Skalpování
Skalpování je obchodní strategie zaměřená na profitování z drobných změn cen akcií. Obchodníci, kteří implementují tuto strategii, umístí kdekoli od 10 do několika stovek obchodů v jeden den s přesvědčením, že malé pohyby v ceně akcií je snazší chytit než ty velké; obchodníci, kteří implementují tuto strategii, jsou známí jako skalpel. Mnoho malých zisků se může snadno spojit s velkými zisky, pokud se použije přísná strategie odchodu, aby se zabránilo velkým ztrátám.
Klíč s sebou
- Skalpování je obchodní strategie, ve které obchodníci profitují z malých změn cen akcií.
- Při provádění skalpování se spoléhá na technickou analýzu, jako jsou svícnové mapy a MACD.
Základy skalpování
Skalpování využívá větší velikosti pozic pro menší zisky z ceny v nejkratší době držení. Provádí se intradenně. Hlavním cílem je koupit nebo prodat několik akcií za nabídkovou cenu - nebo se zeptat - a poté je rychle prodat o několik centů výše nebo níže za účelem zisku. Doby výdrže se mohou lišit od sekund do minut, v některých případech až do několika hodin. Pozice je uzavřena před koncem celkové relace obchodování na trhu, která může trvat až 20:00 EST.
Vlastnosti skalpování
Skalpování je rychlá aktivita pro obratné obchodníky. Vyžaduje přesné načasování a provedení. Scalpers využívají denní kupní sílu 4 až 1 marže, aby maximalizovali zisky s největším podílem v nejkratší době držení. To vyžaduje zaostření na menší časové intervaly, jako například na minutové a pětiminutové svícny. Běžně se používají ukazatele hybnosti, jako jsou stochastické, klouzavé průměrné konvergenční divergence (MACD) a index relativní síly (RSI). Ukazatele cenových grafů, jako jsou klouzavé průměry, Bollingerovy pásy a otočné body, se používají jako referenční body pro cenovou podporu a úrovně odporu.
Skalpování vyžaduje, aby byl kapitál vlastního účtu větší než minimální 25 000 USD, aby nedošlo k porušení pravidel obchodníka se vzorovým dnem (PDT). Marža je nutná k provádění obchodů s krátkým prodejem.
Scalpers kupují nízké a prodávají vysoké, kupují vysoké a prodávají vyšší, nebo krátké vysoké a pokrývají nízké, nebo krátké nízké a pokrývají nižší. Mají tendenci využívat úroveň 2 a čas prodejních oken k směrování objednávek k nejlikvidnějším tvůrcům trhu a ECN k rychlému provedení. Provedení stylu point-and-click prostřednictvím okna Level 2 nebo předprogramovaných klávesových zkratek je nejrychlejší metodou pro nejrychlejší výplně objednávek. Skalpování je čistě založeno na technické analýze a krátkodobých výkyvech cen. Vzhledem k rozsáhlému využívání pákového efektu je skalpování považováno za vysoce rizikový styl obchodování.
Mezi běžné chyby, které scalpers dělají, patří špatné provedení, špatná strategie, nepřijímání stop-stop, nadměrné zadlužení, pozdní vstupy, pozdní východy a nadměrné obchodování. Skalpování generuje vysoké provize kvůli vysokému počtu transakcí. Struktura stanovování provizí za akcii je pro scalpery výhodná, zejména pro ty, kteří mají sklon k zmenšování menších kusů do a z pozic.
Psychologie za skalpováním
Skalpel musí být disciplinovaný a musí se držet svého obchodního režimu velmi pečlivě. Každé rozhodnutí, které je třeba učinit, by mělo být učiněno s jistotou. Měřítka by však měla být také velmi flexibilní, protože tržní podmínky jsou velmi plynulé a pokud obchod nechodí tak, jak se očekávalo, budou muset situaci co nejrychleji napravit, aniž by způsobily příliš velkou ztrátu.
Příklad skalpování
Předpokládejme, že obchodník využívá skalpování k zisku z pohybů cen pro akcie ABC obchodování za 10 USD. Obchodník nakoupí a prodá masivní tranši akcií ABC, řekněme 50 000, a prodá je během příhodných cenových pohybů malých částek. Mohou se například rozhodnout kupovat a prodávat v přírůstcích cen 0, 05 USD, což přináší malé zisky, které se na konci dne sčítají, protože nakupují a prodávají hromadně.
Porovnat poskytovatele investičních účtů Jméno Popis Zveřejnění inzerenta × Nabídky, které se objevují v této tabulce, pocházejí od partnerství, od nichž Investopedia dostává náhradu.