Náklady příštích období (DAC)
Odložené pořizovací náklady (DAC) se obvykle používají v pojišťovnictví, když společnost kryje prodejní náklady spojené s pořízením nového zákazníka po dobu trvání pojistné smlouvy.
Klíč s sebou
- Časové rozlišení pořizovacích nákladů (DAC) je, když společnost uhradí náklady spojené s pořízením nového zákazníka po dobu trvání pojistné smlouvy.
- Použití této metody účtování má tendenci snižovat napětí v prvním roce a produkuje plynulejší způsob výdělku.
- DAC je aktivován jako nehmotné aktivum, aby se náklady spojily s příslušnými výnosy.
- Společnosti mohou pouze odkládat náklady spojené s úspěšným umístěním nového podnikání a nemohou odepisovat veškeré náklady na back-office.
Pochopení odložených pořizovacích nákladů (DAC)
Pojišťovací společnosti čelí při vydávání nových obchodů velkým vstupním nákladům, včetně provizí za doporučení externím distributorům a makléřům, nákladů na upisování a léčebných nákladů. Tyto náklady mohou často překročit pojistné placené v prvních letech různých typů pojistných plánů.
Implementace DAC umožňuje pojišťovnám tyto náklady postupně rozdělovat, jakmile získávají příjmy. Použití této metody účtování má tendenci snižovat napětí v prvním roce a produkuje plynulejší způsob výdělku.
Od roku 2012 byli pojišťovny povinny dodržovat nové pravidlo Federální účetní standardy (FASB), „Účtování nákladů spojených s nabýváním nebo obnovováním pojistných smluv“ nebo ASU 2010-26. FASB umožňuje společnostem kapitalizovat tyto náklady a amortizovat je v průběhu času, což znamená, že jsou zaznamenávány spíše jako aktiva než náklady a mohou být spláceny postupně.
Důležité
DAC se v rozvaze považuje za aktivum a amortizuje se po dobu trvání pojistné smlouvy v souladu s obecně uznávanými účetními zásadami (GAAP).
FASB vyžaduje, aby společnosti amortizovaly zůstatky „na konstantní úrovni“ po očekávanou dobu trvání smlouvy. V případě neočekávaného ukončení smlouvy FASB rozhodne, že DAC musí být odepsán, ale nepodléhá testu na snížení hodnoty, což znamená, že aktivum není oceněno, aby zjistilo, zda stále stojí za částku uvedenou v rozvaze.
Amortizace DAC
DAC představuje „nevyčerpanou investici“ do vydaných pojistných smluv, a proto je kapitalizován jako nehmotné aktivum, aby náklady odpovídaly souvisejícím výnosům. V průběhu času se pořizovací náklady vykazují jako náklad, který snižuje aktivum DAC. Proces vykazování nákladů ve výkazu zisku a ztráty se nazývá amortizace a týká se amortizace nebo snížení aktiva DAC v průběhu několika let.
Amortizace vyžaduje základ, který určuje, kolik DAC by se mělo proměnit v náklady za každé účetní období. Amortizační základ se liší podle klasifikace Federálních účetních standardů (FAS):
- FAS 60 / 97LP - Prémie
- FAS 97 - Odhadovaný hrubý zisk (EGP)
- FAS 120 - odhadované hrubé marže (EGM)
Podle FAS 60 jsou předpoklady „zablokovány“ v otázce politiky a nelze je změnit. Podle FAS 97 a 120 jsou však předpoklady založeny na odhadech, které lze podle potřeby znovu upravit. Amortizace DAC používá jako základ odhadované hrubé marže a na DAC se použije úroková sazba na základě návratnosti investic.
Požadavky na odložené pořizovací náklady (DAC)
Před zavedením ASU 2010-26 byl DAC nejasně popsán jako náklady, které „se liší a jsou primárně spojeny s pořízením pojistných smluv.“ To vedlo společnosti k obtížnému úkolu interpretovat, které výdaje jsou způsobilé k odkladu a často vyvolaly široká škála pojišťoven, které kategorizují většinu svých nákladů jako DAC.
FASB později dospěl k závěru, že účetnictví DAC bylo zneužíváno a reagovalo poskytováním jasnějších pokynů. ASU 2010-26 byly doprovázeny dvěma důležitými změnami, které splňují kritéria kapitalizace:
- Společnosti mohou pouze odkládat náklady spojené s úspěšným umístěním nového podnikání, nikoli všechny náklady spojené s prodejem.
- Za aktivum DAC lze považovat pouze část nákladů na back-office přímo spojených s příjmy.
Příklady odložitelných nákladů zahrnují:
- Provize přesahující konečné provize
- Náklady na upisování
- Náklady na vydání politiky