Verizon je krádež za současnou cenu: Barclays

Akcie společnosti Verizon Communications Inc. (VZ) se v pondělí obchodovaly na vzestupné notě od týmu analytiků, kteří očekávají, že akcie v roce 2018 překonají tržby, vzrostly o 1, 6%. VZ uzavřel na 48, 66 USD a VZ meziročně posunul širší trh datum (YTD), pokles o zhruba 8, 1% ve srovnání s zhruba plochým během S&P 500 ve stejném období.

V pondělí tým analytiků společnosti Barclays upgradoval akcie telekomunikačního gigantu s nadváhou ze stejné váhy a očekával, že společnost začne upokojovat investory do druhé poloviny roku 2018. Analytik Amir Rozwadowski napsal, že „obavy o schopnost dopravce znovu poskytovat služby“ růst výnosů by se měl začít snižovat, protože vedení splňuje očekávání meziročního růstu do poloviny roku. “

Očekává, že podíl VZ získá více než 16% za 12 měsíců od pondělí blízko dosažení 56 $.

Pozitivní hodnoty současného ocenění „příliš slev“

„Zdá se, že současné úrovně oceňování nadměrně diskontují řadu faktorů, které by mohly zlepšit jeho trajektorii výnosů a penalizovat společnost za očekávané zvýšené investice 5G, přestože tato technologie funguje lépe, než se očekávalo, “ napsal analytik společnosti Barclays.

Zatímco Rozwadowski poznamenal, že Verizon a jeho vrstevníci v bezdrátovém prostoru bojovali v posledních 12 měsících kvůli obavám z zpomalení růstu účastnických poplatků a nové konkurence ze strany kabelových společností, tvrdí, že VZ je nejlevnější ze skupiny. Poznamenal, že akcie se obchodují s 10, 4krát konsensuálními výdělky za rok 2019, blízko spodního limitu svého rozsahu ocenění za posledních 12 měsíců. Skupina minulý týden získala další zásah, protože americké ministerstvo spravedlnosti požadovalo informace od všech čtyř hlavních bezdrátových dopravců v rámci antimonopolního vyšetřování.

Výnosy Q1 nad očekáváním

Akcie Verizon nadále získávají úterý, což představuje nárůst o 3, 3% v předprodeji, protože ulice potlesk výsledky za první čtvrtletí, které překonaly odhady konsensu. Podle Thomson Reuters dosáhl zisk 1, 17 USD na akcii z výnosu 31, 78 miliardy USD ve srovnání s očekáváním analytiků, že zisk na akcii (EPS) bude 1, 10 USD na 31, 25 miliardy USD. Meziroční růst zisků o 23% a skok v obratu o téměř 7% oproti minulému roku byl přičítán „solidnímu výkonu v bezdrátovém podnikání“, který v prvním čtvrtletí 2017 dosáhl zisku 4, 7% na 21, 9 miliardy USD. Čisté ztráty v připojených telefonech a tabletech byly kompenzovány ziskem 359 000 na jiných připojených zařízeních, jako jsou nositelná zařízení. Pokud jde o čisté přírůstky maloobchodních tarifních připojení představujících množství zákazníků uzavřených ve smlouvě, Verizon se vrátil z poklesu o 307 000 v předchozím čtvrtletí na nárůst o 1, 2 milionu v posledním čtvrtletí. (Viz také: 5G: Proč tradiční kabel mohl porazit Verizona, AT&T. )