Je možné investovat do indexu?

Nejprve se podívejme na definici indexu. Index je v podstatě imaginární portfolio cenných papírů představujících určitý trh nebo jeho část. Když většina lidí mluví o tom, jak dobře se trhu daří, odkazují na index. Ve Spojených státech jsou některé oblíbené indexy index Standard & Poor's 500 Index (S&P 500), Nasdaq a Dow Jones Industrial Average (DJIA).

I když si nemůžete koupit indexy (které jsou pouze orientačními hodnotami), existují tři způsoby, jak zrcadlit jejich výkon:

1. Indexování: Můžete vytvořit portfolio cenných papírů, které nejlépe reprezentují index, například S&P 500. Akcie a vážení vašich alokací by byly stejné jako ve skutečném indexu. Úpravy by musely být prováděny pravidelně, aby odrážely změny v indexu. Tato metoda může být poměrně nákladná, protože vyžaduje, aby investor vytvořil rozsáhlé portfolio a provedl stovky transakcí ročně.
2. Koupit indexové fondy: Indexové fondy jsou levným způsobem napodobování trhu. Zatímco indexové fondy účtují poplatky za správu, obvykle jsou nižší než poplatky účtované typickým vzájemným fondem. Na výběr je celá řada společností a typů indexových fondů, včetně mezinárodních indexových fondů a fondů dluhopisových indexů.
3. Index ETF: Fondy obchodované na burze sledují index a podobně jako indexové fondy představují koš akcií, ale jako akcie obchodují na burze. Můžete nakupovat a prodávat ETF stejně, jako byste obchodovali s jakýmkoli jiným zabezpečením. Cena ETF odráží jeho čistou hodnotu aktiv (NAV), která zohledňuje všechny podkladové cenné papíry ve fondu.

Protože indexové fondy a ETF jsou navrženy tak, aby napodobovaly tržiště nebo odvětví hospodářství, vyžadují velmi malé řízení. Krása těchto finančních nástrojů spočívá v tom, že nabízejí diverzifikaci podílového fondu za mnohem nižší cenu.