Pivotní strategie pro Forex obchodníky

Po mnoho let používají obchodníci a tvůrci trhu pivotní body k určení kritické úrovně podpory a / nebo odporu. Pivoty jsou také velmi populární na devizovém trhu a mohou být velmi užitečným nástrojem pro obchodníky s omezeným dosahem k identifikaci vstupních míst a pro obchodníky s trendem a obchodníky s útěkem, aby zjistili klíčové úrovně, které je třeba rozbít, aby se kvalifikovali jako vypuknout.

V tomto článku si vysvětlíme, jak se počítají pivotní body, jak je lze aplikovat na devizový trh a jak je lze kombinovat s dalšími ukazateli pro vývoj dalších obchodních strategií.

Výpočet bodů otáčení

Podle definice je otočný bod bodem otáčení. Ceny použité pro výpočet pivotního bodu jsou vysoké, nízké a závěrečné ceny cenného papíru v předchozím období. Tyto ceny se obvykle berou z denních grafů akcií, ale pivotní bod lze také vypočítat pomocí informací z hodinových grafů. Většina obchodníků upřednostňuje odebírat čepy, stejně jako úrovně podpory a rezistence, mimo denní grafy a poté je aplikovat na intraday grafy (tj. Každou hodinu, každých 30 minut nebo každých 15 minut). Pokud je pivotní bod vypočítán pomocí cenových informací z kratšího časového rámce, má to tendenci snižovat jeho přesnost a význam.

Výpočet učebnice pro otočný bod je následující:

Středový otočný bod (P) = (vysoký + nízký + zavřít) / 3

Z tohoto otočného bodu jsou pak vypočteny úrovně podpory a odporu, které jsou uvedeny ve vzorcích níže.

• Podpora a odolnost první úrovně:

První odpor (R1) = (2 * P) - nízká

První podpora (S1) = (2 * P) - vysoká

• Druhá úroveň podpory a odporu se počítá takto:

Druhá odolnost (R2) = P + (R1-S1)

Druhá podpora (S2) = P - (R1- S1)

Výpočet dvou úrovní podpory a odporu je běžnou praxí, ale není neobvyklé odvodit třetí úroveň podpory a odporu. ( Poznámka: podpora a odpory třetí úrovně jsou příliš esoterické na to, aby byly užitečné pro účely obchodních strategií.) Je také možné ponořit se hlouběji do analýzy pivotních bodů; například někteří obchodníci překračují tradiční úrovně podpory a odolnosti a také sledují střed mezi těmito úrovněmi.

Použití kontingenčních bodů na devizovém trhu

Obecně řečeno, otočný bod je považován za primární podporu nebo úroveň odporu. Následující graf je třicetiminutový graf měnového páru GBP / USD s pivotními úrovněmi vypočtenými pomocí denních vysokých, nízkých a blízkých cen.

Obrázek 1. Tento graf ukazuje běžný den na devizovém trhu. Cena hlavního měnového páru (GBP / USD) má tendenci kolísat mezi úrovní podpory a odporu určenou výpočtem pivotního bodu. Oblasti zakroužkované v grafu jsou dobrým příkladem důležitosti přestávky nad těmito úrovněmi.

Význam devizového trhu se otevírá v klíčových bodech

Na devizovém trhu jsou tři trhy: americký otevřený, ke kterému dochází přibližně 8:00 EDT, evropské otevřené, které se koná ve 2:00 EDT, a asijské otevřené, které se objevuje v 19:00 EDT.

Při obchodování na devizovém trhu vidíme také to, že k rozsahu obchodování pro relaci obvykle dochází mezi bodem otáčení a první úrovní podpory a odporu, protože tento rozsah hraje mnoho obchodníků. Na obrázku 2 (níže), graf měnového páru USD / JPY, můžete vidět v oběžných oblastech, že ceny zpočátku zůstávaly uvnitř bodu otáčení a první úrovně odporu, přičemž čep sloužil jako podpora. Jakmile byl pivot zlomen, ceny se posunuly níže a zůstaly převážně uvnitř pivotu a první podpůrné zóny.

Obrázek 2. Tento graf ukazuje příklad síly podpory a odporu vypočtené pomocí výpočtů otáček

Jedním z klíčových bodů, které je třeba pochopit při obchodování pivotních bodů na devizovém trhu, je to, že k přerušení trhu dochází kolem jednoho z trhů. Důvodem je okamžitý příliv obchodníků vstupujících na trh současně. Tito obchodníci jdou do kanceláře, podívají se, jak se ceny obchodují přes noc a jaká data byla zveřejněna, a poté odpovídajícím způsobem upravují svá portfolia. Během tišších časových období, například mezi americkým zavřením (4 PM EDT) a asijským otevřením (7 PM EDT) (a někdy i během asijské relace, která je nejtišší obchodní relací), mohou ceny zůstat omezeny na hodiny mezi úroveň otáčení a buď úroveň podpory nebo odporu. To poskytuje ideální prostředí pro obchodníky s omezeným dosahem.

