Jednotný zákon o cenných papírech
Jednotný zákon o cenných papírech je vzorovým zákonem vytvořeným jako výchozí bod pro regulaci státních cenných papírů. Účelem Jednotného zákona o cenných papírech je zabývat se podvody s cennými papíry na státní úrovni a pomáhat Komisi pro cenné papíry a burzy (SEC) při vymáhání a regulaci.
Jednotný zákon o cenných papírech vysvětlen
Protože ne všechny investice jsou kryty federálně a ne všichni obchodníci s investicemi jsou registrováni na federální úrovni, SEC nemůže chránit všechny investory a stíhat veškerá porušení bezpečnosti. To vyvolalo potřebu předpisů na státní úrovni, jako je například Jednotný zákon o cenných papírech, k další ochraně investorů. Každý stát má své vlastní bezpečnostní zákony hovorově označované jako „zákony modré oblohy“.
Jak se uplatňuje jednotný zákon o cenných papírech
Jednotný zákon o cenných papírech je rámec, který řídí státy při tvorbě jejich vlastní legislativy o cenných papírech. Zákon se vyvinul prostřednictvím řady změn kvůli dřívějším předpisům, které se nepřijímají důsledně po celé zemi. Některé jurisdikce nepřijaly každý zákon o cenných papírech zavedený komisaři jednotného práva. Díky následným revizím a nahrazením předchozích předpisů přinesl Jednotný zákon o cenných papírech větší paritu federální a státní implementaci ochrany cenných papírů.
Jedním z problémů s regulací cenných papírů ze dvou různých úrovní státní správy je možnost duplikace. Jednotný zákon o cenných papírech nastiňuje autoritu a roli státních a federálních regulátorů při řešení podvodů s cennými papíry. Například k mnoha podvodným jednáním dochází na místní úrovni s pyramidovými schématy a dalšími podvody. To znamená, že k řešení těchto zločinů je nezbytné vymáhání prostřednictvím státního práva.
Zákon poskytuje větší strukturu a soudržnost v donucovacích orgánech napříč státy i v koordinaci s federálními orgány, pokud jde o stíhání podvodů s cennými papíry.
Záměrem předpisů o cenných papírech, ať už na státní nebo federální úrovni, je zabránit podvodnému prodeji cenných papírů investorům. Regulační úsilí vychází ze tří primárních prvků. Registrace je nutná pro počáteční veřejné nabídky. Registrovat se musí také ti, kteří obchodují s cennými papíry, konkrétně investiční poradci, makléři a jejich zástupci a agenti. Aby bylo možné zakázat a zabránit podvodům s cennými papíry, musí mít regulační agentury také donucovací pravomoc k řešení takových akcí. To zahrnuje udělení schopnosti stanovit předpisy a pravidla pro transakce s cennými papíry a schopnost podat u soudu stíhání za trestné a občanské porušení.
Jednotný zákon o cenných papírech slouží jako struktura, která zahrnuje státní pravomoc jednat v těchto otázkách.
Porovnat poskytovatele investičních účtů Jméno Popis Zveřejnění inzerenta × Nabídky, které se objevují v této tabulce, pocházejí od partnerství, od nichž Investopedia dostává náhradu.