Zajímá vás investice v Africe? Tady je jak
Cesta Afriky od doby, kdy byla označena jako „Beznadějný kontinent“ na obálce The Economist v květnu 2000 až v prosinci 2011, kdy stejná publikace na její obálku uvedla „Afrika Rising“ (a poté „Aspiring Africa“ v březnu 2013)) bylo nic jiného než nuda. Afrika se stala nejnovější destinací pro investory na rozvíjejících se trzích. Podle Světového ekonomického fóra byla od roku 2000 „polovina z nejrychleji rostoucích ekonomik světa v Africe“. Ghana a Etiopie vykázaly v roce 2018 růst reálného HDP přes 8%.
(Více viz: Proč byste měli právě teď věnovat pozornost Africe.)
Obrovské přírodní zdroje
Africký kontinent je neuvěřitelně bohatý na přírodní zdroje. Má obrovské nevyužité zásoby zemního plynu a ropy (10% světových zásob) a převážně nevyužitou vodní energii. Je domovem obrovských zásob zlata, platiny, uranu, železné rudy, mědi a diamantů. V současné době se obdělává pouze 10% orné půdy v Africe, přesto však drží kolem 60% světové obdělávatelné půdy. Afrika se tak stala magnetem pro přímé zahraniční investice (FDI).
Afrika má také výhodu velké a relativně levné vzdělané pracovní síly. Kontinent prochází demografickou transformací, jejímž tématem je mládež; v jejich 20 a 30 letech je velmi vysoký podíl Afričanů s menším počtem závislých - starých i mladých -, které se budou hrát v příštím desetiletí.
(Více viz: Demografické trendy a důsledky pro investice .)
Z hlediska správy věcí veřejných existuje stabilita; země, které byly svědky strašných období nepokojů, se objevily jako příběhy o úspěchu. Existují lepší politiky, obchod se zlepšil a stejně tak i podnikatelské prostředí.
Podle Světového ekonomického fóra bude do roku 2030 více než 40% Afričanů patřit do střední nebo vyšší třídy a bude vyšší poptávka po zboží a službách. V roce 2030 se očekává, že spotřeba domácností dosáhne 2, 5 bilionu USD, což je více než dvojnásobek spotřeby v roce 2015 na 1, 1 bilionu USD.
Hodně z toho 2, 5 bilionu USD bude vynaloženo ve třech zemích: Nigérii (20%), Egyptu (17%) a Jižní Africe (11%). Alžírsko, Angola, Etiopie, Ghana, Keňa, Maroko, Súdán a Tunisko však přitahují společnosti usilující o vstup na nové trhy. Odvětví, která v příštích 30 letech očekávají největší růst, jsou potraviny a nápoje, vzdělávání a doprava, bydlení, spotřební zboží, pohostinství a rekreace, zdravotnictví, finanční služby a telekomunikace.
Akcie Zrcadlo ekonomiku
Subsaharská Afrika má kolem 29 burz zastupujících 38 zemí, včetně dvou regionálních burz. Tyto burzy mají mnoho rozdílů, pokud jde o jejich velikost a objem obchodování. Tento kontinent má hrst prominentních burz a mnoho nových i malých burz, které se vyznačují malým objemem obchodování a malým množstvím kotovaných akcií. Všechny země vyvíjejí úsilí o posílení svých výměn zlepšením vzdělání a důvěry investorů, zlepšením přístupu k fondům a zpřehledněním a standardizováním postupů. Níže uvedená tabulka ukazuje výnosy vybraných burz v subsaharské Africe ( seřazené podle abecedy ) upravené o dolar (k 31. říjnu 2018).
| AKCIOVÝ TRH | 1M | 1R | 3R | 5R | 10R | YTD |
|---|---|---|---|---|---|---|
| Botswana Stock Exchange | -1, 2% | -13, 6% | -24, 9% | -28, 7% | -31, 0% | -18, 5% |
| BRVM | -10, 4% | -25, 2% | -39, 7% | -28, 7% | -18, 2% | -31, 0% |
| Burza cenných papírů Dar es Salaam | -2, 2% | -4, 0% | -18, 5% | -21, 5% | 9, 0% | -15, 8% |
| Egyptská burza | -9, 7% | -9, 0% | -20, 9% | N / A | N / A | -12, 3% |
| Burza cenných papírů v Ghaně | -6, 0% | 8, 9% | 10, 3% | -38, 8% | N / A | 3, 5% |
| Burza cenných papírů v Johannesburgu | -10, 0% | -19, 4% | -15, 3% | -26, 4% | 58, 3% | -31, 0% |
| Burza cenných papírů Lusaka | -0, 5% | -13, 7% | -3, 8% | -51, 3% | -37, 3% | -16, 1% |
| Burza cenných papírů Malawi | -3, 0% | 33, 1% | 31, 8% | 18, 3% | N / A | 28, 0% |
| Burza cenných papírů Nairobi | -4, 5% | -9, 2% | 5, 2% | -9, 1% | 73, 1% | -14, 5% |
| Namibijská burza | -2, 4% | 1, 1% | 20, 5% | 30, 2% | 171, 8% | -12, 6% |
| Nigerijská burza | -1, 1% | -12, 2% | -39, 0% | -62, 2% | -71, 7% | -15, 8% |
| Burza cenných papírů Rwanda | -2, 5% | -4, 6% | -36, 4% | N / A | N / A | -6, 5% |
| Burza Mauricia | 0, 3% | 1, 9% | 23, 7% | -1, 9% | 61, 3% | 0, 1% |
| Burza cenných papírů Uganda | -3, 4% | 1, 7% | -8, 9% | -26, 7% | 32, 9% | -13, 4% |
| Burza cenných papírů v Zimbabwe | 28, 9% | -0, 6% | 291, 4% | 144, 2% | N / A | 58, 1% |
| S & P500 | -6, 9% | 5, 3% | 30, 4% | 54, 4% | 184, 2% | 1.4 |
Zdroj: investinginafrica.com
Jak investovat?
