Definice hypotéky s proměnlivou sazbou
Hypotéka s proměnlivou úrokovou sazbou je typ úvěru na bydlení, ve kterém není stanovena úroková sazba. Místo toho budou úrokové platby upraveny na úrovni nad určitou referenční hodnotou nebo referenční sazbou (například LIBOR + 2 body). Věřitelé mohou dlužníkům nabídnout úrok s proměnlivou úrokovou sazbou po dobu trvání hypotečního úvěru. Mohou také nabídnout hypotéku s nastavitelnou sazbou, která zahrnuje fixní i variabilní sazbu, která se periodicky resetuje.
Základy hypotéky s proměnlivou sazbou
Hypotéka s proměnlivou sazbou se liší od hypotéky s pevnou sazbou v tom, že sazby během určité části trvání úvěru jsou strukturovány jako variabilní. Věřitelé nabízejí hypoteční úvěrové produkty s variabilní sazbou i s nastavitelnou sazbou s rozdílnou strukturou variabilní sazby.
Obecně mohou věřitelé nabídnout vypůjčovatelům buď amortizační nebo nemortalizující půjčky, které zahrnují různé úrokové struktury s proměnlivou sazbou. Půjčky s proměnlivou sazbou jsou obvykle preferovány dlužníky, kteří věří, že sazby v průběhu času klesnou. V prostředí klesajících sazeb mohou dlužníci využít klesajících sazeb bez refinancování, protože jejich úrokové sazby klesají s tržní sazbou.
Úrok z variabilní sazby
Variabilní sazby jsou strukturovány tak, aby zahrnovaly indexovanou sazbu a variabilní sazbu. Pokud je dlužníkovi účtována variabilní sazba, bude mu přiděleno rozpětí v upisovacím procesu. Většina hypoték s proměnlivou sazbou zaplatí plně indexovanou sazbu, která je založena na indexované sazbě plus marži.
Někteří dlužníci se mohou kvalifikovat na zaplacení pouze indexované sazby, která může být účtována dlužníkům s vysokou úvěrovou kvalitou v půjčce s proměnlivou sazbou. Indexované sazby jsou obvykle srovnávány s hlavní sazbou věřitele; lze jej však také srovnávat s LIBOR. Sazby státní pokladny. Úvěr s proměnlivou sazbou bude účtovat úroky dlužníka, které kolísají se změnami indexované sazby.
Úvěry s proměnlivou sazbou na celou dobu trvání
Úvěry s proměnlivou úrokovou sazbou po celou dobu trvání půjčky budou dlužníkům účtovat úroky s proměnlivou sazbou. U půjčky s proměnlivou sazbou bude úroková sazba dlužníka založena na indexované sazbě a jakékoli požadované marži. Úroková sazba z úvěru se může kdykoli během trvání úvěru pohybovat.
Příklad hypotéky s proměnlivou sazbou: Hypoteční úvěry s nastavitelnou sazbou (ARM)
Hypoteční úvěry s nastavitelnou sazbou (ARM) jsou běžným typem hypotečního úvěru s proměnlivou sazbou nabízeného hypotečními úvěry. Tyto půjčky účtují dlužníkovi pevnou úrokovou sazbu v prvních několika letech půjčky, po níž následuje variabilní úroková sazba.
Podmínky půjčky se budou lišit v závislosti na nabídce produktů. Například v případě půjčky ARM 2/28 by dlužník zaplatil dva roky úroku s pevnou úrokovou sazbou a následně 28 let s proměnlivým úrokem, který se může kdykoli změnit.
V případě půjčky ARM 5/1 by dlužník platil za prvních pět let úrok s fixní úrokovou sazbou s úrokem s proměnlivou úrokovou sazbou, zatímco u půjčky s proměnlivou úrokovou sazbou 5/1 by se každý rok na základě plně indexovaná sazba v době data resetování.