Jednoduché vs. exponenciální klouzavé průměry: Jaký je rozdíl?

Obchodníci používají klouzavé průměry (MA) k určení obchodních oblastí, k identifikaci trendů ak analýze trhů. Klouzavé průměry pomáhají obchodníkům izolovat trend na trhu s cennými papíry nebo na trhu, nebo nedostatek jednoho, a mohou také signalizovat, kdy se trend může zvrátit. Dva z nejčastějších typů jsou jednoduché a exponenciální. Podíváme se na rozdíly mezi těmito dvěma klouzavými průměry, což obchodníkům pomůže určit, který z nich použít.

Klouzavé průměry odhalují průměrnou cenu obchodovatelného nástroje za dané časové období. Existují však různé způsoby výpočtu průměrů, a proto existují různé typy klouzavých průměrů. Nazývají se „pohybující se“, protože jak se cena pohybuje, do výpočtu se přidávají nová data, čímž se mění průměr.

Jednoduchý klouzavý průměr

Chcete-li vypočítat 10denní jednoduchý klouzavý průměr (SMA), přidejte závěrečné ceny za posledních 10 dní a vydělte 10. Pro výpočet 20denního klouzavého průměru přidejte závěrečné ceny za 20denní období a vydělte 20 .

Vzhledem k následující řadě cen:
10 $, 11 $, 11 $, 12 $, 14 $, 15 $, 17 $, 19 $, 20 $, 21 $
Výpočet SMA by vypadal takto:
$ 10 + $ 11 + $ 11 + $ 12 + $ 14 + $ 15 + $ 17 + $ 19 + $ 20 + $ 21 = $ 150
10denní období SMA = 150 $ / 10 = 15 $

Stará ukázka je vynechána ve prospěch nových dat, jak ukazuje graf Základy grafu . 10denní průměr se přepočítá přidáním nového dne a vynecháním desátého dne a tento proces pokračuje donekonečna.

Následující graf ukazuje 100denní SMA aplikovanou na graf společnosti Macys, Inc. (M). Pomáhá zvýraznit sestupný trend vlevo a shromáždění na pravé straně mapy. V každém okamžiku tato řada SMA ukazuje průměrnou cenu za posledních 100 obchodních relací / svíček.

Exponenciální klouzavý průměr

Exponenciální klouzavý průměr (EMA) se zaměřuje více na nedávné ceny než na dlouhou řadu datových bodů, jak vyžaduje jednoduchý klouzavý průměr.

Vypočítat EMA

Aktuální EMA = ((cena (aktuální) - předchozí EMA) multiplikátor X) + předchozí EMA.

Nejdůležitějším faktorem je vyhlazovací konstanta, která = 2 / (1 + N), kde N = počet dní.

10denní EMA = 2 / (1 + 10) = 0, 1818

Například 10denní EMA váží nejaktuálnější cenu na 18, 18 procenta, přičemž každý datový bod poté stojí méně a méně. EMA funguje tak, že zváží rozdíl mezi cenou aktuálního období a předchozím EMA a přidá výsledek k předchozímu EMA. Čím je toto období kratší, tím větší je váha poslední ceny.

Klíčové rozdíly

SMA a EMA se počítají odlišně. Díky výpočtu je EMA rychlejší reagovat na změny cen a SMA reagovat pomaleji. To je hlavní rozdíl mezi nimi. Jeden není nutně lepší než druhý.

Někdy EMA bude reagovat rychle, což způsobí, že obchodník vystoupí z obchodu na škytavce na trhu, zatímco pomalejší SMA udržuje danou osobu v obchodě, což bude mít za následek větší zisk po ukončení škytnutí. Jindy se může stát opak. Rychleji se pohybující EMA signalizuje potíže rychleji než SMA, a tak se EMA obchodník dostane z cesty rychleji a šetří tak čas a peníze této osobě.