Africké akciové trhy přicházejí s různými příchutěmi a vyžadují hluboké porozumění pro výběr vhodné burzy. Investování prostřednictvím podílového fondu nebo fondu obchodovaného na burze (ETF) je lepší sázka pro malé investory, kteří chtějí ochutnat trochu subsaharské Afriky.
Přímý přístup
Přímý přístup k africkým akciím je otevření místního makléřského účtu. To může být trochu složitější, protože investoři potřebují užší výběr akcií i burzy cenných papírů. Některé z makléřských společností, které obstarávají zahraniční investory, kteří mají zájem o jedinou zemi, zahrnují:
Tanzanie: Orbit Securities, Vertex Securities;
Keňa: Faida Investment Bank;
Ghana: CAL Brokers, FirstBanc Brokerage Services a Stanbic Bank Ghana Brokerage
Nigérie: Zenith Securities, Meristem and Cowry Securities;
Zimbabwe: EFE Securities a Lynton Edwards;
Jižní Afrika: Nedbank Online Trading a Sanlam iTrade.
Některé z pozoruhodných společností na různých burzách jsou KenolKobil Ltd., Dangote Cement PLC, CRDB Bank, Národní mikrofinanční banka (NMB), Africká aliance, Bank of Kigali, Bralirwa Ltd., Akciová banka, KCB Bank, ARM Cement, Ecobank, UBA Plc, CIC Insurance, Britam, Courteville Business Solutions PLC a Naspers Ltd.
ETF a podílové fondy
Investování přes ETF a podílové fondy přichází s vestavěnou výhodou snadnosti (obchodované na amerických burzách), diverzifikace a profesionálního řízení. Některé z předních jsou:
- Market vektory Africa Index ETF (AFK), který sleduje některé z největších a nejlikvidnějších zásob v Africe. Vlastní asi 114 zásob a má přidělení zemí Egyptu (21, 4%), Jižní Africe (20, 7%), Nigérii (15%), Velké Británii (12, 6%) a Maroku (6, 6%).
- Společnosti SPDR S&P Middle East & Africa ETF (GAF) je přiděleno 78, 39% Jižní Africe, poté Spojené arabské emiráty (8, 23%), Katar (7, 72%), Egypt (3, 97%) a Maroko (1, 61%).
- Index iShares MSCI South Africa (EZA) je přidělován 99, 5% středně velkým a velkým společnostem v Jihoafrické republice v oblasti finančních, spotřebitelských a telekomunikačních služeb.
- Index tržních vektorů Egypt ETF (EGPT) umožňuje přístup do Egypta, třetí největší ekonomiky v Africe, s alokací přibližně 85%. Zbytek je rozšířen k geografické diverzifikaci napříč Lucemburskem, Kanadou a Irskem.
- Globální index X X Nigérie ETF (NGE) se zaměřuje na Nigérii s finančními sektory, spotřebitelskými sponkami, energií, materiály a průmysly jako špičkovými sektory.
- Cloud Atlas Big50 ex-SA ETF (AMIB50: SJ) je ETF se sídlem v Jižní Africe. Fond obchodovaný na burze investuje do 50 reprezentativních společností na africkém kontinentu, s výjimkou Jihoafrické republiky, prostřednictvím 15 afrických burz.
Mezi podílové fondy, které investují v Africe, patří Fond Alquity Africa (ALQAFBG: LX), Investec Pan Africa (INVPNAS: GU), Neptun Investment Funds II - Neptun Africa Fund (NEPAFRB: LN), JPM Africa Equity (JPMAACU: LX), Commonwealth. Africký fond (CAFRX) a Nil Panafrický fond A (NAFAX).
ADR
Americké depozitní příjmy (ADR) jsou pro investory ve Spojených státech dobrý způsob, jak si vybrat americké africké akcie obchodovat na amerických burzách. Mnoho z nich jsou hry přírodních zdrojů, jako jsou AngloGold Ashanti (AU), DRD Gold (DRD), Gold Fields (GFI), Harmony Gold (HMY), Randgold (GOLD), Sibanye Gold a Sasol (SSL). Všechny výše zmíněné společnosti se těží, s výjimkou Sasolu, který se zabývá ropou a plynem. Kromě toho je MiX Telematics (MIXT) v oboru logistických technologií. Existuje širší vesmír afrických akcií, které obchodují na růžových listech nebo na mimoburzovním trhu (OTC). Růžové listy jsou méně regulované a obchodují se v tenkých objemech.
Sečteno a podtrženo
Afrika má stále co bojovat. Častými problémy jsou politické a sociální nepokoje, nedostatek infrastruktury a chudoba. Větší obrázek však ukazuje pokrok kontinentu; v bankovních systémech stále více existuje politická stabilita, hospodářský růst a pokrok, s lepším účetnictvím a transparentností. Od rostoucí střední třídy roste poptávka a místní společnosti se zaplňují, které je třeba rozšiřovat. Nikdo nemůže přesně odhadnout trajektorii růstu, ale subsaharská Afrika je připravena na růst.
Zveřejnění: Autor v době, kdy byl napsán, neměl žádné z uvedených akcií / fondů.
Porovnat poskytovatele investičních účtů Jméno Popis Zveřejnění inzerenta × Nabídky, které se objevují v této tabulce, pocházejí od partnerství, od nichž Investopedia dostává náhradu.