Existuje index pro sledování zásob se střední kapitalizací?

Existuje několik indexů pro sledování akcií se střední kapitalizací. Nejčastěji uváděný je S&P Mid-Cap 400, ale mezi ostatní patří Russell Midcap a Wilshire US Mid-Cap Index.

Akciový index, který se používá jako nástroj pro investice do akcií, indexových podílových fondů nebo burzovních fondů (ETF), je hypotetickým portfoliem cenných papírů představujících konkrétní trh, jako jsou střední, velké nebo malé kapitály. Výraz „cap“ označuje tržní kapitalizaci, která se vypočítá vynásobením ceny akcií společnosti celkovým počtem akcií v oběhu.

Neexistuje jediná definice populace se střední kapitalizací. Akciové indexy Standard & Poor's (S&P) však definují mid-cap jako tržní kapitalizaci od 300 milionů do 4 miliard $, big-cap jako tržní kapitalizaci přes 4 miliardy $ a small-cap jako tržní kapitalizaci pod 300 miliónů USD. Mezi ETF založené na S&P Mid-Cap Index patří například SPDR S&P MidCap 400 ETF a Vanguard S&P MidCap 400 ETF.

Russell Midcap používá přibližně 200. až 1000. největší firmy ve vlastním, Russell 2000 indexu Russell Investments. Podobně Wilshire US Mid-Cap Index používá akcie číslované 501 až 1000 v indexu Wilshire 5000. Russell a Wilshire také vyrábějí samostatné indexy s velkými a malými víčky.

Investoři, kteří mají zájem o diverzifikaci svých portfolií nad rámec velkých akcií, mohou pomocí indexů se středními a malými kapitály určit, jak malé, střední a velké společnosti fungují jako celek. Investor může také použít index jako měřítko pro posouzení výkonu konkrétní akcie ve srovnání s jinými akciemi ve stejné třídě.

Jiné indexy sledují velmi velké (mega-cap) a velmi malé (micro-cap) zásoby. Indexy lze také použít pro sledování cenných papírů na základě jiných kritérií kromě velikosti. Indexy jsou k dispozici například pro zahraniční investice a dluhopisový trh.