Potvrzování cenových pohybů pomocí objemových oscilátorů
Když je objem obchodu nízký, ale zisky a ztráty jsou velké, mají odborníci tendenci vyklouznout možným obratem ve směru trhu; provinčním pravidlem je, že bez silného objemu není pohyb na trhu platný. Zde se podíváme na to, jak interpretovat objem a principy, které k tomu vedou.
Jednoduché, ale výkonné
Svazek je indikátorový grafik, který monitoruje, aby určil, zda tah na trzích, v sektoru nebo v jednom vydání má přesvědčení.
To může být také nejjednodušší ze všech ukazatelů, kterým se rozumí - stačí přidat počet akcií obchodovaných v daném období a určit odpověď. Taková jednoduchá matematika nevyžaduje vážení ani exotické matematické vzorce. Jednoduše to naznačuje nadšení nebo nedostatek z problému a nemá nic společného s cenou.
Pro potvrzení obratu na trhu nebo zvrácení trendu musí technický analytik určit, zda se měření cenové a objemové hybnosti shodují nebo ne. Neshoda je jistým ukazatelem slabosti v trendu, takže obrat trendu může být na obzoru. Pohled na objem z hlediska hybnosti odhaluje rozpoznatelnou úroveň nákupní a prodejní činnosti.
Oscilátor
Oscilátor hlasitosti měří objem měřením vztahu mezi dvěma klouzavými průměry.
Indikátor oscilátoru hlasitosti vypočítává rychlý a pomalý pohyblivý průměr hlasitosti. Rozdíl mezi těmito dvěma (rychlý objemový průměr mínus pomalý objemový průměrný průměr) je potom vykreslen jako histogram. Rychlý průměrný objemový průměr je obvykle po dobu 14 dní nebo týdnů. Pomalý klouzavý průměr objemu je obvykle 28 dní nebo týdnů. Analytici se pravidelně hádají o použitelnosti těchto časových období - někteří říkají, že 14 a 28 jsou příliš konzervativní, zatímco jiní tvrdí, že tato čísla nejsou dostatečně konzervativní.
Zde používáme 5/20, jako by to byl krátkodobý obchodník. Histogram, stejně jako oscilátor, kolísá nad a pod nulovou čarou. Objem může poskytnout nahlédnutí do síly nebo slabosti cenového trendu. Tento indikátor vynáší kladné hodnoty nad nulovou linii a záporné hodnoty pod linii. Pozitivní hodnota naznačuje, že existuje dostatečná podpora trhu, aby bylo možné nadále řídit cenovou aktivitu ve směru současného trendu. Záporná hodnota naznačuje nedostatečnou podporu, což naznačuje, že ceny mohou stagnovat nebo se zvrátit.
Tlumočení
Objemový oscilátor by měl na trhu rally růst. Když se problém překoupí, oscilátor změní směr. Pokud trh klesá nebo se pohybuje vodorovně, objem by se měl snížit.
Vždy mějte na paměti, že se měří změny objemu a během výprodeje se objem rozšiřuje. Je důležité si uvědomit, že zvyšující se cena spolu s klesajícím objemem je vždy bez výjimky medvědí. Když je trh na vrcholu, dalo by se tedy očekávat, že uvidíme přeprodaný objemový graf. Další důležitý bod: rostoucí objem spolu s klesajícími cenami je také medvědí.
Pohled na graf průmyslového průměru Dow Jones od srpna 2001 do srpna 2002 ukazuje dva významné rozběhy v objemovém oscilátoru po stejně významných skluzech. První je výsledkem činnosti po 11. září a následným obratem na trhu 21. září. Druhým je výsledek poklesu v létě a obratu přes 1 500 bodů během předchozích týdnů.
V prvním případě můžete vidět, že objem se dramaticky zvýšil, když se trh při opětovném otevření burzy 17. září 2001 prudce zvýšil. Poté, co se 21. září odrazil trh Dow, došlo k velmi nízkým objemům na rostoucím trhu. Objemy byly nízké zejména proto, že investoři byli stále v šoku; vrátili se pouze nejne nervóznější investoři.
Druhý případ nastává v souladu s ročními podmínkami letního trhu, kdy jsou institucionální hráči z velké části pryč na měsíc srpen. Kromě toho si vědci najdou jen malé vzrušení z důvodu nedostatku objemu, když se trh pohybuje denně o 100 bodů v obou směrech.
Sečteno a podtrženo
Toto je pouze jeden z mnoha triků, které pomáhají měřit směr trhu a dále zvyšovat vaše investice. Když to přijde na to, žádný systém není 100% spolehlivý, takže bez ohledu na vaši důvěru, pamatujte: jsou to vaše peníze, investujte je moudře.