úvěru s proměnlivou sazbou bude úroková sazba dlužníka účtována spíše na základě plně indexované sazby než pevné sazby.
V počátečním schválení úvěru ARM stanoví upisovatel marži ARM, že dlužník bude účtován na základě jejich úvěrového profilu a podmínek půjčky. Marže ARM se přidá k indexované sazbě po datu resetování, aby se určil úrok z půjčky s proměnlivou úrokovou sazbou dlužníka.
U úvěrů s proměnlivou sazbou stanoví upisovatel také indexovanou sazbu. Indexovaná sazba je obvykle hlavní úrokovou sazbou banky, může však být také srovnávána s londýnskou mezibankovní nabídkovou sazbou (LIBOR) nebo sazbou americké státní pokladny. V části úvěru s proměnlivou sazbou se úrok dlužníka rovná indexované sazbě plus jejich marže ARM.
Část úvěru s proměnlivou sazbou u úvěru ARM se změní na základě struktury úvěru. Některé půjčky jsou strukturovány tak, aby resetovaly variabilní sazbu jednou ročně, zatímco jiné mají otevřenou variabilní sazbu, která se na trhu kdykoli mění. Věřitelé mají sofistikovanou technologii, která jim umožňuje sestavovat plány amortizace pro půjčky ARM zahrnující platby s pevnou i variabilní sazbou. Amortizační plán dlužníka bude upraven podle variabilní sazby úvěru a odpovídajícím způsobem budou vypočteny měsíční splátky.
Úvěrové produkty ARM
Úvěr 5/1 ARM bude mít datum resetování počínaje pěti lety po počáteční půjčce. Tato půjčka by platila úrok s pevnou úrokovou sazbou po dobu pěti let a poté by se nastavila na variabilní sazbu s následnými daty resetování ročně.
Půjčka ARM 2/28 by měla variabilní datum resetování dva roky po počátečních půjčkách. Tato půjčka by začala platit úroky s proměnlivou úrokovou sazbou k datu dvouletého vynulování, přičemž změny úrokové sazby se vyskytují kdykoli během zbývajících 28 let na základě změn podkladové indexované sazby.