Federální rezervní systém vás ovlivní více, než si myslíte

Federální rezervní systém, nezávislá centrální banka USA, každodenně ovlivňuje životy amerických občanů. Některé z jeho akcí se dotýkají blízko domova a jsou pečlivě sledovány a zkoumány, zatímco jiné jsou málo známé, ačkoli všechna jejich rozhodnutí působí na jednotlivce. Přestože se tento článek zaměří na vliv Federální rezervy na jednotlivce, je stručný popis výhodný. Pro podrobnější informace je její web velmi užitečný.

Kdo je Fed?

Federální rezervní fond, běžně nazývaný „Fed“, je součástí federální vlády USA, ale je nezávislou kanceláří, což znamená, že může rozhodovat bez souhlasu prezidenta nebo Kongresu a měl by být „prostý“ stranické politiky (i když jmenování pocházejí od prezidenta a jsou schváleny kongresem). Podle jejích webových stránek je cílem Fedu „podporovat udržitelný růst, vysokou úroveň zaměstnanosti, stabilitu cen, aby se zachovala kupní síla dolaru a mírné dlouhodobé úrokové sazby“. Plní svůj cíl čtyřmi základními povinnostmi: provádět měnovou politiku, dohlížet na banky, udržovat stabilitu finančního systému a poskytovat finanční služby bankovnímu systému.

Co to pro vás znamená

Fed jedná v zákulisí a dotýká se našich životů mnoha způsoby - zúčtováním kontroluje, zda převádíme peníze na zpracování elektronických převodů nebo plateb, které provádíme prostřednictvím našich online platebních účtů nebo když převádíme peníze z jednoho účtu na druhý. Ovlivňuje však také naše životy méně zřejmými způsoby.

První ze svých čtyř povinností - provádět měnovou politiku - je často diskutována v médiích, protože má široký dopad na schopnost jednotlivce nakupovat zboží nebo služby. Existuje několik ilustrací. Fed řídí nebo reguluje úrokové sazby, takže například pokud si chcete koupit dluhopis, ovlivňuje to, jakou sazbu dostanete zaplacenou a cenu dluhopisu, nebo pokud si chcete koupit dům, ovlivní hypoteční sazbu. Dosahuje toho několika způsoby, jedním z nich je snížení úrokové sazby účtované bankám. Když si banka půjčí peníze od Fedu, aby půjčila jednotlivcům, je-li úroková sazba, kterou banka potřebuje zaplatit, nižší, je pro banky levnější půjčit a budou účtovat nižší sazbu.

Podobně může ovlivnit schopnost společností najímat zaměstnance. Pokud Fed očekává hospodářské zpomalení a chce vytvořit více pracovních míst, může bankám poskytnout více peněz na půjčky podnikům, aby si mohly najmout. Nebo pokud věří, že spotřebitel (to jste vy a já) musíme utratit více peněz, aby podniky mohly vydělat více a najmout si více, pak může snížit úrokové sazby, takže půjčky na auta, půjčky na bydlení a úrokové sazby z kreditních karet jsou pro nás levnější .

Dvě z jejích dalších povinností se zaměřují na dohled a poskytování služeb bankám. Fed může změnit úroveň hotovostních rezerv, které jsou banky povinny udržovat, aby banky mohly půjčovat více či méně peněz. Stejně jako jejich regulace úrokových sazeb, změna úrovně hotovostních rezerv pomáhá jednotlivcům přístup k půjčkám na nákup automobilů nebo domů nebo na vysokou školu a podnikům, které kupují, z výhod s vyššími tržbami, což by se mělo promítnout do zvýšené ochoty a schopnosti najmout více lidí .

Na druhou stranu, Fed také sleduje banky, aby zajistil, že spořicí vklady jsou bezpečné a že banka nepřetěžuje sama sebe, aby nedocházelo k hotovosti.

Jeho konečného cíle, kterým je udržení stability finančního systému, lze dosáhnout zvýšením nebo snížením peněžní zásoby. Příkladem je situace, kdy Fed nakupuje cenné papíry na trhu, například americké státní dluhopisy, což zvyšuje množství peněz v oběhu. Pokud je množství peněz příliš velké a inflace začíná stoupat, vláda může snížit nákupní aktivitu nebo zvýšit sazby, což ve skutečnosti vytlačí spotřebitelské výdaje a půjčky. To je jeden z tahů, které musí Fed projít - úroveň „tisku“ peněz (nabídka peněz v oběhu). Zvýšení nabídky se může zpočátku cítit dobře pro spotřebitele, ale to nejsou všichni štěňata a růže dlouho; tam je nevýhoda všech těchto peněz tisk! Čím více je zásobování dolarů v oběhu, tím méně stojí za to, takže čím méně zboží můžeme koupit se stejným množstvím peněz (jinými slovy, nákup stejného zboží vyžaduje více dolarů).

Sečteno a podtrženo

Finanční zpravodajové se rádi soustředí na činnost Fedu. Ale to, co Fed dělá, opravdu záleží na jednotlivcích a jejich schopnosti udržovat zaměstnání a nakupovat zboží a služby. Když se finanční systém stane neudržitelným, účinky okamžitě pocítí všichni spotřebitelé a práce Fedu zajistit, aby vše fungovalo v rámci kontrolované rovnováhy, se stane prvořadým pro udržení dobře fungující a efektivní ekonomiky.