Logická metoda zastavení umístění

Obchodování je hra pravděpodobnosti. To znamená, že se každý obchodník někdy mýlí. Když se obchod pokazí, existují pouze dvě možnosti: přijmout ztrátu a zlikvidovat vaši pozici, nebo jít dolů s lodí.

Proto je použití příkazů k zastavení tak důležité. Mnoho obchodníků přijímá zisky rychle, ale vytrvale ztrácí obchody; je to prostě lidská přirozenost. Bereme zisky, protože se cítí dobře a snažíme se skrýt před nepohodlím porážky. Správně zadaný příkaz k zastavení se postará o tento problém tím, že jedná jako pojištění proti příliš velké ztrátě. Aby správně fungovala, musí zastávka odpovědět na jednu otázku: Za jakou cenu je váš názor špatný?

V tomto článku prozkoumáme několik přístupů k určení zastavení umístění v forex obchodování, které vám pomohou spolknout svou hrdost a udržet vaše portfolio nad vodou.

Klíč s sebou

• Abyste mohli využívat zastávky ve svůj prospěch, musíte vědět, jaký jste obchodník a uvědomit si své slabiny a silné stránky.
• Každý obchodník je jiný a v důsledku toho není zastavení umisťování univerzální snahou. Klíčem je najít techniku, která odpovídá vašemu obchodnímu stylu.

Hard Stop

Jednou z nejjednodušších zastávek je pevná zastávka, ve které jednoduše umístíte zastávku určitého počtu jader z vaší vstupní ceny. V mnoha případech však tvrdé zastavení na dynamickém trhu nedává velký smysl. Proč byste umístili stejnou 20-pip zastávku na tichém i nestabilním trhu? Podobně, proč byste riskovali stejných 80 jader za klidných i volatilních tržních podmínek?

Pro ilustraci tohoto bodu porovnejme zastavení nákupu pojištění. Pojištění, které platíte, je výsledkem rizika, které vám hrozí, ať už se týká automobilu, domova, života atd. V důsledku toho 60letý kuřák s nadváhou s vysokým cholesterolem platí za životní pojištění více než 30- roční kuřák s normální hladinou cholesterolu, protože jeho rizika (věk, hmotnost, kouření, cholesterol) činí smrt pravděpodobnější.

Metoda zastavení ATR%

Metodu% stop ATR může použít kterýkoli typ obchodníka, protože šířka zastávky je určena procentem průměrného skutečného rozsahu (ATR). ATR je míra volatility za určité časové období. Nejobvyklejší délka je 14, což je také běžná délka pro oscilátory, jako je index relativní pevnosti (RSI) a stochastika. Vyšší ATR znamená nestabilnější trh, zatímco nižší ATR znamená méně volatilní trh. Použitím určitého procenta ATR zajistíte, že vaše zastávka je dynamická a přiměřeně se mění podle tržních podmínek.

Například za první čtyři měsíce roku 2006 se průměrný denní rozsah GBP / USD pohyboval kolem 110 pips na 140 pips (obrázek 1). Denní obchodník může chtít použít 10% ATR stop, což znamená, že na stop se umístí 10% x ATR pips od vstupní ceny. V tomto případě by zastávka byla kdekoli od 11 jader do 14 jader od vaší vstupní ceny. Obchodník s houpačkou by mohl použít 50% nebo 100% ATR jako zastávku. V květnu a červnu 2006 byla ATR denně od 150 do 180 jader. Denní obchodník s 10% zastávkou by tak měl zastávky od vstupu 15 jader na 18 pips, zatímco obchodník s houpáním s 50% zastávkami by měl zastávky od 75 pips do 90 pips od vstupu.

Obrázek 1 - Zdroj: FXTrek Intellichart

Dává to smysl, že obchodník má na volatilitě větší zastávky. Kolikrát jste byli zastaveni na nestabilním trhu, jen abyste viděli, jak se trh obrátí "> Zadejte ziskové území s průměrným skutečným rozsahem)"

Vícedenní maximum / minimum

Vícedenní metoda high / low je nejvhodnější pro obchodníky s obratem a obchodníky s pozicemi. Je to jednoduché a vynucuje trpělivost, ale může také představovat obchodníka s příliš velkým rizikem. Pro dlouhou pozici by byla zastávka umístěna na předem určenou denní minimum. Oblíbeným parametrem jsou dva dny. V tomto případě by byla zastávka umístěna na dvoudenní minimum (nebo těsně pod ní). Pokud předpokládáme, že obchodník byl dlouhý během uptrendu znázorněného na obrázku 2, jednotlivec by pravděpodobně opustil pozici u kroucené svíčky, protože to byl první pruh, který se zlomil pod jeho dvoudenní minimum. Jak ukazuje tento příklad, tato metoda funguje dobře pro obchodníky s trendem jako koncová zastávka.

