Anualizovat
Roční počet znamená převést krátkodobý výpočet nebo kurz na roční kurz. Obvykle je investice, která přináší krátkodobou míru návratnosti, anualizována za účelem stanovení roční míry návratnosti, která zahrnuje složení nebo reinvestování úroků a dividend. Pomáhá anualizovat míru návratnosti, aby bylo možné lépe porovnat výkon jednoho zabezpečení proti druhému.
Klíč s sebou
- Anualizování lze použít k předpovědi finanční výkonnosti aktiva, cenného papíru nebo společnosti na příští rok.
- Chcete-li anualizovat číslo, vynásobte kratší dobu návratnosti počtem období, které tvoří jeden rok. Návratnost za jeden měsíc by byla vynásobena 12 měsíci, zatímco návratnost za čtvrtinu o čtyři čtvrtiny.
- Roční míra návratnosti nebo prognózy není zaručena a může se měnit v důsledku vnějších faktorů a tržních podmínek.
Pochopení annualizace
Když je číslo anualizováno, je to obvykle pro sazby kratší než jeden rok a zvažuje účinky sdružování. Anualizování lze použít k určení finanční výkonnosti aktiva, cenného papíru nebo společnosti.
Je-li číslo anualizováno, použije se krátkodobý výkon nebo výsledek k předpovědi výkonu na následujících dvanáct měsíců nebo jeden rok. Níže uvádíme několik nejčastějších příkladů využití anualizace.
Výkonnost společnosti
Roční výnos je podobný běhové sazbě, která označuje finanční výkonnost společnosti na základě současných finančních informací jako prediktor budoucí výkonnosti. Run rate funguje jako extrapolace současné finanční výkonnosti a předpokládá, že současné podmínky budou pokračovat.
Půjčky
Roční náklady na úvěrové produkty se často vyjadřují jako roční procentní sazba (APR). RPSN bere v úvahu všechny náklady spojené s půjčkou, jako jsou úroky a poplatky za původ, a převádí celkové náklady na roční sazbu, která je procentem z vypůjčené částky.
Úvěry na krátkodobé půjčky lze také ročně splácet. Úvěrové produkty, včetně půjček na výplatu a půjček na titul, účtují paušální poplatek za financování, jako je $ 15 nebo 20 $, aby si půjčili nominální částku na několik týdnů až měsíců. Na povrchu se poplatek 20 $ za jeden měsíc nezdá být přehnaný. Nicméně, anualizace čísla se rovná 240 USD a může být extrémně velká vzhledem k výši půjčky.
Chcete-li anualizovat číslo, vynásobte kratší dobu návratnosti počtem období, které tvoří jeden rok. Návratnost za jeden měsíc by byla vynásobena 12 měsíci, zatímco návratnost za čtvrtinu o čtyři čtvrtiny.
Daňové účely
Daňoví poplatníci ročně převedou daňové období kratší než jeden rok na roční období. Přepočet pomáhá výdělečně činným osobám vytvořit efektivní daňový plán a řídit veškeré daňové důsledky.
Například daňoví poplatníci mohou vynásobit svůj měsíční příjem 12 měsíci, aby určili svůj anualizovaný příjem. Anualizující příjem může daňovým poplatníkům pomoci odhadnout jejich efektivní daňovou sazbu na základě výpočtu a může být užitečné při rozpočtování jejich čtvrtletních daní.
Investice
Investice jsou každoročně anualizovány. Řekněme, že akcie za měsíc vrátily 1%. Roční míra návratnosti by se rovnala 12%, protože v jednom roce je 12 měsíců. Jinými slovy, vynásobíte kratší dobu návratnosti počtem období, které tvoří jeden rok. Měsíční návratnost by se vynásobila 12 měsíci.
Řekněme však, že investice vrátila 1% za jeden týden. Pro roční návratnost jsme vynásobili 1% počtem týdnů v jednom roce nebo 52 týdnech. Roční výnos by činil 52%.
Čtvrtletní míra návratnosti se pro účely srovnání často anualizuje. Akcie nebo obligace se mohou v Q1 vrátit 5%. Návratnost bychom mohli ročně vynásobit vynásobením 5% počtem období nebo čtvrtletí za rok. Investice by měla roční výnos 20%, protože v jednom roce jsou čtyři čtvrtiny (5% * 4 = 20%).
Zvláštní úvahy a omezení anualizace
Roční míra návratnosti nebo prognózy není zaručena a může se měnit v důsledku vnějších faktorů a tržních podmínek. Zvažte investici, která vrací 1% za jeden měsíc; jistota by se vrátila 12% ročně. Roční výnos akcií však nelze s velkou mírou jistoty předpovědět pomocí krátkodobé výkonnosti akcií.
Cenu akcií během roku může ovlivnit mnoho faktorů, jako je volatilita trhu, finanční výkonnost společnosti a makroekonomické podmínky. V důsledku toho by kolísání ceny akcií způsobilo, že by původní anualizovaná prognóza byla nesprávná. Například akcie by mohly vrátit 1% v prvním měsíci a vrátit -3% následující měsíc.
Porovnat poskytovatele investičních účtů Jméno Popis Zveřejnění inzerenta × Nabídky, které se objevují v této tabulce, pocházejí od partnerství, od nichž Investopedia dostává náhradu.