Dvě strategie využívající otočné body

Mnoho základů může být vyvinuto s využitím pivotní úrovně jako základny, ale přesnost použití pivotních linií se zvyšuje, když lze také identifikovat japonské formace svícnů. Například, pokud se ceny obchodovaly pod centrálním pivotem (P) po většinu sezení a poté vzrostly nad pivot a současně vytvářely obrácenou formaci (jako je střelecká hvězda, Doji nebo visící muž), můžete prodat krátce v očekávání cena obnovující obchodování zpět pod pivotní bod.

Dokonalý příklad je znázorněn na obrázku 3 (níže), 30minutový graf USD / CHF. USD / CHF zůstal po většinu asijských obchodních relací v rozmezí mezi první podpůrnou zónou a pivotní úrovní. Když Evropa vstoupila na trh, obchodníci začali brát vyšší USD / CHF, aby se dostali nad centrální pivot. Býci ztratili kontrolu, když se druhá svíčka stala formací Doji.

Ceny se pak začaly vracet zpět pod centrální čep a strávit dalších šest hodin mezi centrálním čepem a první podpůrnou zónou. Obchodníci, kteří sledovali tuto formaci, mohli prodat USD / CHF ve svíčce hned po formaci doji, aby využili zisk alespoň 80 pips v hodnotě mezi otočným bodem a první úrovní podpory.

Obrázek 3. Tento graf ukazuje otočný bod, který se používá ve spolupráci se svíčkovým vzorem pro předpovídání zvrácení trendu. Všimněte si, jak byl sestup zastaven druhou úrovní podpory.

Další strategií, kterou obchodníci používají, je hledat ceny, které se budou řídit pivotní úrovní, a proto tuto úroveň validují jako solidní podpůrnou nebo odporovou zónu. V tomto typu strategie hledáte cenu, která by narušila úroveň pivotů, obrátila a poté trend zpět k úrovni pivotů. Pokud cena projde bodem otáčení, je to známkou toho, že úroveň pivotu není příliš silná, a proto je méně užitečná jako obchodní signál. Pokud však ceny váhají kolem této úrovně nebo ji „ověřují“, pak je úroveň otáček významnější a naznačuje, že posun dolů je skutečný zlom, což naznačuje, že může dojít k pokračování.

15minutový graf GBP / CHF na obrázku 4 (níže) ukazuje příklad cen „poslouchajících“ pivotní linii. Z velké části byly ceny nejprve omezeny na střední a pivotní úroveň. Na evropském open (2 AM EDT) se GBP / CHF shromáždily a překonaly pivotní úroveň. Ceny se pak stáhly zpět na pivotní úroveň, držely ji a pokračovaly v rally znovu. Úroveň byla znovu testována těsně před otevřením amerického trhu (7:00 EDT), kdy měli obchodníci zadat objednávku na GBP / CHF, protože úroveň pivotů se již ukázala jako významná úroveň podpory. Pro obchodníky, kteří využívali tuto strategii, GBP / CHF odrazil od úrovně a znovu se shromáždil.

Obrázek 4. Toto je příklad měnového páru „poslouchajícího“ podporu a odpor identifikovaný výpočtem otočného bodu. Tyto úrovně se stávají významnější, čím více se pár snaží prorazit.

Sečteno a podtrženo

Obchodníci a tvůrci trhu už léta používají pivotní body k určení kritické úrovně podpory a / nebo odolnosti. Jak ukazují výše uvedené grafy, čepy mohou být obzvláště populární na devizovém trhu, protože mnoho měnových párů má tendenci kolísat mezi těmito úrovněmi. Obchodníci s omezeným rozsahem zadají objednávku na nákup blízko identifikovaných úrovní podpory a pokyn na prodej, když se aktivum blíží hornímu odporu. Pivotní body také umožňují obchodníkům s trendem a útěkem zjistit klíčové úrovně, které je třeba rozdělit, aby se kvalifikovali jako útěk. Tyto technické ukazatele mohou být navíc velmi užitečné při otevření trhu.

Vynikající způsob, jak se jednotliví investoři lépe přizpůsobit pohybům na trhu a provádět kvalifikovanější rozhodnutí o transakcích, spočívá v uvědomění si, kde jsou tyto potenciální body obratu. Vzhledem k jejich snadnosti výpočtu mohou být otočné body začleněny také do mnoha obchodních strategií. Flexibilita a relativní jednoduchost kontingenčních bodů z nich rozhodně činí užitečným doplňkem vašeho obchodního balíčku nástrojů.