Obrázek 2 - Zdroj: FXTrek Intellichart

Tato metoda může způsobit, že obchodník vystaví příliš velké riziko, když uskuteční obchod po dni, který vykazuje velký rozsah. Tento výsledek je znázorněn na obrázku 3 níže.

Obrázek 3 - Zdroj: FXTrek Intellichart

Obchodník, který vstoupí na pozici poblíž vrcholu velké svíčky, si možná vybral špatný vstup, ale co je důležitější, tento obchodník nemusí chtít použít dvoudenní minimum jako strategii zastavení ztráty, protože (jak je vidět na obrázku 3) riziko může být významné.

Nejlepší řízení rizik je dobrý vstup. V každém případě je nejlepší se vyhnout vícenásobnému zastavení při nízkém / nízkém výkonu, když vstoupíte do pozice těsně po dni s velkým dosahem. Dlouhodobější obchodníci mohou chtít použít jako parametry pro zastavení umisťování týdny nebo měsíce. Dvouměsíční dolní zastávka je obrovská zastávka, ale má smysl pro obchodníka s pozicemi, který ročně dělá jen několik obchodů.

Pokud je volatilita (riziko) nízká, nemusíte za pojištění platit tolik. Totéž platí pro zastávky - výše pojištění, které budete potřebovat od zastávky, se bude lišit v závislosti na celkovém riziku na trhu.

Zavře nad / pod úrovní cen

Další užitečnou metodou je nastavení zastávek při uzavírání nad nebo pod určitou úrovní cen. V obchodním softwaru není žádné skutečné zastavení; obchod se uzavře ručně poté, co se uzavře nad / pod specifickou úroveň. Cenové úrovně používané pro zastávku jsou často čísla zaokrouhlená na konci, která končí v 00 nebo 50. Stejně jako u metody s vysokým a nízkým počtem dní tato technika vyžaduje trpělivost, protože obchod lze uzavřít pouze na konci dne.

Když nastavíte zastávky na uzavření nad nebo pod určitou cenovou hladinou, není žádná šance, že by byli lovci zastavení z trhu. Nevýhodou je, že nemůžete vyčíslit přesná rizika a existuje šance, že se trh propukne pod / nad vaši cenovou hladinu, což vám způsobí velkou ztrátu. Chcete-li bojovat s šancí na toto dění, pravděpodobně nebudete chtít použít tento druh zastávky před velkým zpravodajským oznámením. Tuto metodu byste se také měli vyhnout při obchodování s velmi těkavými páry, jako je GBP / JPY. Například 14. prosince 2005 se GBP / JPY otevřel na 212, 36 a poté klesl až na 206, 91 před uzavřením na 208, 10 (obrázek 4). Obchodník se zastávkou blízko pod 210, 00 mohl ztratit hodně peněz.

Obrázek 4 - Zdroj: FXTrek Intellichart

Indikátor Stop

Indikátor stop je logická metoda koncové zastávky a může být použita v jakémkoli časovém rámci. Záměrem je, aby vám trh ukázal, že máte slabinu (nebo sílu, je-li krátká), než se dostanete ven. Hlavní výhodou této zastávky je trpělivost. Nebudete otřeseni z obchodu, protože máte spoušť, která vás vyvede z trhu. Stejně jako ostatní výše popsané techniky je nevýhodou riziko. Vždy existuje šance, že trh klesne během doby, kdy přechází pod spouštěcí tlačítko.

Z dlouhodobého hlediska však tento způsob východu dává větší smysl než snažit se vybrat horní část, aby opustil svou dlouhou nebo dolní část, aby ukončil svůj krátký. Kolikrát jste opustili obchod, protože RSI překročilo hodnotu pod 70, jen aby vidělo, že růst bude pokračovat, zatímco RSI osciluje kolem 70 "> rychlosti změny nebo indexu komoditních kanálů.

Obrázek 5 - Zdroj: FXTrek Intellichart

Sečteno a podtrženo

S obchodováním vždy hrajete pravděpodobnostní hru, což znamená, že se každý obchodník někdy mýlí. Je důležité, aby všichni obchodníci pochopili svůj vlastní obchodní styl, omezení, zkreslení a tendence, aby mohli efektivně využívat zastávky.