Denní obchodník
Denní obchodník je obchodník, který provádí velké množství krátkých a dlouhých obchodů, aby vydělával na vnitrodenních tržních akcích. Cenová akce je výsledkem dočasné neefektivnosti nabídky a poptávky způsobené nákupem a prodejem aktiva.
Klíč s sebou
- Denní obchodníci jsou obchodníci, kteří provádějí vnitrodenní strategie pro zisk z cenových změn pro dané aktivum.
- Denní obchodníci používají širokou škálu technik, aby vydělávali na tržní neefektivnosti.
- Denní obchodování může být lukrativním závazkem, ale také přichází s vysokým stupněm rizika a nejistoty.
Co je denní obchodování?
Základy obchodníka dne
K tomu, abyste se stali jednodenním obchodníkem, se nevyžaduje žádná zvláštní kvalifikace. Místo toho jsou obchodníci klasifikováni na základě frekvence jejich obchodování. FINRA a NYSE klasifikují jednodenní obchodníky na základě toho, zda během pětidenního období obchoduje čtyřikrát nebo vícekrát, pokud počet denních obchodů je více než 6% z celkové obchodní činnosti zákazníka během tohoto období nebo makléřské / investiční společnosti pokud si otevřel účet, považuje ho za jednodenního obchodníka. Denní obchodníci podléhají požadavkům na udržování kapitálu a marže.
Jednodenní obchodník často uzavírá všechny obchody před koncem obchodního dne, aby nedržel otevřené pozice přes noc. Účinnost obchodníků za den může být omezena šířením nabídky a poptávky, obchodními provizí, jakož i náklady na zpravodajské kanály v reálném čase a analytický software. Úspěšné denní obchodování vyžaduje rozsáhlé znalosti a zkušenosti. Denní obchodníci používají různé metody k obchodním rozhodnutím. Někteří obchodníci používají počítačové obchodní modely, které využívají technické analýzy k výpočtu příznivých pravděpodobností, zatímco někteří obchodují podle svého instinktu.
Jednodenní obchodník se primárně zabývá charakteristikami cenové akce akcie. To je na rozdíl od investorů, kteří používají základní data k analýze dlouhodobého růstového potenciálu společnosti při rozhodování, zda koupit, prodat nebo držet své akcie.
Cenová volatilita a průměrný denní rozsah jsou pro denního obchodníka kritické. Cenný papír musí mít dostatečný pohyb cen pro denního obchodníka, aby dosáhl zisku. Objem a likvidita jsou také zásadní, protože rychlé a rychlé uzavření obchodů je zásadní pro zachycení malých zisků na obchod. Cenné papíry s malým denním rozpětím nebo lehkým denním objemem by nebyly pro jednodenního obchodníka zajímavé.
Techniky denního obchodníka
Denní obchodníci jsou naladěni na události, které způsobují krátkodobé pohyby na trhu. Obchodování se zprávami je populární technika. Plánovaná oznámení, jako je ekonomická statistika, podnikové příjmy nebo úrokové sazby, podléhají tržním očekáváním a tržní psychologii. Trhy reagují, když tato očekávání nejsou splněna nebo jsou překročena, obvykle náhlými významnými pohyby, z nichž mohou těžit denní obchodníci.
Další obchodní metoda je známá jako ztráta mezery na otevřeném prostranství. Když otevírací cena ukáže mezeru od předchozího dne, je pozice v opačném směru mezery známa jako ztráta mezery. Pro dny, kdy neexistují žádné zprávy nebo neexistují mezery, brzy ráno se obchodníci budou dívat na obecný směr trhu. Pokud očekávají, že se trh posune nahoru, koupí si cenné papíry, které vykazují sílu, když se jejich ceny sníží.
Pokud trh klesá, zkrátí by cenné papíry, které vykazují slabost, když se jejich ceny odrazí. Většina nezávislých obchodníků má krátké dny a pracuje dvě až pět hodin denně. Často budou cvičit simulované obchody několik měsíců, než začnou živě obchodovat. Sledují své úspěchy a neúspěchy ve srovnání s trhem a jejich cílem je poučit se ze zkušeností.
Výhody a nevýhody denního obchodování
Nejvýznamnější výhodou denního obchodování je to, že pozice nejsou ovlivněny možností negativních nočních zpráv, které mají potenciál významně ovlivnit cenu cenných papírů. Mezi tyto zprávy patří zásadní ekonomické zprávy a zprávy o výdělcích, jakož i upgrady a downgradery brokerů, ke kterým dochází buď před otevřením trhu nebo po jeho uzavření.
Obchodování na vnitrodenním základě nabízí několik dalších klíčových výhod. Jednou z výhod je schopnost používat přísné příkazy k zastavení ztráty - jedná se o zvýšení ceny zastavení, aby se minimalizovaly ztráty z dlouhé pozice. Další zahrnuje zvýšený přístup k marži - a tedy větší pákový efekt. Denní obchodování také poskytuje obchodníkům více příležitostí k učení.
S každou stříbrnou podšívkou jsou však také bouřkové mraky. Nevýhody denního obchodování zahrnují nedostatek času na to, aby bylo možné pozorovat nárůst zisku, v některých případech vůbec zisk, a zvýšené náklady na provize v důsledku častějšího obchodování, které odčerpává ziskové marže, které obchodník může očekávat.
Klady
- Pozice se obvykle uzavírají na konci každého dne a nejsou tak ovlivněny rizikem z nočních zpráv nebo pohybů makléřů mimo pracovní dobu.
- Úzké příkazy k zastavení ztráty mohou chránit pozice před extrémními pohyby.
- Pravidelní obchodníci mají přístup ke zvýšenému pákovému efektu a nižším provizím.
- Četné obchody zvyšují praktické zkušenosti s učením.
Nevýhody
- Časté obchody znamenají vícenásobné provize.
- Některá aktiva jsou neomezená, například podílové fondy.
- Možná nebude dost času na to, aby pozice dosáhla zisku, než bude uzavřena.
- Ztráty se mohou rychle zvyšovat, zejména pokud se marže používá k financování nákupů. Maržová volání jsou skutečným rizikem.