Každý obchodník se musí rozhodnout, který MA je pro jeho konkrétní strategii lepší. Mnoho krátkodobějších obchodníků používá EMA, protože chtějí být upozorněni, jakmile se cena pohybuje opačným směrem. Dlouhodobější obchodníci mají tendenci spoléhat se na malé a střední podniky, protože tito investoři nespěchají jednat a dávají přednost tomu, aby se méně aktivně zapojili do svých obchodů.

Nakonec jde o osobní preference. Nakreslete EMA a SMA stejné délky do grafu a zjistěte, který z nich vám pomůže při lepších obchodních rozhodnutích.

Následující graf ukazuje 100denní SMA (modrý) a EMA (růžový) na grafu Alphabet Inc. (GOOG). EMA reaguje rychleji na změny cen a má tendenci se držet blíž k cenovým akcím. SMA reaguje pomaleji a má tendenci zůstat dále od ceny, což jí dává více prostoru.

Obecně platí, že když je cena nad jednoduchým nebo exponenciálním MA, pak trend klesá a když je cena pod MA, trend klesá. Aby mohl být tento pokyn použit, měl by klouzavý průměr poskytnout vhled do trendů a trendových změn v minulosti. Vyberte období výpočtu - například 10, 20, 50, 100 nebo 200 -, které zvýrazní trend, ale když se cena pohybuje, má tendenci ukazovat zvrat. To platí, zda používáte jednoduchý nebo exponenciální MA. Vyzkoušejte různé MA, abyste zjistili, která funguje nejlépe změnou vstupů na ukazateli na vaší platformě mapování. Různé ŘO zlepšují práci na různých typech finančních nástrojů, včetně akcií.

Zvláštní úvahy

Jako zaostávající indikátory slouží klouzavé průměry také jako linie podpory a odporu. Během uptrendu se cena často stáhne zpět do oblasti MA a poté se odrazí, jak je vidět na grafu několikrát.

Pokud ceny klesnou pod MA ve vzestupném trendu, může vzestupný trend klesat nebo se může konsolidovat alespoň trh. Pokud ceny klesnou nad klouzavý průměr v sestupném trendu, může se trend začínat zvyšovat nebo konsolidovat. V tomto případě může obchodník sledovat, zda se cena pohybuje po MA, což signalizuje příležitost nebo nebezpečí.

Ostatní obchodníci nejsou tak znepokojeni cenami pohybujícími se po ŘO, ale místo toho vloží do svého grafu dvě ŘO různé délky a poté budou sledovat, zda se ŘO překročí.

Následující tabulka používá 50denní a 100denní SMA v SPDR S&P 500 ETF (SPY). Někdy MA přechody poskytovaly velmi dobré signály, které by vedly k velkým ziskům, a jindy přechody vedly ke špatným signálům. To zdůrazňuje jednu ze slabých stránek klouzavých průměrů. Fungují dobře, když cena dělá velké trendy, ale mají tendenci dělat špatně, když se cena pohybuje stranou, jako by to bylo na levé straně grafu.

Pro dlouhodobější období sledujte 50- a 100denní nebo 100- a 200denní klouzavé průměry pro dlouhodobější směr. Například pomocí 100 a 200denních klouzavých průměrů, pokud se 100denní klouzavý průměr kříží pod 200denním průměrem, nazývá se to smrtelný kříž. Významný pohyb dolů již probíhá. 100denní klouzavý průměr, který překračuje klouzavý průměr za 200 dní, se nazývá zlatý kříž a naznačuje, že cena rostla a může tak i nadále pokračovat. Kratší obchodníci mohou například sledovat MA v období 8 a 20 let. Kombinace jsou nekonečné.

Klíč s sebou

• Klouzavé průměry (MA) jsou základem analýzy grafů a časových řad.
• Jednoduché klouzavé průměry a složitější exponenciální klouzavé průměry pomáhají vizualizovat trend vyhlazením cenových pohybů.
• Jeden typ MA nemusí být nutně lepší než jiný, ale v závislosti na tom, jak obchodník používá klouzavé průměry, může být pro daného jednotlivce lepší.