Můžete si koupit akcie průmyslového průměru Dow Jones (DJIA)?

Dow Jones Industrial Average (DJIA) je index odrážející průměrnou cenu 30 akcií zahrnutých do měření. Jelikož se jedná pouze o vypočítaný průměr, nemůžete investovat do samotného indexu. Existují však určité investiční produkty, které přinášejí podobné výsledky jako výkonnost indexu.

Můžete zakoupit akcie v každé ze 30 společností aktuálně zahrnutých v průmyslovém průměru Dow Jones. I když je to zdánlivě jednoduché, může to být nákladné, s cenou za akcii více než 100 USD pro mnoho společností, které jsou součástí. Poté musíte prodat společnosti, které jsou vyřazeny z indexu, a koupit náhradní společnosti, protože se Dow Jones pravidelně mění. Pro většinu investorů to není věrohodný způsob investování.

Místo toho hledejte indexové fondy spojené s Dow Jones nebo fondy obchodované na burze (ETF), které sledují index. Investování do těchto fondů vyžaduje mnohem menší počáteční peněžní výdaje a zároveň nabízí výkon, který odráží výkon Dow Jones. Například průmyslový průměr ETF (DIA) SPDR Dow Jones se obchoduje za zhruba 1/100 indexové ceny Dow Jones. Vaše investice se pohybuje téměř identickým procentem s indexem, nahoru nebo dolů. Některé fondy dokonce nabízejí příležitost hrát Dow Jones na medvědím trhu, jako je ProShares Short Dow 30 ETF (DOG). Tento fond se pohybuje v opačném směru od Dow Jones, takže na medvědím trhu si můžete koupit akcie DOG a vidět, jak se hodnota Dow Jones zvyšuje, když se hodnota Dow Jones zvyšuje. Bez ohledu na to, které si vyberete pro své portfolio, a bez ohledu na čas na trhu, tyto fondy dělají z vlastnictví dow Jones výkon dosažitelný.

Statistiky poradce

Russell Wayne, CFP®
Sound Asset Management Inc., Weston, CT

Nemůžete koupit akcie v průmyslovém průměru Dow Jones (DJIA), ale můžete si koupit fond obchodovaný na burze, který sleduje index a drží všech 30 akcií v poměru k jejich váhám v DJIA.

Zajímavou variantou této strategie je ETF, která sleduje strategii „Dogs of the Dow“ soustředěním pouze na 10 nejvýnosnějších akcií indexu, které jsou obvykle cenově nejvýhodnější. Historicky tato strategie přinesla v průběhu času působivé výnosy, ale existují i ​​víceletá období, ve kterých byla zaznamenána neuspokojivá výkonnost.

Jiný ETF používá pákový efekt (půjčování) k zajištění dvojnásobného denního výkonu DJIA, i když je to velmi riskantní, protože má také možnost dvojnásobnou ztrátu.