Pravidla poctivé praxe
Pravidla poctivé praxe je kodex chování pro americké brokerské dealery, který vyžaduje loajalitu a poctivé jednání se zákazníky. Pravidla poctivé praxe, která byla vyvinuta Národní asociací obchodníků s cennými papíry a nyní spravována Úřadem pro regulaci finančního průmyslu (FINRA), poskytují podrobné pokyny o tom, jak mohou makléři dodržovat své poslání, kterým je ochrana investorů a zachování integrity trh. Pravidla poctivé praxe, která stanoví a podporují etické standardy, doplňují celou škálu právních požadavků stanovených zákony o cenných papírech.
Rozdělení pravidel poctivé praxe
Stručně řečeno, pravidla poctivé praxe vyžadují, aby makléři a prodejci jednali se zákazníky spravedlivě a spravedlivě. Obecně platí, že pravidla poctivého jednání zahrnují poctivé jednání, povinnost loajality, povinnost zveřejnění a další povinnosti, které zprostředkovatel a obchodníci vykonávají pro své zákazníky.
Pravidla poctivé praxe: Zakázané chování
Pravidla čestné praxe FINRA stanoví řadu omezení pro makléře a dealery. Například makléři mají zakázáno používat informace získané od prodávajícího k získávání prodejů od jiných klientů, pokud prodejce takovou akci výslovně neschválí. Pravidla se vztahují také na několik dalších neetických jednání, jako je např. Víření, při nichž zprostředkovatel vytváří na klientském účtu nadměrné množství aktivity za účelem generování nadměrných provizí.
Pravidla poctivých praktik také řeší podvodné a klamavé praktiky. Například obchodování dopředu, které zahrnuje makléře vykonávajícího obchody na účet své firmy, zatímco stále existuje zákaznická objednávka, je zakázaným postupem. Kromě toho pravidla zakazují zprostředkovatelům obchodovat na zákaznickém účtu bez jejich vědomí. Mezi další zakázané akce patří:
- Poskytování záruk výkonu, obchodování s krátkodobými podílovými fondy nebo přechod z jednoho fondu do druhého bez důvodu, nebo osobní půjčování peněz klientovi nebo půjčování peněz od klienta.
- Doporučuje komplexní, vysoce rizikové produkty, jako jsou deriváty, opce a další rizikové cenné papíry, dokud neví, že si zákazník může dovolit významnou ztrátu.
- Klamavé uvádění produktů, vydávání plošných doporučení, prodej dividend nebo opomíjení klíčových skutečností o bezpečnostním nebo investičním produktu.
Další informace naleznete na informační stránce společnosti FINRA o zakázaném chování.
Pravidla poctivé praxe: Sankce
Porušení pravidel poctivé praxe může vést k závažným sankcím pro makléře a dealery. Například makléři a obchodníci mohou podléhat pokutám, sankcím, omezením svých praktik, veřejnému nedocenění svého chování, zrušení členství ve FINRA nebo dokonce zákazu sdružování s dalšími členy FINRA. FINRA zveřejňuje seznam měsíčních a čtvrtletních seznamů disciplinárních opatření proti jednotlivcům nebo firmám, které porušují jeho pravidla.
Porovnat poskytovatele investičních účtů Jméno Popis Zveřejnění inzerenta × Nabídky, které se objevují v této tabulce, pocházejí od partnerství, od nichž Investopedia dostává náhradu.